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2020年04月01日 星期三

国泰君安(601211)公告正文

国泰君安:2016年年度报告

公告日期:2017-02-21

                                                                         2016 年年度报告


公司代码:601211                                                    公司简称:国泰君安




                   国泰君安证券股份有限公司
                       2016 年年度报告
                                     重要提示

一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整,
   不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担个别和连带的法律责任。


二、 公司全体董事出席董事会会议。


三、 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。


四、 公司负责人杨德红、主管会计工作负责人谢乐斌及会计机构负责人(会计主管人员)谢乐斌
   声明:保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。


五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

    公司2016年度利润分配预案为:以本次分红派息的股权登记日的公司A股总股本为基数,向全
体A股股东每10股派发现金股利3.90元(含税),分配现金股利总额为2,973,750,000元,占公司
2016年合并报表归属于上市公司股东净利润的30.22%。公司2016年度利润分配预案已经公司第五
届董事会第三次会议审议通过,尚需公司股东大会审议通过。


六、 前瞻性陈述的风险声明
√适用□不适用
    本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述,不构成公司对投资者的实质承诺,敬请
投资者注意投资风险。


七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
    否

八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况?
    否

九、重大风险提示
√适用□不适用

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                                                                       2016 年年度报告


    公司的经营业绩与证券市场表现存在较强的相关性,而证券市场受到宏观经济表现、宏观经
济政策、市场发展程度、国际经济形势和境外金融市场波动以及投资者行为等诸多因素的影响,
存在较强的周期性、波动性。在全球经济增长缓慢、国内经济结构转型的背景下,证券市场面临
不确定性,这将给公司的经营和收益带来直接影响,并且这种影响还可能产生叠加效应,从而放
大公司的经营风险。除此之外,公司经营中面临的其他主要风险包括政策性风险、信用风险、操
作风险、流动性风险等。

    公司建立了有效的内部控制体系、合规管理体系和动态的风险控制指标监管体系,确保公司
经营在风险可测、可控、可承受的范围内开展。

    有关公司经营面临的风险,请投资者认真阅读本年度报告第四节“经营情况讨论与分析”的
相关内容。




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                                                               目录
第一节     释义..................................................................................................................................... 4
第二节     公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5
第三节     公司业务概要................................................................................................................... 17
第四节     经营情况讨论与分析....................................................................................................... 20
第五节     重要事项........................................................................................................................... 46
第六节     普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 59
第七节     优先股相关情况............................................................................................................... 69
第八节     董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 70
第九节     公司治理........................................................................................................................... 85
第十节     公司债券相关情况........................................................................................................... 98
第十一节   财务报告......................................................................................................................... 102
第十二节   备查文件目录................................................................................................................. 239
第十三节   证券公司信息披露......................................................................................................... 240




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                                                                         2016 年年度报告


                                  第一节          释义
一、 释义
在本报告书中,除非文义另有所指,下列词语具有如下含义:
常用词语释义
中国证监会                        指      中国证券监督管理委员会
上海证监局                        指      中国证券监督管理委员会上海监管局
证券业协会                        指      中国证券业协会
上交所                            指      上海证券交易所
深交所                            指      深圳证券交易所
金交所                            指      上海黄金交易所
香港联交所                        指      香港联合交易所有限公司
外管局                            指      中华人民共和国国家外汇管理局
本公司/公司/国泰君安              指      国泰君安证券股份有限公司
本集团/集团                       指      国泰君安证券股份有限公司及其下属子公司
国际集团                          指      上海国际集团有限公司
国资公司                          指      上海国有资产经营有限公司
深圳投控                          指      深圳市投资控股有限公司
上海城投                          指      上海城投(集团)有限公司
上海信托                          指      上海国际信托有限公司
国泰君安资管                      指      上海国泰君安证券资产管理有限公司
国泰君安期货                      指      国泰君安期货有限公司
国泰君安金融控股                  指      国泰君安金融控股有限公司
香港公司                          指      国泰君安金融控股有限公司及其控股的子公司
国泰君安国际                      指      国泰君安国际控股有限公司,是由国泰君安金融
                                          控股有限公司控股并在香港联合交易所上市的
                                          公众公司
国泰君安创投                      指      国泰君安创新投资有限公司
国联安基金                        指      国联安基金管理有限公司
上海证券                          指      上海证券有限责任公司
海际证券                          指      海际证券有限责任公司
海证期货                          指      海证期货有限公司
国翔置业                          指      上海国翔置业有限公司
华安基金                          指      华安基金管理有限公司
上投摩根                          指      上投摩根基金管理有限公司
上海浦东发展银行/浦发银行         指      上海浦东发展银行股份有限公司
上海农商银行                      指      上海农村商业银行股份有限公司
爱建集团                          指      上海爱建集团股份有限公司
投资管理公司                      指      国泰君安投资管理股份有限公司
H股                               指      中国公司于香港联交所挂牌上市的境外上市外
                                          资股份
FICC                              指      固定收益证券、货币及商品期货,英文全称为
                                          “Fixed Income, Currencies and Commodities”
PB                                指      主经纪商,英文全称为“Prime Broker”
可转换债券                        指      根据 2016 年 5 月 19 日本公司股东大会批准发行
                                          的规模不超过人民币 70 亿元、可转换成本公司
                                          A 股的可转换债券
本报告期/报告期                   指      2016 年度

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                         第二节       公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称                            国泰君安证券股份有限公司
公司的中文简称                            国泰君安、国泰君安证券
公司的外文名称                            Guotai Junan Securities Co.,Ltd.
公司的外文名称缩写                        GTJA、Guotai Junan Securities
公司的法定代表人                          杨德红
公司总经理                                王松

公司注册资本和净资本
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
                                                 本报告期末                   上年度末
 注册资本                                              7,625,000,000             7,625,000,000
 净资本                                              80,338,196,026             83,099,587,644
注:上年度末的净资本及相关比例已根据《证券公司风险控制指标管理办法》(2016年修订版)进行重述。

公司的各单项业务资格情况
√适用 □不适用
1、本公司的单项业务资格
 序号         批准部门                                  资质名称/会员资格
                                同业拆借资格(银货政[2000]122 号、银总部函[2016]22 号)
                                公开市场业务一级交易商(银货政[2004]1 号、公开市场业务公告
   1     中国人民银行           [2016]第 3 号)
                                银行间债券市场做市商(银发[2004]157 号)
                                自贸区分账核算业务(2015 年 8 月)
                                经营证券业务许可:证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证
                                券投资活动有关的财务顾问;证券承销与保荐;证券自营;融资
                                融券;证券投资基金代销;代销金融产品;股票期权做市。(编
                                号:10270000)
                                网上证券委托业务(证监信息字[2001]3 号)
                                受托投资管理业务(证监机构字[2002]149 号)
                                开放式证券投资基金代销业务(证监基金字[2002]31 号)
         中国证监会及其派       为期货公司提供中间介绍业务(证监许可[2008]124 号、沪证监机
   2
         出机构                 构字[2010]103 号)
                                参与股指期货交易(沪证监机构字[2010]253 号)
                                债券质押式报价回购业务(机构部部函[2011]573 号、上证函
                                [2013]257 号)
                                约定购回式证券交易业务(机构部部函[2012]250 号)
                                综合理财服务(机构部部函[2012]555 号)
                                融资融券业务(证监许可[2013]311 号)
                                代销金融产品业务(沪证监机构字[2013]56 号)

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                                                                        2016 年年度报告


序号       批准部门                              资质名称/会员资格
                           私募基金综合托管业务试点(机构部部函[2013]173 号)
                           黄金等贵金属现货合约代理和黄金现货合约自营业务试点(机构
                           部部函[2014]121 号)
                           证券投资基金托管资格(证监许可[2014]511 号)
                           自营及代客结售汇、自营及代客外汇买卖等外汇业务(证券基金
                           机构监管部部函[2014]1614 号)
                           股票期权做市业务(证监许可[2015]154 号)
                           自营参与碳排放权交易(机构部函[2015]862 号)
                           从事相关创新活动资格(2005 年 2 月)
                           报价转让业务(中证协[2006]3 号)
                           中小企业私募债券承销业务试点(中证协函[2012]378 号)
 3     中国证券业协会
                           柜台交易业务(中证协函[2012]825 号)
                           金融衍生品业务(中证协函[2013]1224 号)
                           互联网证券业务(中证协函[2014]155 号)
                           代理登记业务(2002 年 4 月)
       中国证券登记结算
 4                         结算参与人(中国结算函字[2006]67 号)
       有限责任公司
                           甲类结算参与人(中国结算函字[2008]24 号)
       中国证券金融股份    转融通业务试点(中证金函[2012]116 号)
 5
       有限公司            转融券业务试点(中证金函[2013]45 号)
                           国债买断式回购业务(2004 年 12 月)
                           开展“上证基金通”业务(2005 年 7 月)
                           上证 180 交易型开放式指数证券投资基金一级交易商(2006 年 3
                           月)
                           固定收益证券综合电子平台交易商(上证会函[2007]90 号)
       上海证券交易所/深
 6                         大宗交易系统合格投资者(证号:A00001)
       圳证券交易所
                           股票质押式回购业务(上证会字[2013]64 号、深证会[2013]58
                           号)
                           港股通业务(上证函[2014]654 号)
                           股票期权交易参与人(上证函[2015]66 号)
                           深港通下港股通业务交易权限(深证会[2016]326 号)
                           外币有价证券经纪及承销业务(汇资字第 SC201221 号)
                           即期结售汇业务和人民币与外汇衍生产品业务(汇复[2014]325
 7     国家外汇管理局      号)
                           Quanto 产品结售汇、为 QFII 托管客户结售汇、代客外汇买卖等
                           三类业务备案(汇综便函[2016]505 号)
       中国银行间市场交    非金融企业债务融资工具主承销业务(交易商协会公告[2012]19
 8
       易商协会            号)

 9     上海黄金交易所      特别会员资格

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 序号        批准部门                               资质名称/会员资格
                              国际会员(A 类)资格(证书编号:IM0046)
                              银行间黄金询价业务
        全国中小企业股份
  10                          主办券商做市业务(股转系统函[2014]706 号)
        转让系统
                              银行间外汇市场会员(中汇交发[2015]3 号)
  11    中国外汇交易中心
                              银行间外汇市场衍生品会员(中汇交发[2015]59 号)
        银行间市场清算所      航运及大宗商品金融衍生品中央对手清算业务(清算所会员准字
  12
        股份有限公司          [2015]016 号)


2、控股子公司的单项业务资格
 序号    子公司名称                             资质名称/会员资格
                        第 1 类牌照(证券交易)
                        第 2 类牌照(期货合约交易)
                        第 3 类牌照(杠杆式外汇交易)
                        第 4 类牌照(就证券提供意见)
                        第 5 类牌照(就期货合约提供意见)
                        第 6 类牌照(就机构融资提供意见)
                        第 9 类牌照(提供资产管理)
                        由香港联合交易所有限公司发出的交易所参与者证明书和交易所交易
                        权证明书
  1     香港公司        由香港期货交易所有限公司发出的交易所参与者证明书和交易所交易
                        权证明书
                        由香港期货结算公司发出的期货结算公司参与者证明书
                        由香港公司注册处发出的放债人牌照
                        外资股业务资格
                        人民币合格境外机构投资者
                        合格境外机构投资者
                        香港保险顾问联会颁发的会藉证书
                        新加坡金融管理局颁发的注册基金管理公司资格
                        新加坡金融管理局颁发的财务顾问资格牌照(2016年新增)
                        经营证券业务许可:证券资产管理业务。(编号:10278001)
                        合格境内机构投资者从事境外证券投资管理业务 (证监机构字
  2     国泰君安资管    [2010]631 号)
                        资产管理业务参与股指期货交易(沪证监机构字[2011]38 号)
                        现金管理产品试点(证监许可[2012]828 号)
        国泰君安期货    经营证券期货业务许可证(91310000100020711J 号)
  3     及其下属子公    金融期货全面结算业务资格(证监期货字[2007]148 号)
        司              资产管理业务(证监许可[2012]1506 号)

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序号    子公司名称                             资质名称/会员资格
                      仓单服务、基差交易、合作套保、定价服务(中期协备字[2015]67 号)
                      经营证券业务许可:证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证券投
                      资活动有关的财务顾问;证券(不含股票、上市公司发行的公司债券)
                      承销;证券自营;证券资产管理;融资融券;证券投资基金代销;代
                      销金融产品。(编号:10710000)
                      网上证券委托业务(证监信息字[2001]8 号)
                      受托投资管理业务(证监机构字[2002]203 号)
                      同业拆借业务(银复[2003]68 号、银总部函[2013]79 号)
                      开放式证券投资基金代销业务(证监基金字[2004]74 号)
                      上交所国债买断式回购业务(2004 年 12 月)
                      中国证券登记结算有限责任公司结算参与人(中国结算函字[2006]61
                      号)
                      中国证券登记结算有限责任公司甲类结算参与人(2008 年 2 月)
                      代办股份转让主办券商业务(中证协函[2007]139 号)
                      报价转让业务(中证协函[2007]140 号)
                      为期货公司提供中间介绍业务(证监许可[2008]1039 号、沪证监机构
                      字[2010]133 号)
                      从事相关创新活动资格(2005 年 12 月)
                      对上海证券实施经纪人制度无异议(证监机构字[2009]260 号)
       上海证券及下   债券质押式报价回购业务试点(机构部部函[2012]596 号)
 4
       属子公司       融资融券业务(证监许可[2012]621 号)
                      外币有价证券经纪业务(汇资第 SC201211 号)
                      转融通业务(中证金函[2013]25 号)
                      约定购回式证券交易权限(上证会字[2013]22 号、深证会[2013]15
                      号)
                      股票质押式回购交易权限(上证会字[2013]137 号、深证会[2013]73
                      号)
                      代销金融产品业务(沪证监机构字[2013]19 号)
                      推荐业务和经纪业务(股转系统函[2013]80 号)
                      做市业务(股转系统函[2014]724 号)
                      港股通业务(上证会函[2014]367 号)
                      深港通下港股通业务交易权限(深证会[2016]330 号)
                      上海证券交易所股票期权交易参与人(上证函[2015]78 号)
                      深圳证券交易所股票期权业务资格(深期权函[2015]模第 66 号)
                      中国证券登记结算有限责任公司期权结算业务(中登结算函字
                      [2015]51 号)
                      经营期货业务许可:商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询(编
                      号:31390000)
                      资产管理业务(中期协备字[2015]5 号)

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 序号      子公司名称                            资质名称/会员资格
                          基金管理资格(编号:A024)
  5      国联安基金       特定客户资产管理业务(证监许可[2011]2106 号)
                          投资管理人受托管理保险资金资格



二、 联系人和联系方式
                                   董事会秘书                       证券事务代表
姓名                                  喻健                              梁静
联系地址                上海市浦东新区银城中路168号29层   上海市浦东新区银城中路168号29层
电话                    021-38676798                      021-38676798
传真                    021-38670798                      021-38670798
电子信箱                dshbgs@gtjas.com                  dshbgs@gtjas.com

三、 基本情况简介
公司注册地址                            中国(上海)自由贸易试验区商城路618号
公司注册地址的邮政编码                  200120
公司办公地址                            上海市浦东新区银城中路168号
公司办公地址的邮政编码                  200120
公司网址                                www.gtja.com
电子信箱                                dshbgs@gtjas.com


四、 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称             中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点                   上海市浦东新区银城中路168号


五、 公司股票简况
                                       公司股票简况
      股票种类        股票上市交易所     股票简称           股票代码      变更前股票简称
        A股           上海证券交易所     国泰君安           601211            不适用


六、 公司其他情况
(一) 公司历史沿革的情况,主要包括以前年度经历的改制重组、增资扩股等情况
√适用 □不适用
    国泰君安是在国泰证券有限公司和君安证券有限责任公司合并的基础上发起设立的股份有限
公司。公司简要历史沿革如下:
      1999 年 8 月,经中国证监会批准,国泰证券有限公司和君安证券有限责任公司合并,国泰证
券有限公司和君安证券有限责任公司的股东及其他投资者共同发起设立本公司,注册资本
37.2718 亿元。
      2001 年 12 月,经中国证监会批准,本公司采取派生分立的方式分立而成两个具有独立法人
资格的公司,本公司作为存续公司拥有及承担与证券业务有关的资产、业务及与该等资产和业务
相关的负债,公司注册资本变更为 37 亿元。
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      2006 年 1 月,经中国证监会批准,中央汇金投资有限责任公司以现金 10 亿元认购新增 10 亿
股公司股份,公司注册资本变更为 47 亿元。
      2012 年 3 月,经上海证监局核准,公司增资 14 亿股股份,注册资本变更为 61 亿元。
      2015 年 6 月,经中国证监会核准,公司首次公开发行 15.25 亿股 A 股股票,并于 2015 年 6
月 26 日在上交所上市,注册资本变更为 76.25 亿元。2015 年 12 月 14 日,公司股票成为上证 50、
上证 180、中证 100、沪深 300 等指数成份股,并成为沪股通标的股票。2016 年 12 月,公司股票
成为融资融券标的股票。


(二) 公司组织机构情况
√适用□不适用
      1、本集团的组织架构图

      截至本报告披露日,本集团的组织架构图请参见附录一。

      2、子公司情况

      截至本报告期末,公司直接拥有 6 家境内子公司和 1 家境外子公司,具体情况如下:
                                                         注册资本 法定代
 序
        子公司名称         注册地址/住所     成立日期     /实缴资   表人/     联系电话
 号
                                                             本     负责人
 1      国 泰 君 安 金 香港金钟道 89 号力宝 2007 年 8 月 3,198 万     王松  (852)5099118
        融控股         中 心 1 座 18 楼 10 日            港元
                       1804-1807 室
 2      国泰君安资     上海市黄浦区南苏州 2010 年 8 月 8 亿元       龚德雄 021-38676666
        管             路 381 号 409A10 室  27 日

 3     国泰君安期     上海市静安区延平路        2000 年 4 月   12 亿元     王桂芳
                                                                                    021-52138857
       货             121 号 26 层、28 层、     6日
                      31 层及 6F 室、10A 室、
                      10F 室
 4     国泰君安创     上海市浦东新区银城        2009 年 5 月   49 亿元     阴秀生   021-38675884
       投             中路 168 号上海银行大     20 日
                      厦 11F07-09 室
 5     上海证券       上海市黄浦区四川中        2001 年 4 月   26.1 亿元   李俊杰   021-53686888
                      路213号7楼                27 日
 6     国联安基金     上海市陆家嘴环路          2003 年 4 月   1.5 亿元    庹启斌   021-38992888
                      1318 号星展银行大厦 9     3日
                      楼
 7     国翔置业       上海市静安区延平路        2011 年 12     4.8 亿元    刘桂芳         -
                      135 号 303 室             月 30 日


      3、分公司情况

      截至本报告期末,本集团在境内共设有分公司 31 家,其中,本公司设有 30 家,上海证券设
有 1 家。
      分公司的基本情况请参见附录二。


                                              10 / 273
                                                                                   2016 年年度报告


(三) 证券营业部的数量和分布情况
√适用□不适用
    截至本报告期末,本集团在境内共设有 368 家证券营业部、17 家期货营业部。其中,本公司
设有 302 家证券营业部,上海证券设有 66 家证券营业部,国泰君安期货设有 15 家期货营业部,
海证期货设有 2 家期货营业部。

    本集团证券营业部及期货营业部的基本情况请参见附录三。

    报告期内,本集团共新设 69 家证券营业部。本集团证券营业部设立和处置情况请参见本年度
报告“第四节 经营情况讨论与分析”之“二、报告期内主要经营情况 (八)分支机构(子公司、
分公司、营业部和特殊目的主体等)设立和处置情况,重大资产处置、收购、置换、剥离情况,
及这些活动对公司业绩的影响”及附录四。


七、 其他相关资料
                                名称                  安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)
公司聘请的会计师事务所(境      办公地址              中国北京市东城区东长安街 1 号东方广场安
内)                                                  永大楼 16 层
                                签字会计师姓名        朱宝钦、陈奇
                                名称                  安信证券股份有限公司
                                办公地址              深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 楼
报告期内履行持续督导职责的
                                签字的保荐代表        庄国春、韩志广
保荐机构
                                人姓名
                                持续督导的期间        2016 年 7 月 14 日至今
                                名称                  中国银河证券股份有限公司、华融证券股份
                                                      有限公司
                                办公地址              北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦
报告期内履行持续督导职责的
                                                      C 座、北京市西城区金融大街 8 号 A 座 3 层
保荐机构
                                签字的保荐代表        汪六七、敖云峰;乔绪德、谢金印
                                人姓名
                                持续督导的期间        2016 年 1 月 1 日至 2016 年 7 月 13 日



八、 近三年主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
                                                                        单位:元 币种:人民币
                                                                本期比上年
   主要会计数据          2016年               2015年            同期增减          2014年
                                                                    (%)
营业收入              25,764,651,745       37,596,630,401            -31.47   17,881,603,377
归属于母公司股东       9,841,416,726       15,700,291,010            -37.32     6,757,912,467
的净利润
归属于母公司股东       8,235,196,944       15,468,889,094            -46.76       6,536,571,982
的扣除非经常性损
益的净利润
经营活动产生的现     -58,815,899,163       28,159,442,155                  /    49,415,382,215
金流量净额
其他综合收益            -521,312,914         -476,833,175                  /      1,655,079,310
                                           11 / 273
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                                                                      本期末比上
                           2016年末              2015年末             年同期末增       2014年末
                                                                        减(%)
资产总额               411,749,041,689        454,342,387,249               -9.37   319,302,453,807
负债总额               300,997,319,910        352,705,665,912             -14.66    272,003,787,625
归属于母公司股东        99,964,418,051         95,324,414,670                4.87    42,040,468,085
的权益
所有者权益总额         110,751,721,779        101,636,721,337               8.97    47,298,666,182

(二) 主要财务指标
                                                                        本期比上年同
        主要财务指标                 2016年               2015年                          2014年
                                                                          期增减(%)
基本每股收益(元/股)                    1.21                 2.21           -45.25              1.11
稀释每股收益(元/股)                    1.21                 2.21           -45.25              1.11
扣除非经常性损益后的基本每                1.00                 2.17           -53.92              1.07
股收益(元/股)
加权平均净资产收益率(%)                10.64                23.65      减少13.01个          18.04
                                                                              百分点
扣除非经常性损益后的加权平                8.79                23.29      减少14.50个          17.45
均净资产收益率(%)                                                           百分点

报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
√适用 □不适用
    净资产收益率及每股收益按照《公开发行证券公司信息披露编报规则第 9 号—净资产收益率
和每股收益的计算及披露》的要求计算。



(三) 本公司的净资本及风险控制指标
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
             项目                             本报告期末                         上年度末
净资本                                            80,338,196,026                     83,099,587,644
净资产                                            90,226,170,787                     87,531,977,014
风险覆盖率(%)                                             313.10                             402.33
资本杠杆率(%)                                              26.53                              25.48
流动性覆盖率(%)                                           180.03                             319.79
净稳定资金率(%)                                           127.17                             164.85
净资本/净资产(%)                                           89.04                              94.94
净资本/负债(%)                                             56.80                              52.31
净资产/负债(%)                                             63.79                              55.10
自营权益类证券及证券衍生品/                                32.23                              34.64
净资本(%)
自营非权益类证券及证券衍生品                                   82.46                          118.29
/净资本(%)
注:上年度末的净资本及相关比例已根据《证券公司风险控制指标管理办法》(2016 年修订版)进行重述。




                                               12 / 273
                                                                                2016 年年度报告


九、 境内外会计准则下会计数据差异
(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
    的净资产差异情况
□适用√不适用

(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
    的净资产差异情况
□适用√不适用
(三) 境内外会计准则差异的说明:
□适用√不适用

十、 2016 年分季度主要财务数据
                                                                   单位:元 币种:人民币
                        第一季度          第二季度           第三季度         第四季度
                      (1-3 月份)      (4-6 月份)       (7-9 月份)    (10-12 月份)
营业收入             8,062,735,486      5,644,699,035      6,300,339,605    5,756,877,619
归属于上市公司股东
                     2,374,868,202       2,645,296,162      2,626,384,389       2,194,867,973
的净利润
归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益   1,313,269,253       2,169,834,804      2,615,790,041       2,136,302,846
后的净利润
经营活动产生的现金
                      -496,922,447     -12,172,588,826    -42,473,809,352   -3,672,578,538
流量净额

季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用

十一、 非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
                                                                     单位:元 币种:人民币
      非经常性损益项目               2016 年金额       附注      2015 年金额 2014 年金额
非流动资产处置损益                  2,888,359,635    主要为处     -5,600,435  54,269,026
                                                     置海际证
                                                     券的投资
                                                     收益
计入当期损益的政府补助,但与公        743,158,276    主要是财   311,022,620       236,283,627
司正常经营业务密切相关,符合国                       政专项扶
家政策规定、按照一定标准定额或                       持资金
定量持续享受的政府补助除外
与公司正常经营业务无关的或有          -30,000,000    主要是计               -       3,218,997
事项产生的损益                                       提的预计
                                                     负债
除上述各项之外的其他营业外收          -2,300,684                 15,831,763         3,212,618
入和支出
少数股东权益影响额                -1,092,830,041                 -9,211,485        -2,216,971
所得税影响额                        -900,167,404                -80,640,547       -73,426,812
             合计                  1,606,219,782                231,401,916       221,340,485

                                          13 / 273
                                                                              2016 年年度报告



十二、 采用公允价值计量的项目
√适用 □不适用
                                                                    单位:元 币种:人民币
                                                                            对当期利润的
    项目名称            期初余额           期末余额           当期变动
                                                                              影响金额
以公允价值计量且      91,012,162,585     76,723,237,587    -14,288,924,998  3,603,252,068
其变动计入当期损
益的金融资产
可供出售金融资产      38,617,811,996     38,406,070,374       -211,741,622      674,130,933
以公允价值计量且       6,414,183,357     16,515,355,996     10,101,172,639     -495,848,361
其变动计入当期损
益的金融负债
衍生金融工具              49,344,999       -115,076,584       -164,421,583      204,446,319
      合计           136,093,502,937    131,529,587,373     -4,563,915,564    3,985,980,959



十三、 财务报表主要项目
1、合并数据
                                                                     单位:元 币种:人民币
              项目                 2016 年 12 月 31 日    2015 年 12 月 31 日   增减幅度
货币资金                              120,829,358,222       162,473,210,786         -25.63%
结算备付金                             15,272,021,095        16,657,158,605          -8.32%
融出资金                               68,892,785,353        82,271,474,289         -16.26%
以公允价值计量且其变动计入
                                       76,723,237,587        91,012,162,585         -15.70%
当期损益的金融资产
买入返售金融资产                       63,211,378,027        39,531,730,036          59.90%
应收款项                                3,506,000,674         1,977,900,959          77.26%
存出保证金                              9,742,881,013         6,470,022,489          50.58%
可供出售金融资产                       40,481,221,676        39,921,234,114           1.40%
长期股权投资                            1,261,339,923           929,055,459          35.77%
递延所得税资产                            762,365,006           218,133,585         249.49%
其他资产                                3,073,326,524         4,521,407,002         -32.03%
短期借款                                6,162,661,719         5,387,001,099          14.40%
应付短期融资款                         14,847,586,444         2,319,469,865         540.13%
拆入资金                                4,700,000,000         8,412,000,000         -44.13%
以公允价值计量且其变动计入
                                       16,515,355,996         6,414,183,357         157.48%
当期损益的金融负债
卖出回购金融资产款                     39,718,419,568        82,119,412,045         -51.63%
代理买卖证券款                         93,256,668,447       132,769,936,926         -29.76%
代理承销证券款                          9,922,296,103         1,612,757,283         515.24%
应付款项                               21,491,246,380        20,533,642,789           4.66%
长期借款                                1,978,038,908         4,682,614,996         -57.76%
应付债券                               72,738,764,749        57,623,981,685          26.23%
其他负债                                6,703,449,171        15,699,520,885         -57.30%
其他综合收益                              484,305,854         1,211,595,260         -60.03%
少数股东权益                           10,787,303,728         6,312,306,667          70.89%

                                           14 / 273
                                                                       2016 年年度报告


            项目                 2016 年度             2015 年度         增减幅度
手续费及佣金净收入               13,259,734,455       22,967,696,712         -42.27%
利息净收入                        4,554,630,276        5,433,783,044         -16.18%
投资收益                          8,201,697,127        9,121,100,174         -10.08%
公允价值变动收益/(损失)            -468,794,326          104,703,959          不适用
税金及附加                          566,044,111        2,272,395,783         -75.09%
业务及管理费                      9,747,685,893       12,822,052,736         -23.98%
资产减值损失                      1,211,188,980          769,867,277          57.32%
营业外收入                          768,654,893          343,914,462         123.50%
所得税费用                        3,420,560,521        5,356,308,067         -36.14%
净利润                           11,352,963,678       16,694,808,795         -32.00%
归属于母公司股东的净利润          9,841,416,726       15,700,291,010         -37.32%
少数股东损益                      1,511,546,952          994,517,785          51.99%

2、母公司数据
                                                              单位:元 币种:人民币
            项目             2016 年 12 月 31 日   2015 年 12 月 31 日   增减幅度
货币资金                         80,968,794,008      118,450,708,878         -31.64%
结算备付金                       13,406,846,172       12,493,412,809           7.31%
融出资金                         50,497,692,620       64,881,121,213         -22.17%
以公允价值计量且其变动计入
                                 54,657,629,359       74,109,225,132         -26.25%
当期损益的金融资产
买入返售金融资产                 59,758,258,425       28,245,479,702         111.57%
应收款项                          2,055,535,132        1,251,331,402          64.27%
应收利息                          1,084,933,312        1,605,157,698         -32.41%
可供出售金融资产                 32,424,052,355       31,307,662,546           3.57%
长期股权投资                     11,265,921,431       11,171,297,740           0.85%
其他资产                          2,239,638,654        4,284,185,457         -47.72%
应付短期融资款                   14,789,980,000          759,950,000        1846.18%
拆入资金                          4,500,000,000        7,650,000,000         -41.18%
以公允价值计量且其变动计入
                                  8,695,117,793        4,373,673,474           98.81%
当期损益的金融负债
卖出回购金融资产款               38,343,596,188       80,544,667,552         -52.39%
代理买卖证券款                   70,879,422,182      104,972,179,379         -32.48%
代理承销证券款                    9,851,323,700          212,500,000       4535.92%
应交税费                          2,669,449,752        4,526,801,404         -41.03%
长期借款                                      -        1,995,000,000       -100.00%
应付债券                         63,932,092,593       49,047,606,481          30.35%
其他综合收益                        247,535,720          447,425,589         -44.68%
            项目                 2016 年度             2015 年度         增减幅度
手续费及佣金净收入                9,755,626,693       18,237,742,087         -46.51%
利息净收入                        3,221,829,903        3,865,613,306         -16.65%
投资收益                          4,290,642,148        7,689,713,221         -44.20%
公允价值变动收益/(损失)            -315,073,428           14,244,356          不适用
税金及附加                          444,991,981        1,919,155,215         -76.81%
业务及管理费                      6,740,425,339        9,482,545,221         -28.92%
资产减值损失                        858,717,461          536,151,079          60.16%
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营业外收入     575,331,051      267,187,398         115.33%
所得税费用   2,062,831,412    4,431,359,961         -53.45%
净利润       7,397,786,092   13,712,898,876         -46.05%




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                             第三节      公司业务概要

    一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
    (一)公司所从事的主要业务及经营模式

    本集团从事的主要业务包括机构金融、个人金融、投资管理及国际业务。其中:

    机构金融业务由投资银行业务和机构投资者服务业务组成。投资银行业务为企业和政府客户
提供上市保荐、股票承销、债券承销、结构性债务融资、并购财务顾问、企业多样化解决方案等
服务;机构投资者服务业务为机构投资者提供主经纪商、销售及交易、股票质押及约定购回、研
究等服务,同时还包括股票、衍生金融工具及 FICC 的投资交易。

    个人金融业务通过线下和线上相结合的方式为个人客户等提供证券及期货经纪、融资融券、
财富管理、财务规划等服务。

    投资管理业务包括为机构、个人提供资产管理和基金管理服务,以及直接投资业务。

    国际业务在香港主要通过国泰君安国际开展经纪、企业融资、资产管理、贷款及融资和金融
产品、做市及投资业务,同时本集团围绕国泰君安金融控股打造国际业务平台。

    本集团的经营模式主要是,围绕上述主营业务的开展,通过提供证券服务获取手续费及佣金
收入以及通过证券投资获取投资收益等。

    2016 年,本集团实现营业收入 257.65 亿元,同比降低 31.47%。受证券市场波动影响,本集
团的证券经纪、融资融券、证券交易投资等业务收入相比上年有所减少,导致本集团 2016 年度业
绩同比有所下降。

    2016 年度本集团的业务构成及收入驱动因素
         主营业务类别          2016 年营业收入      同比增长       对集团营业收入贡献
                                   (亿元)                                度
证券经纪手续费净收入                      70.59          -59.99%               27.40%
投资银行业务手续费净收入                   34.98         14.25%                 13.58%
资产管理业务手续费净收入                   23.70           6.85%                 9.20%
利息净收入                                 45.55         -16.18%                17.68%
投资收益+公允价值变动收益                  77.33         -16.18%                30.01%


    (二)公司所属行业情况说明

    证券业的业绩水平具有较强的周期性、波动性,而我国证券业盈利模式仍以经纪、自营和承
销等传统业务为主,信用交易、资产管理等业务与证券市场的关联度也比较高,使行业的收入和
利润对于证券市场变化趋势依赖程度更高。十几年来,伴随着我国证券市场的规范发展,我国证
券业经历了不断规范和发展壮大的历程,证券公司创新步伐逐步加快、业务范围逐步扩大、盈利
能力逐步提升、抗风险能力逐步增强;同时,伴随着股票市场景气周期的变化,我国证券业利润
水平也产生了较大幅度的波动,表现出了明显的强周期特征。

    根据证券业协会的统计,截至 2016 年 12 月 31 日,中国证券行业的总资产、净资产及净资本
分别为 5.79 万亿元、1.64 万亿元及 1.47 万亿元;2016 年,受市场波动等影响,我国证券业实现

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营业收入 3,279.94 亿元、净利润 1,234.45 亿元,同比分别下降 42.97%和 49.57%,行业的周期性
特征有所显现。

    我国证券业营业收入和净利润变化(2010 年-2016 年,单位:亿元)




    (三)公司所处的行业地位

    本集团是中国证券行业长期、持续、全面领先的综合金融服务商。自成立以来,本集团持续
保持较强的综合竞争力,公司的资本规模、盈利水平、业务实力和风险管理能力一直位居行业前
列。迄今,公司已连续 9 年获得证券公司分类评价 A 类 AA 级。

    2016 年,本公司的营业收入、净利润均排名行业第 2 位,总资产、净资产、净资本分别排名
行业第 3 位、第 3 位、第 2 位。


二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
√适用□不适用
    2016年末,本集团资产总额为4,117.49亿元,较上年末减少9.37%。其中,货币资金和结算备
付金分别为1,208.29亿元和152.72亿元,分别较上年末减少25.63%和8.32%,主要系2016年沪深两
市交易量萎缩、客户资金显著减少所致;融出资金为688.93亿元,较上年末减少16.26%,主要系
2016年市场两融规模减少所致;以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产为767.23亿元,
较上年末减少15.70%,主要系本集团根据市场环境调整交易投资业务规模所致;买入返售金融资
产为632.11亿元,较上年末增加59.90%,主要系本集团股票质押回购业务规模显著增长所致。

    其中:境外资产 415.37(单位:亿元 币种:人民币),占总资产的比例为 10.09%。


三、报告期内核心竞争力分析
√适用□不适用
    本集团的核心竞争力主要体现在以下三个方面:

    (一)根植于心的企业文化:风控为本,追求卓越

    本集团自成立以来形成了改革创新、锐意进取的经营理念和企业文化,推动了本集团的持续
健康发展。2016 年,公司积极践行《国泰君安共识》,进一步增强了凝聚力和文化认同。

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    本集团高度重视风险合规管理和内部控制,坚信风险管理是证券公司的首要核心竞争力,并
已建立全面有效的风险管理和内部控制体系。2016 年,本集团主动适应依法、从严、全面监管形
势,优化升级一线合规风控组织体系,制定完善合规风控制度,全面推动各业务及管理部门编制
风险管理手册,完成覆盖所有业务部门、分支机构及子公司的自查自纠工作,并在此基础上,针
对新三板挂牌、债券信用风险等风险事件高发领域,加强风险防范和应对。全面有效的风险管理
和内控体系使本集团连续九年获得中国证监会授予的 A 类 AA 级监管评级。

    本集团追求卓越的企业文化在人才选拔及客户服务方面得到了集中体现。本集团致力于以内
部选拔为主、外部引进为辅的方式,选择最优秀的人才。本集团致力于为客户提供最优质的服务,
实现最佳结果。2016 年度,与本集团合作项目数量达 2 个或以上的投行客户数高达 74 名,体现
出本集团客户的高度粘性。同时,本集团个人金融账户数继续保持高速增长,2016 年末账户数达
到 911 万,较上年末增长 36%。

    (二)中国资本市场全方位的领导者

    本集团规模持续领先,盈利能力突出,盈利水平始终保持行业前列。2007 年至 2015 年,本
集团的净利润一直居于行业前 3 位;2011 年至 2015 年,本集团的营业收入、归属于上市公司股
东的净利润、总资产连续五年排名行业前 3 位。2016 年,本公司的营业收入、净利润均排名行业
第 2 位。

    本集团业务体系全面均衡,主要业务实力均居于行业前列,综合金融服务能力领先。报告期
内,本集团各项主营业务持续发展,综合金融服务能力稳步提升。在投资银行业务方面,证券承
销金额排名行业第 3 位;在机构投资者服务方面,股票质押待回购余额排名行业第 3 位,《新财
富》最佳分析师评选获得“本土最佳研究团队”及“最具影响力研究机构”第 1 名;在个人金融
业务方面,代理买卖证券业务净收入(含席位租赁)排名行业第 1 位,股票及基金交易量排名行业
第 3 位,国债期货交易量排名行业第 3 位,股指期货交易量排名行业第 3 位,融资融券余额排名
行业第 2 位;在投资管理业务方面,受托客户资产管理业务净收入排名行业第 2 位,资产管理业
务受托资金排名行业第 3 位。

    (三)中国证券行业科技和创新的引领者

    本集团高度重视对信息科技的战略性投入,持续推进自主信息科技创新,是信息科技在证券
行业应用的先行者。本集团共有 14 项科技成果获得证券业协会颁发的“证券期货业科学技术奖”,
是获奖最多的证券公司,也是唯一一家获得过一等奖的证券公司。同时,本集团也是国内唯一同
时拥有 CMMI3、ISO20000、ISO27001 三项主要信息技术管理认证的证券公司。2016 年,本集团在
运用领先的信息科技引导业务决策、增强客户体验、提升管理能力方面成效明显,在个性化服务、
运营分析、精准营销等领域实现了数据的有效应用。移动互联网体系实现了精品化发展,2016 末
手机终端用户突破 1,200 万。

    本集团具有突出的创新能力,是行业创新的先行者之一。本集团在资产管理、融资融券、股
票质押、资产托管等主要创新业务领域均能快速反应,并持续走在行业前列,创新业务对收入的
贡献度逐渐提升,由 2014 年的 30.32%增长到了 2016 年的 39.40%。2016 年,集团积极推进 FICC、
互联网金融、资产托管等业务创新,以 FICC 为代表的创新业务链条基本构建完成,大数据应用获
得中国互联网协会 2016 年度中国金融科技创新榜产品创新奖。


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                         第四节       经营情况讨论与分析

    一、经营情况讨论与分析

    (一)总体经营情况

    2016年,中国经济实现了“十三五”良好开局,经济运行保持在合理区间,经济结构继续优
化,创新对发展的支撑作用增强。

    2016年,上证综指下跌12.31%,中债总净价(总值)指数下跌2.40%;沪深两市股票基金交易
额138.91万亿元,较上年下降48.72%;全年证券市场筹资66,578.67亿元,同比上升62.06%;2016
年末两融余额9,392.49亿元,较上年末下降20.01%。

    在复杂环境下,本集团审时度势,艰苦努力,取得较好经营成果,经营业绩稳居行业前三位。
在战略布局方面,在“国泰君安共识”指引下,公司制定完成了《2016-2018 年发展战略规划纲
要》,为下一步集团化、国际化发展规划了蓝图。公司可转换债券申请获得中国证监会主板发行
审核委员会审核通过,H 股发行工作顺利推进。在业务开拓方面,公司抓住市场机遇,充分发挥
综合优势,积极推动各项业务的规范发展,各主要业务指标继续排名行业前列,综合金融服务效
益逐渐显现。在管理转型方面,公司完善了全面风险管理组织架构和制度体系,合规风控管理体
系建设取得新进展;加强了金融科技的推广应用,有效支持了各项业务创新和管理升级;启动集
中营运项目,解决了分支机构集中营运模式、系统技术架构和推广实施策略等系列问题;推进人
才、薪酬制度改革;完善资产负债管理体系,积极拓展融资渠道,调整负债结构,降低负债综合
成本,提高流动性运作效益。各项管理工作卓有成效,极大地促进了公司全面持续健康发展。迄
今公司已连续九年获得行业 A 类 AA 级评级,在穆迪和标准普尔评级复评中,保持了 Baa1 和 BBB
评级。

    (二)主营业务分析

    1、机构金融

    (1)投资银行业务

    2016 年,证券市场发行和融资规模继续保持高速增长,其中债务融资规模增长尤为明显。根
据 WIND 资讯统计,股权融资总额 13,435.86 亿元,同比增长 18.14%;债务融资总额 53,142.81
亿元,同比增长 78.87%;并购交易金额 29,247.19 亿元,同比增长 20.67%。

    2016年,本集团投资银行业务着力提升全业务链服务能力,加强产品结构创新设计,扩大再
融资业务开发途径,优化债券产品结构,强化并购资源的积累和整合,大力推进跨境并购、资产
证券化等新兴业务。报告期内,完成了年度募资规模最大的上海银行IPO项目,承做了上海电力海
外并购、交通银行优先股等一批有市场影响力的项目。2016年,本集团完成跨境并购项目5个,并
在美国获得并购顾问业务资格牌照。

    2016 年,本集团的证券承销规模继续保持行业前列,其中,证券主承销金额 4,508.91 亿元、
市场份额 6.77%,排名行业第 3 位;承销家数 417 家、市场份额 7.16%,排名行业第 2 位。就主要
证券品种来看,股权类融资(IPO、增发、配股、优先股)主承销金额 835.29 亿元,排名行业第
3 位;优先股承销金额 206.67 亿元,排名行业第 3 位;公司债主承销金额 1,783.87 亿元,排名
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行业第 2 位;金融债承销金额 950.70 亿元,排名行业第 2 位。并购重组业务连续第 4 年获得并购
重组财务顾问执业能力 A 类资格。

    2016 年本集团投资银行业务规模变化
                         项目                           本报告期               上年同期
 IPO          主承销次数                                    6                      4
              主承销金额(亿元)                          98.68                 27.23
 优先股       主承销次数                                     3                      3
              主承销金额(亿元)                         206.67                 170.00
 再融资       主承销次数                                    31                     44
              主承销金额(亿元)                         529.94                 705.61
 企业债       主承销次数                                    27                     34
              主承销金额(亿元)                         320.95                 462.34
 公司债       主承销次数                                   178                     45
              主承销金额(亿元)                        1,788.87                701.17
 其他债券     主承销次数                                   176                    149
              主承销金额(亿元)                        1,584.40               1,108.65
数据来源:Wind 资讯。
注:融资品种的统计口径包括股票、优先股、可转债、可交换债、公司债、企业债、短期融资券、中期票据、非
    公开定向债务融资工具、金融债、资产支持证券。

    2016 年,本集团新三板业务积极应对监管要求,全面加强内部管理,主动控制挂牌项目数量,
提升挂牌项目质量。全年新增挂牌新三板企业 120 家,并开创挂牌公司控股沪深交易所上市公司
的先例。

       (2)机构投资者服务

       1)主经纪商业务

    2016 年,本集团率先建立多层次 PB 系统,全年 PB 客户数量新增近 400 户;截至 2016 年末,
机构客户数量超过 20,000 户。

    2016 年,本集团抓住私募产品托管业务快速发展的机遇,大力拓展资产托管业务,健全综合
金融服务能力,逐步打造出规范有序的资产托管业务运营体系和运营能力。2016 年,公司通过国
际审计与鉴证准则理事会 ISAE3402 认证。2016 年末,公司资产托管及外包业务规模 3,914 亿元,
较上年增长 47%,排名行业第 3 位;累计上线产品 3,446 只,较上年末增长近 1 倍。

       2)销售及交易业务

    2016 年,本集团初步形成非方向性、低风险交易投资业务体系。固定收益投资灵活运用多种
业务模式,统筹投资业务和非方向性业务协同布局,交易投资、量化对冲、报价回购、销售中介
等业务均取得较好业绩,并在市场风险、信用风险、基点价值管理等方面积累了丰富经验;证券
衍生品投资方面,股指期货、期权做市业务均形成了较为成熟的对冲策略和交易模式,有效地控
制风险应对市场波动;权益投资坚持价值投资理念,投资配置基本面良好、低估值的蓝筹股。

    报告期内,本集团基本构建完成 FICC 业务链,新兴业务于境内外开启实质性交易。对客业务
方面,累计发行收益凭证近 40 亿元。客户外汇买卖业务获得外管局备案,自贸区同业机构自由贸
易账户投融资业务具备常态化运作功能,香港交易平台对海外外汇、固定收益、回购、贵金属业
务已基本形成支持能力。
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       3)股票质押及约定购回业务

    2016 年,证券公司的股票质押业务继续保持高速增长。根据沪深交易所统计,截至 2016 年
末,股票质押业务的市场待购回余额达到 12,840.05 亿元,较上年末增长 85.04%。

    2016 年,本集团股票质押业务始终坚持“审慎积极”的发展策略,以融资主体、标的证券为
核心,不断完善尽职调查,持续提升业务管理能力,业务规模保持快速增长。

    2016 年末,本集团的股票质押式回购交易业务待回购余额为 693.28 亿元,排名行业第 3 位,
较 2015 年末增长 104.26%,市场份额为 5.40%;本公司的股票质押回购融出资金排名行业第 1 位。

       2016 年本集团股票质押及约定购回业务规模变化(单位:亿元)
               项目                          本报告期末                上年度末
 股票质押待回购余额                              693.28                  339.41
 约定购回式交易待回购余额                           0.2                    4.36
       4)研究业务

       2016 年,公司研究所创新研究服务模式、加强研究策划,研究服务的数量和质量均有提升,
全年共完成研究报告 6,000 余篇,对客户上门路演近 3,000 人次,举办宏观、策略、债券、行业
等电话专题路演 100 余场。

       2016 年,在新财富、金牛奖、水晶球等卖方分析师专业评选中,公司研究所继续荣获全部最
高奖项。其中,在第 14 届《新财富》最佳分析师评选中,连续第三年获“本土最佳研究团队”及
“最具影响力研究机构”第 1 名,各研究方向上榜团队 20 个,其中 5 个研究方向获第 1 名;在第
七届“中国证券业金牛分析师”评选中获评五大金牛团队,在第 10 届“卖方分析师水晶球奖”评
选中获评“本土金牌研究团队”第 1 名。

       2、个人金融

       (1)零售经纪业务

    1)证券经纪业务

    2016 年,根据沪深两市交易所统计,2016 年沪深两市股票基金成交量 138.91 万亿元,较上
年下降 48.72%。

    2016 年,本集团加快新设轻型网点,多渠道、多方式促进新增客户增长,全年新增客户数 200
余万户;持续推进期权业务,开立期权资金账户 1.5 万个;初步完成“君弘精益”零售客户服务
体系方案,第一期客户标签化平台已经在分支机构试点;推进投资顾问业务制度建设。2016 年 11
月,本集团首批获得深港通下港股通业务交易权限。

    互联网金融方面,公司整合推出并持续完善君弘 APP、富易、君弘金融商城及微理财平台。
君弘 APP 以“科技领先”理念构建移动综合金融服务终端,2016 年末,手机终端君弘 APP 用户约
1,200 万;富易全面提升专业投资服务水平;君弘金融商城构建以智能理财为特色的业内领先综
合理财平台;微理财基于微信平台,提供便捷式综合金融服务,互联网金融 O2O 业务模式全面落
地。

       2016 年,本集团股票基金交易量市场份额 5.09%,排名行业第 3 位;本公司代理买卖证券业
务净收入(含席位租赁)排名行业第 1 位。
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    2016 年本集团证券经纪业务规模变化(单位:亿元)
                          项目                          本报告期         上年同期
                            交易量                      138,216           282,821
 股票
                            市场份额                        5.33%          5.55%
                            交易量                          5,423         10,130
 证券投资基金
                            市场份额                        2.44%          3.33%
                            交易量                          2,554          3,101
 债券现货
                            市场份额                        3.55%          6.00%


    2)期货经纪业务

    2016 年,期货市场累计成交量 41.38 亿手(单边),同比增长 15.65%;累计成交金额 195.63
万亿元(单边),同比下降 64.70%。

    2016 年,国泰君安期货积极调整经营管理方向,抓住商品期货交易持续活跃的市场机会,多
管齐下扩大商品期货客户群,努力提高公司商品期货市场占比,促进公司客户权益稳中有升。

    报告期内,国泰君安期货期末客户权益总额 208.61 亿元,较上年末增加 35.41%。全年期货
经纪业务成交量 2.80 亿手(双边),市场份额 3.34%,较上年提高 0.55 个百分点,商品期货成交
量份额大幅提升。截至 2016 年末,国泰君安期货在上海期货交易所、大连商品交易所、郑州商品
交易所的累计成交量排名已分别上升至第 3 位、第 4 位和第 6 位;金融期货经纪继续保持行业前
列,国债期货和股指期货成交量均排名行业第 3 位。

    2016 年国泰君安期货主要业务指标
            项目                        本报告期                    上年同期
 成交金额(万亿元)                      13.84                        45.47
 成交手数(万手)                      27,998.07                    19,980.20
                                       本报告期末                   上年度末
 累计有效开户数(户)                    77,812                       63,395
 期末客户权益(亿元)                    208.61                       154.06
    (2)融资融券业务

    2016 年末,市场融资融券余额 9,392.49 亿元,较上年末减少 20.01%。

    2016 年,本集团融资融券业务以拓展增量市场为主要经营策略,坚持审慎管理思路,持续深
化客户分类分级管理,搭建业务客户分析系统,稳步推进业务创新发展。

    2016 年末,本集团融资融券余额 577.35 亿元,市场份额 6.15%,排名行业第 2 位。

    2016 年本集团融资融券业务规模变化(单位:亿元)
                   项目                        本报告期末              上年度末
 融出资金余额(亿元)                              571.95               724.51
 融出证券市值(亿元)                               5.40                 0.71
    (3)财富管理业务

    2016 年,本集团继续推进经纪业务向财富管理等综合金融服务转型,依托于君弘一户通和君
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                                                                           2016 年年度报告


弘理财规划系统,挖掘个人金融客户的资产配置需要,建立高粘度的客户关系。

    报告期内,“君弘精益”零售客户服务体系已进入全面建设阶段,金融产品代销业务通过加强
市场趋势研究和分支机构及客户需求引导,业务覆盖率和基础产品渗透率不断提升。

    2016 年末,君弘财富俱乐部会员数达 62.50 万,君弘一户通开户数突破 460 万;2016 年,本
公司日均代销金融产品保有规模 960.61 亿元,同比增长 27.99%;本公司代理销售金融产品净收
入排名行业第 1 位。

    3、投资管理

    (1)资产管理

    根据中国基金业协会统计,截至 2016 年末,证券公司资产管理业务规模合计 17.31 万亿元,
同比增长 45.58%。

    2016 年,国泰君安资管以进一步提升主动管理能力为工作核心,全力打造行业领先的全能型
资产管理机构。
    2016 年末,国泰君安资管的资产管理规模为 8,464.26 亿元,较上年末增长 39.08%,资产管
理业务受托资金排名行业第 3 位,收入排名行业第 2 位;主动管理资产规模 3,058.61 亿元,同比
增长 40.88%。

    同时,国泰君安资管积极开展资产证券化等业务创新及产品创新,截至 2016 年末,ABS 类产
品共计 16 只,存续规模 231.98 亿元,较上年末增长 157.67%。报告期内,国泰君安资管成立了
跨境业务部,积极布局海外主动管理业务。

   2016 年国泰君安资管资产管理规模变化
               项目                    本报告期末                    上年度末
 资产管理业务规模(亿元)                8,464.26                      6,085.84
 其中:定向资产管理业务规模              7,392.04                      4,944.20
       集合资产管理业务规模                840.24                      1,051.61
       专项资产管理业务规模                231.98                         90.03
 主动管理规模                            3,058.61                      2,171.00
   注:集合资产管理业务规模以资产管理净值计算。

    (2)基金管理

    根据中国基金业协会数据,2016 年末,公募基金资产管理规模合计为 9.14 万亿元,较上年
末增长 9.08%。基金管理公司及其子公司专户业务规模 16.89 万亿元,较上年末增长 34.05%。

    2016 年,国联安基金抓住市场机会和发行窗口,积极完善和优化公司产品线。截至 2016 年
末,国联安基金公募基金管理规模为 411 亿元,专户管理资产规模为 143 亿元。

    (3) 直接投资

    2016 年,在相关产业政策的推动下,股权投资市场活跃度进一步提升,股权投资基金数量、
筹集资金额以及股权投资金额均呈现出快速增长的态势。

    国泰君安创投坚持价值投资理念,聚焦医疗健康、新材料、信息科技、文化传媒、节能环保、
消费六大行业,重点投资行业或细分行业领先的明星项目;加强业务协同协作,积极与公司有关

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                                                                          2016 年年度报告


部门、分支机构协同开展综合金融服务。

    报告期末,国泰君安创投累计管理基金实际出资金额较上年末增长 191.73%,当期投资金额
同比增长 163.04%。

    2016 年国泰君安创投私募股权投资业务变化
                                                本报告期末             上年度末
 管理基金数量                                             44                      22
 管理基金累计承诺出资额(亿元)                        228.24               65.66
 管理基金累计实际出资额(亿元)                        170.69               58.51
 当期投资项目数量(个)                                   40                      55
 当期投资金额(亿元)                                  87.96                33.44



    2016 年国泰君安创投本金投资业务变化
                                                本报告期末             上年度末
 当期投资项目数量(个)                                      3                     4
 当期投资金额(亿元)                                    2.27                1.57

    4、国际业务

    本集团在香港主要通过国泰君安国际开展经纪、企业融资、资产管理、贷款及融资和金融产
品、做市及投资业务。同时,本集团围绕国泰君安金融控股打造国际业务平台。本集团积极在美
国和新加坡等地进行业务布局,已获准在美国开展并购顾问业务及在新加坡开展资产管理业务。

    2016 年,香港证券市场日均成交金额 669 亿港元,同比减少 37%;募集资金总额 4,867 亿港
元,同比减少 56%。

    2016 年,国泰君安国际经纪及资产管理业务受市况波动影响、收入较上年同期有所降低,企
业融资、贷款及融资和金融产品、做市及投资业务均表现出较快增长的良好态势。

    2016 年国泰君安国际主要收入构成(单位:千港元)
                                            本报告期                  上年同期
收费及佣金收入                                         878,136                1,054,484
-经纪                                                 393,000                  719,945
-企业融资                                             456,649                  281,447
-资产管理                                              28,487                   53,092
贷款及融资收入                                       1,297,278                1,076,018
金融产品、做市及投资收益                               343,773                  146,106
总收益                                               2,519,187                2,276,608
    报告期内,本集团的 QFII/RQFII 业务努力提升投研和交易服务,佣金收入快速增长,
QFII/RQFII 客户账户数近三年复合增长率超过 20%。


二、报告期内主要经营情况
    截至 2016 年 12 月末,本集团总资产为 4,117.49 亿元,较 2015 年末减少 9.37%;归属上市
公司股东的权益为 999.64 亿元,较 2015 年末增长 4.87%。2016 年,本集团实现营业收入 257.65
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                                                                             2016 年年度报告


亿元、实现归属上市公司股东的净利润 98.41 亿元,同比分别减少 31.47%和 37.32%;加权平均净
资产收益率为 10.64%。2016 年,本公司实现营业收入 169.82 亿元、净利润 73.98 亿元,同比分
别减少 43.07%和 46.05%。


(一) 主营业务分析


                             利润表及现金流量表相关科目变动分析表
                                                                      单位:元 币种:人民币
      科目                                                 变动比例
                           本期数          上年同期数                      情况说明
                                                             (%)
营业收入            25,764,651,745       37,596,630,401      -31.47   主要为经纪业务手续
                                                                      费净收入及交易投资
                                                                      业务收益的减少
手续费及佣金净收    13,259,734,455       22,967,696,712      -42.27   主要为经纪业务手续
入                                                                    费净收入的减少
利息净收入            4,554,630,276       5,433,783,044      -16.18   主要为融资融券利息
                                                                      收入及存放金融同业
                                                                      利息收入减少
投资收益              8,201,697,127       9,121,100,174      -10.08   主要为金融工具处置
                                                                      收益的减少
公允价值变动损益       -468,794,326          104,703,959     不适用   证券市场波动导致相
                                                                      关金融资产的公允价
                                                                      值变动
营业成本            11,695,682,361       15,866,767,487      -26.29   主要为业务管理费和
                                                                      税金及附加的减少
税金及附加                 566,044,111    2,272,395,783      -75.09   应税收入减少且 5 月
                                                                      份起执行营改增
业务及管理费          9,747,685,893      12,822,052,736      -23.98   主要为计提薪酬费用
                                                                      的减少
经营活动产生的现    -58,815,899,163      28,159,442,155      不适用   主要由于代理买卖证
金流量净额                                                            券支付的现金净额的
                                                                      增加
投资活动产生的现    -1,792,892,442       -22,851,529,437     不适用   主要为投资支付的现
金流量净额                                                            金减少
筹资活动产生的现    10,441,271,307       51,946,783,720      -79.90   吸收投资收到的现金
金流量净额                                                            和取得借款收到的现
                                                                      金减少

1. 收入和成本分析
√适用□不适用
    2016 年度,本集团实现营业收入 257.65 亿元,较上年减少 118.32 亿元,降幅为 31.47%,主
要为:手续费及佣金净收入同比减少 97.08 亿元,降幅 42.27%;投资收益同比减少 9.19 亿元,
降幅 10.08%;利息净收入同比减少 8.79 亿元,降幅 16.18%。本集团营业支出 116.96 亿元,较上
年减少 41.71 亿元,降幅为 26.29%,主要为:业务及管理费同比减少 30.74 亿元,降幅 23.98%;
税金及附加同比减少 17.06 亿元,降幅 75.09%。


                                           26 / 273
                                                                             2016 年年度报告


 (1).主营业务分行业、分产品、分地区情况
                                                                       单位:元 币种:人民币
                                  主营业务分行业情况
                                                              营业收    营业成
                                                     毛利率   入比上    本比上   毛利率比上
   分行业          营业收入        营业成本
                                                     (%)    年增减    年增减   年增减(%)
                                                              (%)     (%)
机构金融          8,249,101,695   4,311,837,555       47.73   -33.21      1.52   减少 17.88
                                                                                 个百分点
其中:机构投      5,109,028,634   2,982,661,033       41.62   -46.26      0.35   减少 27.12
      资者服务                                                                   个百分点
    投资银行      3,140,073,061   1,329,176,522       57.67    10.44      4.24   增加 2.52 个
                                                                                 百分点
个人金融         10,245,374,856   5,143,905,039       49.79   -51.95    -41.61   减少 8.89 个
                                                                                 百分点
投资管理          5,685,359,886     967,468,152       82.98   130.63    -17.65   增加 30.64
                                                                                 个百分点
国际业务          1,599,237,593     706,663,554       55.81     7.74      9.86   减少 0.85 个
                                                                                 百分点
其他                -14,422,285     565,808,061   不适用      -40.74    -42.97   不适用
                                  主营业务分地区情况
                                                              营业收    营业成
                                                     毛利率   入比上    本比上   毛利率比上
   分地区          营业收入        营业成本
                                                     (%)    年增减    年增减   年增减(%)
                                                              (%)     (%)
  上海地区        1,202,542,483     478,162,377       60.24   -55.74    -47.25   减少 6.40 个
                                                                                 百分点
  广东地区          803,710,504     379,047,733       52.84   -63.43    -47.27   减少 14.46
                                                                                 个百分点
  北京地区          721,071,144     295,571,113       59.01   -57.84    -47.86   减少 7.85 个
                                                                                 百分点
  浙江地区          448,131,006     190,775,238       57.43   -59.18    -47.02   减少 9.77 个
                                                                                 百分点
  湖南地区          319,025,846     126,752,183       60.27   -63.47    -54.40   减少 7.90 个
                                                                                 百分点
  四川地区          317,025,081     126,794,517       60.00   -62.41    -51.93   减少 8.72 个
                                                                                 百分点
  江西地区          289,171,029     114,012,415       60.57   -60.76    -52.22   减少 7.05 个
                                                                                 百分点
  江苏地区          278,915,353     144,075,796       48.34   -58.04    -37.75   减少 16.84
                                                                                 个百分点
  湖北地区          227,525,287     99,951,998        56.07   -61.00    -47.39   减少 11.37
                                                                                 个百分点
  河南地区          208,028,776     103,162,097       50.41   -62.29    -45.10   减少 15.53
                                                                                 个百分点
  山东地区          195,529,181     101,731,845       47.97   -62.58    -42.36   减少 18.25
                                                                                 个百分点
  福建地区          191,437,107     102,109,605       46.66   -59.26    -39.00   减少 17.71
                                                                                 个百分点
                                          27 / 273
                                                                          2016 年年度报告


  重庆地区           182,124,860       77,164,398    57.63   -56.13   -42.03   减少 10.30
                                                                               个百分点
  河北地区           176,669,932       73,651,640    58.31   -60.64   -50.69   减少 8.41 个
                                                                               百分点
  甘肃地区           165,199,396       67,541,202    59.12   -63.16   -52.06   减少 9.47 个
                                                                               百分点
  云南地区           163,310,627       70,859,050    56.61   -63.64   -53.58   减少 9.41 个
                                                                               百分点
  吉林地区           144,231,310       64,206,204    55.48   -62.46   -49.98   减少 11.11
                                                                               个百分点
  陕西地区           117,306,234       52,384,178    55.34   -60.99   -46.98   减少 11.80
                                                                               个百分点
  辽宁地区           116,620,129       57,691,393    50.53   -59.61   -39.05   减少 16.69
                                                                               个百分点
  天津地区           109,748,162       51,714,879    52.88   -60.33   -45.26   减少 12.98
                                                                               个百分点
  其他地区           569,312,128      299,282,874    47.43   -62.56   -43.64   减少 17.65
                                                                               个百分点
公司本部及境   17,219,651,287       7,910,239,621    54.06    -7.48   -15.96   增加 4.64 个
内子公司                                                                       百分点
境内小计       24,166,286,862      10,986,882,356    54.54   -33.08   -27.82   减少 3.31 个
                                                                               百分点
境外子公司及       1,598,364,883      708,800,005    55.65     7.73     9.90   减少 0.88 个
分支机构                                                                       百分点
合并报表合计   25,764,651,745      11,695,682,361    54.61   -31.47   -26.29   减少 3.19 个
                                                                               百分点

 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
 √适用 □不适用
     本集团投资银行业务营业收入 31.40 亿元,占营业收入的 12.19%,同比增加 10.44%,营业利
 润率同比增加 2.52 个百分点;机构投资者服务营业收入 51.09 亿元,占营业收入的 19.83%,同比
 减少 46.26%,营业利润率同比减少 27.12 个百分点;个人金融业务营业收入 102.45 亿元,占营业
 收入的 39.77%,同比减少 51.95%,营业利润率同比减少 8.89 个百分点;投资管理业务营业收入
 56.85 亿元,占营业收入的 22.07%,同比增加 130.63%,营业利润率同比增加 30.64 个百分点;
 国际业务营业收入 15.99 亿元,占营业收入的 6.21%,同比增加 7.74%,营业利润率同比减少 0.85
 个百分点。


 (2).产销量情况分析表
 □适用 √不适用




                                          28 / 273
                                                                             2016 年年度报告


(3).成本分析表
                                                                                  单位:元
                                                       上年同    本期金额
                            本期占
成本构成                                               期占总    较上年同           情况
              本期金额      总成本    上年同期金额
  项目                                                 成本比    期变动比           说明
                            比例(%)
                                                       例(%)       例(%)
税金及附      566,044,111      4.84    2,272,395,783     14.32       24.91    应税收入减少
加                                                                            且 5 月份起执
                                                                              行营改增
业务及管    9,747,685,893     83.34   12,822,052,736     80.81      76.02     主要为计提薪
理费                                                                          酬费用的减少
资产减值    1,211,188,980     10.36      769,867,277      4.85     157.32     计提可供出售
损失                                                                          金融资产减值
                                                                              准备
其他业务      170,763,377      1.46        2,451,691      0.02   6,965.13     子公司其他业
成本                                                                          务支出增加

成本分析其他情况说明
□适用 √不适用

(4). 主要销售客户及主要供应商情况
□适用√不适用

2. 费用
√适用□不适用
    报告期内,本集团的业务及管理费情况请参见本年度报告“第十一节 财务报告 七、合并财
务报表项目注释 46.业务及管理费”。


3. 研发投入
研发投入情况表
□适用 √不适用

情况说明
□适用√不适用

4. 现金流
√适用□不适用
    2016 年度,本集团现金及现金等价物净减少额 492.12 亿元。

    ①经营活动产生的现金流量净额

    经营活动产生的现金流量净额为-588.16 亿元。其中:

    现金流入 855.94 亿元,占现金流入总量的 35.42%。主要为:收取利息、手续费及佣金收到
的现金 298.04 亿元,占比 34.82%;处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产净增
加额 156.13 亿元,占比 18.24%;融出资金净减少额 133.61 亿元,占比 15.61%。

                                         29 / 273
                                                                              2016 年年度报告


      现金流出 1,444.10 亿元,占现金流出总量的 49.49%。主要为:回购业务资金净减少额产生
的流出 706.44 亿元,占比 48.92%;代理买卖证券支出的现金净额产生的流出 404.18 亿元,占比
27.99%。

      ②投资活动产生的现金流量净额

      投资活动产生的现金流量净额为-17.93 亿元。其中:

      现金流入 471.81 亿元,占现金流入总量的 19.52%。主要为收回投资所得的现金 458.65 亿元,
占比 97.21%。

      现金流出 489.74 亿元,占现金流出总量的 16.78%。主要为投资支付的现金 481.12 亿元,占
比 98.24%。

      ③筹资活动产生的现金流量净额

      筹资活动产生的现金流量净额为 104.41 亿元。其中:

      现金流入 1,088.79 亿元,占现金流入总量的 45.06%。主要为:发行债券收到的现金 703.52
亿元,占比 64.62%;取得借款收到的现金 353.76 亿元,占比 32.49%。

      现金流出 984.38 亿元,占现金流出总量的 33.73%。主要为:偿还债务支付的现金 891.93 亿
元,占比 90.61%。


(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用√不适用

     (三) 资产、负债情况分析
√适用□不适用
1.    资产及负债状况
                                                                                    单位:元
                                 本期期                      上期期    本期期末
                                 末数占                      末数占    金额较上
 项目名称        本期期末数      总资产      上期期末数      总资产    期期末变     情况说明
                                 的比例                      的比例      动比例
                                 (%)                       (%)       (%)
货币资金      120,829,358,222      29.35   162,473,210,786     35.76       -25.63   客户资金
                                                                                    存款减少
结算备付金      15,272,021,095     3.71    16,657,158,605      3.67        -8.32    客户备付
                                                                                    金减少
融出资金        68,892,785,353    16.73    82,271,474,289     18.11      -16.26     两融业务
                                                                                    规模减小
以公允价值      76,723,237,587    18.63    91,012,162,585     20.03      -15.70     主要是债
计量且其变                                                                          券和基金
动计入当期                                                                          投资规模
损益的金融                                                                          减小
资产
买入返售金      63,211,378,027    15.35    39,531,730,036      8.70        59.90    股票质押
融资产                                                                              回购业务
                                                                                    规模增加
                                            30 / 273
                                                                           2016 年年度报告


可供出售金   40,481,221,676      9.83    39,921,234,114      8.79        1.40   可供出售
融资产                                                                          金融资产
                                                                                投资规模
                                                                                增加
短期借款       6,162,661,719     1.50     5,387,001,099      1.19       14.40   短期借款
                                                                                规模增加
应付短期融   14,847,586,444      3.61     2,319,469,865      0.51      540.13   主要是短
资款                                                                            期融资券
                                                                                和短期公
                                                                                司债增加
拆入资金       4,700,000,000     1.14     8,412,000,000      1.85      -44.13   主要为银
                                                                                行拆入款
                                                                                项减少
以公允价值   16,515,355,996      4.01     6,414,183,357      1.41      157.48   主要为该
计量且其变                                                                      金融负债
动计入当期                                                                      项下债务
损益的金融                                                                      工具规模
负债                                                                            增加
卖出回购金   39,718,419,568      9.65    82,119,412,045     18.07      -51.63   主要为收
融资产款                                                                        益权转让
                                                                                业务规模
                                                                                减小
代理买卖证   93,256,668,447     22.65   132,769,936,926     29.22      -29.76   经纪业务
券款                                                                            客户交易
                                                                                结算资金
                                                                                减少
应付职工薪     6,269,165,298     1.52     6,779,519,199      1.49       -7.53   应付薪酬
酬                                                                              减少
应交税费       3,820,986,731     0.93     5,022,005,573      1.11      -23.92   应税收入
                                                                                减少且 5
                                                                                月份起执
                                                                                行营改增
长期借款       1,978,038,908     0.48     4,682,614,996      1.03      -57.76   长期借款
                                                                                规模减小
应付债券     72,738,764,749     17.67    57,623,981,685     12.68       26.23   发行债券
                                                                                规模增加


    1、资产结构
    截至 2016 年 12 月 31 日,本集团资产总额为 4,117.49 亿元,较上年末减少 9.37%。货币资
金为 1,208.29 亿元,占总资产的 29.35%;融出资金为 688.93 亿元,占总资产的 16.73%;以公允
价值计量且其变动计入当期损益的金融资产为 767.23 亿元,占总资产的 18.63%;买入返售金融
资产为 632.11 亿元,占总资产的 15.35%;可供出售金额资产为 404.81 亿元,占总资产的 9.83%。
本集团资产流动性良好、结构合理。此外,考虑到市场波动影响,本集团对存在减值迹象的资产
已计提了相应的减值准备,资产质量较高。

    2、负债结构
    截至 2016 年 12 月 31 日,本集团总负债 3,009.97 亿元,扣除代理买卖证券款、代理承销证
券款和应付期货保证金后,自有负债为 1,781.18 亿元,其中自有流动负债 959.30 亿元,占比
                                         31 / 273
                                                                                2016 年年度报告


53.86%;自有长期负债 821.88 亿元,占比 46.14%。自有负债主要为应付短期融资款 148.48 亿元,
占比 8.34%;以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 165.15 亿元,占比 9.27%;卖出
回购金融资产款 397.18 亿元,占比 22.30%;应付债券(公司债券、次级债和长期收益凭证)727.39
亿元,占比 40.84%。本集团的资产负债率为 61.66%,净资本与负债的比率为 56.80%,负债结构
合理。本集团无到期未偿付债务,经营情况良好,盈利能力强,长短期偿债能力俱佳。


2.    截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
      所有权或使用权受到限制的资产,具体参见 “第十一节 财务报告 七、合并财务报表项目注
释 1.货币资金,2.结算备付金,4.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产(2),以及
10.可供出售金融资产(4)ii”的相关内容。



3.    其他说明
□适用 √不适用

     (四) 行业经营性信息分析
√适用□不适用
      请参见本年度报告 “第三节 公司业务概要”及本节“一、经营情况讨论与分析”相关内容。


     (五) 投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
      报告期末,本集团长期股权投资 12.61 亿元,与上年末相比增加 3.32 亿元,增幅为 35.77%,
主要为国泰君安创投参与管理的股权投资基金增加。

      报告期内,本集团的重大股权投资、进行中的重大非股权投资,情况如下:
(1) 重大的股权投资
√适用□不适用
                                                                      单位:万元 币种:人民币
        被投资公司名称               出资金额        持股比例   期末账面价值   报告期投资收益
 山西国君创投股权投资合伙企
                                       5,999.00           30%       5,971.02            -27.98
 业(有限合伙)
 上海国君创投隆兆投资管理中
                                      55,010.00           55%      58,888.75         4,242.67
 心(有限合伙)
注:报告期投资收益是指对本集团合并利润的影响金额。


(2) 重大的非股权投资
√适用□不适用
      1)上海静安区办公楼:本公司的子公司国翔置业于2014年6月23日就静安区49号地块取得建
设工程规划许可证和桩基施工许可证,并于2014年6月正式开工建设,项目建设周期为3年。根据
2016年第五届董事会第二次会议决议,追加项目投入2.55亿元,总投资预算调增至18.79亿元。2016
年项目新增投入1.16亿元,截至2016年12月31日,项目累计投入11.69亿元。
                                             32 / 273
                                                                                  2016 年年度报告


    2)张江卡园建设工程:张江卡园建设工程主要系本公司后援中心的建设,项目总投资预算约
为9.76亿元。2016年项目新增投入0.52亿元,截至2016年12月31日,项目累计投入9.87亿元。



(3) 以公允价值计量的金融资产
√适用□不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
                                  2016 年 12 月 31 日                      2016 年度
       项目名称            初始投资成本/名          公允价值        投资收益         公允价值变
                               义金额                                                  动金额
以 公 允 价 值计 量 且其
变 动 计 入 当期 损 益的    74,344,350,868      76,723,237,587    3,356,671,610    -398,939,026
金融资产
可供出售金融资产            38,358,570,542      38,406,070,374    1,483,425,567                 -
衍生金融工具                93,698,752,327         -115,076,584     276,839,088      -84,375,948


  (六) 重大资产和股权出售
√适用□不适用
    为解决公司与海际证券的同业竞争,2015 年 9 月 18 日,上海证券在上海联合产权交易所通
过公开挂牌方式转让海际证券 66.67%股权。2015 年 12 月 11 日,贵阳金融控股有限公司以
301,122.031 万元的报价成为海际证券 66.67%股权的受让人。2016 年 2 月 25 日,上海证监局出
具《关于核准海际证券有限责任公司变更持有 5%以上股权股东的批复》(沪证监许可[2016]23
号),对贵阳金融控股有限公司依法受让海际证券 333,333,334 元股权(占出资总额的 66.67%)
无异议。本集团出售海际证券实现收益 2,835,338,947 元。2016 年 3 月 28 日,海际证券完成上
述股权转让事项的工商变更登记手续。


(七) 主要控股参股公司分析
√适用□不适用
    1、国泰君安金融控股

    国泰君安金融控股通过其控股的国泰君安国际控股有限公司及其子公司主要在香港开展经纪、
企业融资、资产管理、贷款及融资和金融产品、做市及投资业务。

    国泰君安金融控股实缴资本 3,198 万港元,公司持有其 100%的股权。

    截至 2016 年 12 月 31 日,国泰君安金融控股总资产为 415.37 亿元,净资产为 82.62 亿元;2016
年度,实现营业收入 15.99 亿元,净利润 7.48 亿元。

    2、国泰君安资管

    国泰君安资管的主营业务为证券资产管理业务。

    国泰君安资管注册资本 8 亿元人民币,公司持有其 100%的股权。

    截至 2016 年 12 月 31 日,国泰君安资管总资产为 44.14 亿元,净资产为 25.48 亿元;2016 年
度,实现营业收入 21.11 亿元,净利润 8.45 亿元。


                                             33 / 273
                                                                               2016 年年度报告


    3、国泰君安期货

    国泰君安期货的主营业务为商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理。

    国泰君安期货注册资本 12 亿元人民币,公司持有其 100%的股权。

    截至 2016 年 12 月 31 日,国泰君安期货总资产为 236.08 亿元,净资产为 22.57 亿元;2016
年度,实现营业收入 9.71 亿元,净利润 3.13 亿元。

    4、国泰君安创投

    国泰君安创投的主营业务为使用自有资金对境内企业进行股权投资;为客户提供直接投资的
财务顾问服务等。

    国泰君安创投注册资本 49 亿元人民币,公司持有其 100%的股权。

    截至 2016 年 12 月 31 日,国泰君安创投总资产为 71.58 亿元,净资产为 54.59 亿元;2016 年
度,实现营业收入 3.55 亿元,净利润 1.57 亿元。

    5、上海证券

    上海证券的主营业务为证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证券投资活动有关的财务顾
问;证券(不含股票、上市公司发行的公司债券)承销;证券自营;证券资产管理;证券投资基
金代销;为期货公司提供中间介绍业务;融资融券业务;代销金融产品业务。

    上海证券注册资本 26.1 亿元人民币,公司持有其 51%的股权。

    截至 2016 年 12 月 31 日,上海证券总资产为 314.34 亿元,净资产为 100.55 亿元;2016 年度,
实现营业收入 43.22 亿元,净利润 22.39 亿元。

    6、国联安基金

    国联安基金的主营业务为基金管理业务;发起设立基金及中国有关政府机构批准及同意的其
他业务。

    国联安基金注册资本 1.5 亿元人民币,公司持有其 51%的股权。

    截至 2016 年 12 月 31 日,国联安基金总资产为 9.24 亿元,净资产为 5.64 亿元;2016 年度,
实现营业收入 4.95 亿元,净利润 1.34 亿元。


(八) 分支机构(子公司、分公司、营业部和特殊目的主体等)设立和处置情况,重大资产处置、
     收购、置换、剥离情况,及这些活动对公司业绩的影响
    报告期内,本集团在境内共新设 69 家证券营业部,完成了 8 家分公司、19 家证券营业部、2
家期货营业部的同城迁址。(见下表,境内分支机构设立和处置的具体情况请参见附录四)。分
支机构的设立将有助于优化本集团的网络布局、提升公司客户服务能力。

    本集团境内分支机构设立和处置的总体情况表
                      分公司新设   分公司迁址        营业部新设   营业部迁址   营业部撤销
 本公司                   -              8               59           15             -
 上海证券                 -              -               10            4             -
 国泰君安期货             -              -                -            1             -
 海证期货                 -              -                -            1             -
                                          34 / 273
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(九) 公司控制的结构化主体情况
√适用□不适用
    截至 2016 年 12 月 31 日,本集团合并了 30 家结构化主体,这些主体包括资产管理计划及合
伙企业。对于本集团作为管理人的资产管理计划,以及作为普通合伙人或投资管理人的合伙企业,
在综合考虑对其拥有的投资决策权及可变回报的敞口等因素后,认定对部分资产管理计划及部分
合伙企业拥有控制权,并将其纳入合并范围。2016 年 12 月 31 日,上述纳入合并范围的结构化主
体的总资产为人民币 157.07 亿元。


三、关于公司未来发展的讨论与分析
(一) 行业格局和趋势
√适用□不适用
    我国证券业仍处于快速发展的历史机遇期,长期来看,资本市场的发展、金融体系改革开放、
监管转型都将为行业提供广阔发展空间,证券业将呈现业务多元化、发展差异化、竞争国际化、
运营科技化和监管规范化的发展态势。
    1、资本市场的发展促使证券公司服务与产品进一步多元化
    随着中国经济的发展和直接融资的增长,客户在证券市场中的需求逐渐多元化。机构投资者
参与比例的上升提升了对专业研究及综合服务的需求,而零售投资者的财富不断累积带来资产多
元化配置的需求。监管转型亦促进了金融产品的创新,从而扩大了证券公司的业务范围。未来中
国证券公司将以客户需求为导向,加快创新业务推进力度,拓展业务和服务的深度与广度,从业
务、产品、渠道、支持服务体系等方面进行整合,向具有完整业务链、产业链和服务链的综合金
融服务商转变。
    2、竞争差异化为大型证券公司提供更大的发展空间
    近年来,中国资本市场呈现出业务差异化竞争以及资本和利润向大型证券公司集中的格局。
一方面,综合实力、创新能力强的大型证券公司将利用市场地位、资本和规模优势,在全市场、
全业务领域实现加速发展,进一步增强整体竞争优势,实现规模化和综合化发展。另一方面,中
小型证券公司将集中资源并在细分业务市场或区域市场形成竞争优势,与综合性大型证券公司形
成多样化、多层次的竞争格局。
    3、中国资本市场开放使证券公司加快国际化进程
    随着人民币国际化和中国资本市场进一步开放,中国证券行业正快速全面推进国际化进程。
随着“一带一路”政策的推进,更多的中国企业在境外进行股权和债务融资,谋求海外融资和并
购机会,境内投资者也在寻求跨境资产配置,这都为中国证券公司“走出去”提供了丰富的业务
资源。中国证券公司将进一步发展国际业务,利用境内外资源实现协同增长。
    4、科技进步推动证券公司业务及运营管理模式的升级

    先进的信息技术令中国证券公司的业务从传统的收费型模式向注重专业服务、深化客户关系
和利用网络服务等多元化模式转化。越来越多的证券公司将线下业务向线上转移,以简化业务流
程、降低服务成本并提升运营效率。此外,以互联网为基础的营运模式促使中国证券公司通过收
集大量客户数据分析了解客户需求,提高客户满意度和黏性并获取新客户。证券公司将以金融科
技应用创新为突破口,为投资者提供个性化、专属化的产品与服务,努力提高客户回报水平。
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    5、监管规范化促进证券公司提升治理水平
    自 2007 年以来,中国证监会的分类监管推动了中国证券公司风险管理水平的提升。近年来,
多项政策出台体现监管机构规范业务操作、稳定市场及优化行业格局的监管理念,有利于增强投
资者对中国资本市场的信任,从长远来看也有利于促进稳健有序的业务创新。随着监管的规范化,
中国证券公司的风险合规管理水平将不断提升,并将成为中国领先证券公司的重要竞争力。


(二) 公司发展战略
√适用□不适用
    1、发展面临的机遇与挑战

    从外部环境来看,证券业仍处于跨越式发展的战略机遇期,行业规模化、综合化和国际化发
展趋势为大券商提供了难得的发展机遇;从内部条件看,本集团正处于历史上最好的发展时期,A
股成功上市、组织架构和运行机制的优化、“国泰君安共识”的形成、战略规划的制定实施都为
集团的进一步发展创造了条件。但国内外经济形势日益复杂、资本市场不确定性大大增加、证券
行业竞争日趋激烈,都对本集团的未来发展带来更多挑战。

    2、公司的行业优势和不足

    本集团的行业优势主要包括:根植于心的企业文化,风控为本,追求卓越;中国资本市场全
方位的领导者;中国证券行业科技和创新的引领者。(具体请参见本年度报告“第三节 公司业务
概要”之“三、报告期内核心竞争力分析”)

    但在未来的发展过程中,本集团仍需要进一步扩大资本规模、提升综合经营能力、优化中后
台体系,逐步缩小与境内外领先金融机构之间的差距。

    3、发展战略
    本集团将“以金融服务创造价值”作为自己的使命,将成为“根植本土、覆盖全球、有重要
影响力的综合金融服务商”作为发展愿景。根据本集团《2016-2018 年三年发展战略规划》,本
规划期的阶段性目标是把本集团打造成为“本土全面领先、具有国际竞争力的综合金融服务商”。
集团将在全方位提升本土市场领先优势的基础上,以服务中国经济、满足客户全球化金融服务需
求为导向,务实推进国际化,建立覆盖全球的业务网络和执行能力,为客户提供长周期、一揽子
的综合金融服务。

    4、拟开展的新业务
    2017 年,本集团将大力推进转型创新步伐,加快发展移动互联网金融、FICC、私募股权投资
及基金管理、另类投资等创新业务,推进资产管理、投资银行、信用和交易投资等四类重点业务
转型升级,并着力推进国际化发展,继续巩固集团在创新业务领域的竞争优势,进一步提升集团
的综合金融服务能力。


(三) 经营计划
√适用□不适用
    基于战略的长远诉求,本集团下一阶段工作的指导思想是,将推进内生式发展和稳健有序外
延式拓展相结合,全面构建并完善具有内在竞争优势的零售客户服务和企业机构服务体系,着力
提升跨境综合金融服务能力。
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    1、前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展

    本公司制定了《2016-2018 年发展战略规划纲要》,努力打造成为“本土全面领先、具有国
际竞争力的综合金融服务商”,为公司下一步集团化、国际化发展规划了蓝图。

    2016 年,本集团在以下方面取得重要进展:(1)经营业绩稳居行业前列,重大工作取得突
破,综合实力进一步增强;可转换债券申请获得中国证监会发行审核委员会审核通过,H 股发行
顺利推进。公司连续九年获得行业 A 类 AA 级评级,在穆迪和标普国际评级复评中,保持了 Baa1
和 BBB 评级。(2)各项业务市场竞争力进一步提升。从行业排名看,公司代理买卖证券业务净收
入升至行业第 1 位,投资银行、资产管理、信用交易、托管、期货等多项业务指标排名行业前 3
位,研究服务评比继续保持行业第 1 位。(3)各项管理工作卓有成效。合规风控管理体系建设取
得新进展,金融科技应用成效明显,营运支持力度进一步增强。

    2、下一年的经营计划及经营目标、为达到目标拟采取的策略和行动

    2017 年,本集团将全面落实规划,协同稳步前行,加强风险合规管理,保持公司持续稳定发
展的良好势头,推动经营管理迈上新的台阶。

    为实现上述目标,2017 年本集团将重点加强以下几个方面的工作:(1)协同发展,推动各
项业务市场竞争力和创收水平再上台阶;(2)构建零售和企业机构客户两大服务体系;(3)在
国际化、集团化和战略投资三方面取得重点突破;(4)推进资产管理、投资银行、信用交易和交
易投资四类业务跨越发展;(5)深化合规风控体系建设,不留盲区,切实防范各类风险;(6)
进一步夯实战略支柱。

    3、维持当前业务并完成在建投资项目所需的资金需求

    适应国际化要求,本集团加强并表管理,大力提升集团财务管理水平,通过优化资产负债配
置,建立既符合公司战略和监管要求、又有利于业务发展的资产负债及流动性管理体系。本集团
通过打通境内外市场,丰富融资来源、拓宽各类股权及债权融资渠道,加强资本、负债及同业业
务管理,提高公司融资能力,优化资产负债结构,降低融资成本;推动集团层面的优质资产布局,
通过加强资产的流动性安排,实现大类资产负债的流动性匹配,保证公司资产负债总量均衡、结
构合理,实现安全性、流动性及盈利性的动态平衡。


(四) 可能面对的风险
√适用□不适用
    1、影响业务经营活动的重大风险因素

    (1)政策性风险

    政策性风险指国家宏观调控措施、与证券行业相关的法律法规、监管政策及交易规则等的变
动,对证券公司经营产生的不利影响。一方面,国家宏观调控措施对证券市场影响较大,宏观政
策、利率、汇率的变动及调整力度与金融市场的走势密切相关,直接影响了证券公司的经营状况;
另一方面,证券行业是受高度监管的行业,监管部门出台的监管政策直接关系到证券公司的经营
情况变动,若公司在日常经营中未能及时适应政策法规的变化而违规,可能会受到监管机构罚款、
暂停或取消业务资格等行政处罚,导致公司遭受经济损失或声誉损失。

    (2)市场风险
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    市场风险是指由资产的市场价格(包括金融资产价格)变化或波动而引起未来损失的风险。
根据引发市场风险的不同因素,市场风险主要可以分为利率风险、汇率风险、金融资产价格风险、
商品价格风险等。公司涉及市场风险的业务主要包括:权益类证券投资、固定收益类证券投资、
证券衍生品投资、外汇及大宗商品投资等。此外,国内场内和场外衍生品市场的正处在起步阶段,
相应的市场机制还不完善,可使用的有效风险对冲工具不足。对于作为证券衍生品市场主要做市
商和风险对冲者的证券公司来说,衍生品市场的高速发展增加了证券公司面临的市场风险的复杂
性,对证券公司的市场风险管理提出了更大的挑战。

    (3)信用风险

    信用风险是指发行人、交易对手未能履行合同所规定的义务或由于信用评级的变动、履约能
力的变化导致债务的市场价值变动,从而对公司造成损失的风险。公司目前面临的信用风险主要
集中在债券投资业务、证券衍生品交易业务、融资融券业务、约定购回式证券交易业务、股票质
押式回购交易业务、其他创新类融资业务。随着证券公司杠杆的提升、创新业务的不断发展,公
司承担的各类信用风险日趋复杂,信用风险暴露日益增大。此外,债券市场实质性违约率的提升、
特定行业风险事件的集中爆发与景气度的下降等,都对证券公司未来信用风险管理提出了更大的
挑战。

    (4)操作风险

    操作风险是指由于内部制度流程失效、员工行为不当、信息技术系统缺陷,以及外部事件影
响所造成损失的风险。证券公司的操作风险具有覆盖面广、种类多样的特点,既包括发生频率高、
但损失相对较低的日常业务流程处理的纰漏,也包括发生频率低但会引发重大影响的突发事件,
使得操作风险管理成为证券公司贯彻落实全面风险管理目标的重要一环。随着公司新业务的不断
增加、业务流程的日趋复杂,如未能及时识别各业务条线和日常经营的操作隐患并有效采取控制
措施,可能会导致公司相关业务流程设置不清晰、未得到有效执行,或因员工行为不当导致公司
内控机制受到限制或失去效用,产生财务与声誉的损失,从而引发操作风险。

    (5)流动性风险

    流动性风险是指公司无法以合理成本及时获得充足资金,以偿付到期债务、履行其他支付义
务和满足正常业务开展的资金需求的风险。流动性风险因素及事件包括但不限于:资产负债结构
不匹配、资产变现困难、经营损失、交易对手延期支付或违约,以及信用风险、市场风险、声誉
风险等类别风险向流动性风险的转化等。随着公司经营规模持续提升、融资类业务大规模增长、
场外衍生品等创新业务的开展等,公司一方面需通过主动的融资负债及流动性管理以满足公司内
部业务开展资金需求,另一方面需合理安排资产负债结构,以确保公司流动性风险指标符合外部
监管及内部要求,同时还需加强市场风险、信用风险及操作风险的管理,以防范相关风险向流动
性风险的转化。

    2、公司已经或计划采取的风险应对措施

    报告期内,公司秉承“业务发展、风险并行”的理念,持续建立全面风险管理体系,完善风
险管理制度、优化风险管理组织体系、探索风险管理模式和方法、建设风险管理信息系统、提高
风险管理专业水平,以确保公司长期稳健发展。公司风险管理概况、各类风险的应对措施如下:

    (1)风险管理组织体系

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    公司建立了董事会(含风险控制委员会)、经营管理层(含风险管理委员会、资产负债管理
委员会)、风险管理部门、其他业务部门与分支机构的四级风险管理体系。

    1)董事会(含风险控制委员会)

    董事会是公司风险管理的最高决策机构,对公司全面风险管理负有最终责任。

    董事会负责审议批准公司风险管理基本制度;根据公司发展战略,确定公司风险偏好,并根
据公司内外部环境变化加以适时调整;根据公司风险偏好,每年度审定公司风险容忍度与风险限
额,以实现对公司风险的总量控制,并授权经营管理层对风险容忍度与风险限额等风险指标实行
分类分级管理。公司董事会下设风险控制委员会,风险控制委员会每半年至少召开一次定期会议,
听取公司风险管理报告、合规报告,了解、评估公司风险管理工作情况,向董事会作出建议;公
司向董事全面揭示风险,尤其是公司为获取目标收益而可能承担的风险。

    公司监事会对董事会及公司高级管理人员履行风险管理职责进行监督,并对风险管理工作的
有效开展提出意见和建议。

    2)经营管理层(含风险管理委员会、资产负债管理委员会)

    公司经营管理层对公司风险管理的有效性承担管理责任,根据公司业务发展实际,合理确定
并及时调整各项业务的风险限额,实行分类分级管理,切实保障董事会批准的风险偏好、风险限
额等政策得到有效遵守。公司经营管理层设立风险管理委员会,对公司经营风险实行统筹管理,
对风险管理重大事项进行审议与决策,履行以下职责:①审议公司风险管理政策、年度风险偏好、
自营业务规模和最大风险限额,报公司董事会及其风险控制委员会审批;②在董事会授权范围内,
审议决定公司年度各类投资业务风险限额分配方案、重要风控指标,以及调整事项;③审议公司
年度业务授权和管理授权方案,提交公司总裁办公会议批准;审批决定年度内授权调整事项;④
审议公司年度经济资本分配方案及其调整事项;⑤审议公司季度、半年度及年度风险管理报告,
年度经济资本执行情况报告;其中,半年度及年度风险管理报告报董事会风险控制委员会;⑥审
议决定公司重大风险事项的处置方案;⑦审议公司重大创新业务风险、合规评估报告;⑧审议经
营活动中其他重大风险管理事项。

    风险管理委员会常设委员包括公司总裁、首席风险官、合规总监、财务负责人、风险管理部
负责人、计划财务部负责人、合规部负责人、战略管理部负责人、稽核审计部负责人、法律部负
责人,非常设委员由相关业务分管负责人担任;审议事项实行投票制,既保证了决策的权威性与
专业性,又通过风险管理专职部门的持续推动,实现了风险管理决策的连续性和有效性。

    3)风险管理部门

    风险管理部门包括专职履行风险管理职责的风险管理部、合规部、法律部、证券发行审核部、
稽核审计部,以及计划财务部、信息技术部、营运中心等履行其他风险管理职责的部门。

    风险管理部管理公司市场风险、信用风险、操作风险和流动性风险等,履行具体风险管理职
责;合规部为专职合规管理部门,在合规总监的领导下有效识别、评估和防范公司合规风险;法
律部是组织识别、评估、通报、监控并报告公司法律风险,有效防范法律风险,避免公司受到法
律制裁、重大财务损失或声誉损失的职能部门;证券发行审核部负责公司一级市场证券发行业务
的风险审核与评估工作;稽核审计部门对公司各部门、各分支机构及下属控股子公司的业务、管
理、财务及其它经营活动的合规性、合理性,资产安全性、效益性,内部控制的健全性、有效性,
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进行独立、客观地检查、监督、评价和建议;计划财务部是负责公司计划预算、财务管理、会计
核算、净资本管理、流动性管理及流动性风险管理的职能部门;信息技术部是公司 IT 运作的管理
与运行机构,负责公司信息系统的规划、建设、运行与管理,建立实施 IT 相关制度,对公司 IT
风险进行评估与控制,并负责分支机构信息技术人员管理工作;营运中心是公司日常营运管理部
门,负责公司各类业务统一清算、交收、核算、第三方存管业务运行、资金管理,承担相应的风
险管控职责。

    4)其他业务部门与分支机构

    各业务线、子公司、分支机构的主要负责人是各单位风险控制工作的第一责任人。为增进一
线风险责任意识,加强前端风险控制,及时、有效地发现和防范风险,公司继续强化各专业管理
委员会、业务部门,以及分支机构的风控功能,加强业务一线风控工作,以此来增强一线部门风
险管理的机制和意识,并能够就重大经营事项的风险问题主动、及时与专职风险管理部门沟通,
便于公司整体采取更积极有效的应对措施,有效提升公司整体风险管理水平,适应业务发展对风
险管理的要求。

    公司要求各专业委员会、各部门设立一线合规与风控负责人,直接对所在单位负责人负责;
设立合规与风控小组,配合一线合规与风控负责人开展工作。一线合规与风控负责人承担以下职
责:一是制度与机制建设;二是授权管理;三是风险管理手册制定及更新;四是合规与风险审查;
五是合规与风险检查;六是合规与风险监测;七是整改落实;八是合规与风险培训;九是合规与
风险管理考核及问责;十是监管沟通及配合;十一是员工行为管理;十二是风险报告;十三是法
律法规跟踪;十四是专项工作;十五是按照矩阵化管理要求,落实分支机构相关业务风险管控,
组织协调涉及其他部门的合规风控工作。公司对业务一线合规与风控负责人实施双重考核。

    分公司在领导班子中明确一名成员为分公司一线合规与风控负责人,专职负责分公司合规与
风控管理。配备一线合规与风控专门部门及专职岗位,协助分公司总经理及一线合规与风控负责
人开展分支机构一线合规与风控管理与落实工作。营业部设合规与风控主管岗,协助营业部总经
理落实营业部一线合规与风控管理工作,同时接受分公司合规风控部门指导,配合完成相关合规
与风控工作要求。分公司一线合规与风控负责人协助分公司负责人履行协助建立健全分公司一线
合规与风控管理组织体系、制度建设、授权管理、风险管理手册制定及更新、合规与风险审查、
合规与风险检查、整改落实、合规与风险培训、合规与风险管理考核及问责、监管沟通与配合、
员工行为管理、风险报告、反洗钱管理、投诉回访异常处理、法律法规跟踪等一线合规与风控管
理职责。

    (2)风险管理制度体系

    公司风险管理制度体系基本健全,由上至下覆盖各类专项风险、各项业务,为日常风险管理
工作提供明确的依据和指导原则。公司制订了董事会层级的《风险管理基本制度》,并按照风险
类型分别制订了公司层级的《市场风险管理办法》、《信用风险管理办法》、《操作风险管理办
法》、《流动性风险管理办法》等,同时针对各部门、各业务分别制订了相应的具体风险管理工
作规则。

    公司制定了《授权管理办法》,对授权目的原则、适用范围、职责划分、授权程序、变更与
终止、风险管理等与授权管理密切相关的事项作出明确规定,明晰了授权管理体系,并按照统一


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模版拟定了涵盖部门业务定位、职责描述、授权事项及管理流程等在内的《部门职责与管理授权
权限表》,基本涵盖经营管理的各个部分。

    公司制定了《风险控制指标管理办法》,对指标管理的职责划分、指标的分类、指标的确定
和调整、指标的计量和监测、指标的编制和报告、以及考核与问责等相关的事项作出明确规定,
进一步健全公司的风险控制指标体系,提升风险管理水平,防范和控制风险。

    公司针对新业务风险管理制定了《新业务合规与风险管理办法》,将创新活动的风险管理统
一纳入公司风险管理体系,制定风险管理的政策与程序,实现各创新活动与公司风险管理能力相
匹配,并根据新业务发展情况不断研究完善业务管理机制。

    公司修订了《一线合规与风控管理办法》、《分支机构一线合规与风控管理办法》,规定了
各专业委员会、业务部门,以及分支机构中设置的一线合规与风控负责人应承担制度建设、风险
初步审查、风险事件报告、协助问询调查、监管沟通等职责。同时,公司制定了《风险报告制度》,
明确了风险管理部门及各业务一线、各子公司提交风险管理报告的种类、频率、报送路径等,提
供了各类报告的模板。

    公司修订了《合规与风险管理考核及问责办法》,进一步健全和强化风险管理问责与考核机
制。并制定了《重大突发事件报告与应急处置管理办法》,设置重大突发事件应急处置领导小组
并下设应急工作办公室,规定了重大突发事件的报告职责、时限、路径、流程、处置、对外协调、
信息披露、调查总结、预防、罚则等重要管理机制。

    (3)风险偏好体系

    风险偏好是公司为了实现既定的预期收益目标,选择愿意承担的风险性质及水平,是公司最
高决策层在分析公司面对的各种风险因素后,作出的对风险和收益平衡关系的基本态度,包括公
司愿意以何种方式承担何种风险、多少风险,以及为了增加盈利愿意多承担多少风险等。

    公司梳理了各利益相关方包括股东、监管机构、评级机构、公司董事会及高级管理层等对公
司的期望和要求,围绕发展战略、资本实力、营收稳定性、偿付能力、流动性和合规性等六大核
心维度设定具体目标,构建了公司的风险偏好指标体系。在总体风险偏好设定完善的基础上,公
司以量化的风险容忍度指标描述了在整体及大类风险等不同维度上的风险边界。在风险偏好及风
险容忍度约束下,公司对关键风险指标设置了限额,并据此进行风险监测与控制。

    (4)各类风险的应对措施

    1)市场风险管理

    公司对市场风险实施限额管理,在风险可测、可控、可承受的前提下从事涉及市场风险的业
务活动。市场风险限额包括资金限额、业务规模限额、风险限额及重要风控指标限额等。董事会
确定公司总的业务规模及风险限额,并授权经营管理层对风险指标进行分类、分级管理。风险管
理部根据业务需求对市场风险限额的分类、分级管理提出预案,提交公司审议;对不同类别限额
进行周期性的评估管理,并根据实际业务需求提出限额调整预案;对限额情况进行监控,并就超
限额情况及时向经营管理层报告,经营管理层根据超限额发生情况作出相应处理决定。各业务部
门根据确定的限额实行内部管理,对每项业务和产品中的市场风险因素进行分解和分析,及时、
准确地识别市场风险的类别和性质。


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   风险管理部针对不同类别的市场风险选择适当的、普遍接受的计量方法,基于合理的假设前
提和参数计算市场风险,并进行敏感性分析、情景分析、压力测试。同时定期实施事后检验,对
市场风险计量方法或模型进行调整和改进,确保假设前提、参数、数据来源和计量程序的合理性
和准确性。

   风险管理部通过风险管理系统对市场风险的动态变化予以监控和报告;通过建立交易性证券
投资业务的逐日盯市制度,计算特定头寸、组合或公司整体投资的风险价值;定期对交易性证券
投资业务进行风险分析,以评估公司在极端不利情况下可能承受的亏损;同时定期编制包括风险
头寸、风险值、限额执行情况等在内的市场风险报告,并按规定的发送范围、程序和频率及时向
董事会、高级管理层和其他管理人员报送。

   2)信用风险管理

   公司对信用风险实行分级管理,对各交易对手、交易内容、债务人持续跟踪、记录、定量分
析客户的交易和资信变化情况,采取合理的方法实现对信用风险的识别与评估及对信用风险的有
效控制。

   风险管理部建立独立、适当的信用评估程序和信用分级制度,据以评估不同交易对手、交易
内容、债务人的信用等级和限额。风险管理部对信用风险计量方法或模型进行调整和改进,确保
假设前提、参数、数据来源和计量程序的合理性和准确性。

   风险管理部定期对交易内容、交易对手、债务人进行风险分析,以评估公司在极端不利情况
下可能承受的亏损,对于高风险客户及高风险业务,制定更为严格的信用风险审核、检查、监控
流程和标准;定期编制包括信用风险暴露头寸、交易对手违约率及预计回收率等在内的信用风险
报告,并按规定的发送范围、程序和频率及时向董事会、高级管理层和其他管理人员报送。

   3)操作风险管理

   公司建立了与业务活动及管理环境相适应的、有效的操作风险管理体系。风险管理部门负责
公司操作风险管理具体工作的组织和实施,确保公司范围内操作风险管理的一致性和有效性,综
合评价公司当前和预测将来的操作风险状况。各专业委员会、业务部门、分支机构承担一线的操
作风险管理职责,根据公司统一的操作风险管理制度,制定相应的实施细则并组织实施。

   公司建立起了操作风险识别、评估和控制体系,全面涵盖公司各项业务活动。风险管理部门
指导各专业委员会、业务部门、分支机构开展操作风险识别工作,并提供相应的操作风险管理咨
询服务。各专业委员会、业务部门、分支机构对操作风险进行持续识别,并定期和不定期对识别
情况进行评估。各专业委员会、业务部门、分支机构应对发生的风险损失事件,按照统一的格式
和要求及时报送风险管理部门,风险管理部门使用风险管理系统汇总整理操作风险数据。风险管
理部门以各专业委员会、业务部门、分支机构的历史操作风险数据为基础,采取合理的方法进行
风险计量和评估,并提出相应的管理措施。

   风险管理部门建立起了与公司业务发展相适应的关键操作风险指标体系,并对指标进行定期
监测。各专业委员会、业务部门、各分支机构监测业务层面的操作风险,在经营过程中发现任何
风险情况,及时按规定向风险管理部门报送,并确保上报内容准确、完整。对于风险管理部门在
监测工作中发现并下发的操作风险监测信息,相关部门、分支机构应就该监测信息进行及时处理
并反馈,风险管理部门对监测信息的处理进行跟踪,监测信息的处理全过程留痕。

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    风险管理部门整理分析风险损失事件数据、关键风险指标的监测情况,以及公司整体风险状
况,定期编制报告并按规定的发送范围、程序和频率及时向董事会、高级管理层和其他管理人员
报送。

    4)流动性风险管理

    公司主要采用风险指标分析方法进行总体流动性风险评估,即通过对流动性覆盖率、净稳定
资金率、流动性缺口率、流动性比例、资产及负债集中度等主要指标的分析,评估和计量公司总
体流动性风险状况。公司建立了流动性风险限额体系,对流动性风险实施限额管理,并实施限额
执行情况的监测与报告。

    公司通过现金流量分析,开展情景化、模型化的缺口分析,对公司表内外业务可能产生的未
来现金流分别计入特定期间的现金流入和现金流出,并获得现金流期限错配净额,以考查现金流
错配情况。

    公司拓展维护融资渠道并持续关注大额资金提供者的风险状况,定期监测大额资金提供者在
公司的业务开展情况,并制定融资集中度触发比率,以及当融资集中度达到触发比率时所需采取
的应急措施。公司关注资本市场变化,评估通过发行股票、债券和其他融资工具等补充流动性的
能力与成本,并指导公司通过补充中长期流动性来改善期限结构错配状况。

    公司建立并持续完善流动性风险应急计划,包括采取转移、分散化、减少风险暴露等措施降
低流动性风险水平,以及建立针对自然灾害、系统故障和其他突发事件的应急处理或备用系统、
程序和措施,以减少公司可能发生的损失和公司声誉可能受到的损害,并定期对应急计划进行审
查和测试,不断更新和完善应急处理方案。


(五)     其他
√适用□不适用
    1、报告期内业务创新情况

    本集团具有突出的创新能力,是行业创新的先行者之一。本集团在资产管理、融资融券、股
票质押、资产托管等主要创新业务领域均能快速反应,并持续走在行业前列。创新业务对收入的
贡献度逐渐提升,由 2014 年的 30.32%增长到了 2016 年的 39.40%。

    报告期内,集团持续推进互联网金融、FICC、资产托管、自贸区等业务创新。2016 末,手机
终端用户突破 1,200 万,较年初增加 555 万,装机量增加 705 万。大数据应用获得中国互联网协
会 2016 年度中国金融科技创新榜-产品创新奖;FICC 业务保持行业领先地位,客户外汇买卖业务
获得外管局备案,自贸区同业机构自由贸易账户投融资业务具备了常态化运作功能;资产托管外
包业务规模居行业第 3 位。

    同时,传统业务加快创新转型步伐,证券经纪业务加快向综合理财和财富管理转型,交易投
资业务加快向低风险、非方向性业务转型,加大力度发展资本中介业务,投资银行业务新的价值
链体系初步形成。

    2、业务创新的风险控制情况

    (1)公司将创新业务纳入全面风险管理体系,针对创新业务发展状况和风险特征,建立健全
了与业务相适应的决策机制、管理模式和组织架构,修订了相关创新业务合规与风险管理制度,
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规范了创新业务全流程风险管理,通过开展创新业务风险评估与决策、验收上线、持续管理等工
作,确保了各项创新业务在风险可测可控可承受的前提下持续稳健开展。在创新业务开展前,公
司风险管理部门对相关风险进行合规论证和识别评估、计量分析,并指导业务部门完善制度、流
程等内控机制建设。

    (2)公司建立了创新业务的多层次风险监控和预警机制,根据创新业务的风险特征,设计各
类、各层级风险监控指标和风险限额,动态跟踪创新业务的风险状况。在具体业务开展过程中,
业务部门一线风控人员负责日常盯市监控职责,风险管理部进行独立监控,当风险监控指标出现
异常时,及时进行风险提示,根据预警层级采取相对应的风控措施,确保创新业务风险水平始终
控制在公司可承受范围内。

    (3)公司制定了创新业务定期报告和重大风险事件报告制度,定期出具创新业务的风险信息
报告,以确保与创新业务有关的人员、高级管理人员及时掌握必要的业务、风险和管理信息。当
创新业务因外部市场突变、内部管理问题、技术系统故障等原因影响到业务持续运作,或可能使
公司利益、声誉受到重大损失时,责任部门或监测到风险的内控部门第一时间向业务分管领导、
首席风险官、风险管理部门报告,以便决策层根据实际情况执行原有的应急预案,或拟定新的处
置方案。

    (4)公司定期对创新业务开展情况进行专项检查,不断提升创新业务的内控水平和风险应对
能力。专项检查覆盖创新业务及管理的重要环节,根据检查发现的问题,各相关部门对创新业务
的开展情况及内控机制进行研究分析,不断完善创新业务管理制度、操作流程以及相应的控制机
制,并健全创新业务的应急预案,确保创新业务健康平稳发展。

    3、动态的风险控制指标监控和补足机制建立情况,报告期内风险控制指标触及预警标准、
不符合规定标准的情况及采取的整改措施、整改效果。

    (1)公司动态风控指标监控机制建立情况

    a) 为了建立健全公司风险控制指标动态监控和资本补足机制,加强风险监控,在风险可测、
可控、可承受前提下开展各项业务,根据中国证监会《证券公司风险控制指标管理办法》、证券业
协会《证券公司风险控制指标动态监控系统指引(试行)》等相关规定,公司制定了《国泰君安证
券股份有限公司风险控制指标动态监控系统工作制度》等内部制度。

    b) 公司按照监管规定,建立风险控制指标动态监控系统,实现风险控制指标的动态监控和
自动预警。公司动态监控系统能够覆盖影响净资本和流动性等风险控制指标的业务活动环节,动
态计算净资本和流动性等各项风险控制指标;能够根据各项业务特点实施动态监控,按照预先设
定的阀值和监控标准对净资本和流动性等风险控制指标进行自动预警;能够生成净资本等风险控
制指标动态监控报表等。

    c) 公司按照中国证监会相关规定监控净资本指标,编制风险控制指标监管报表,及时做好
风险信息的分级预警和跟踪报告;公司各相关部门在其职责范围内开展工作,按时保质提供相关
信息,定期做好本系统相关指标的跟踪控制和分析。

    (2)触及预警标准、不符合规定标准的情况及整改措施

    a) 对各项风险控制指标设定预警标准,对于“不低于”一定标准的风险控制指标,其预警
标准是规定标准的 120%;对于规定“不超过”一定标准的风险控制指标,其预警标准是规定标准
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的 80%。当公司净资本或其他风险控制指标达到中国证监会规定的预警标准或不符合规定标准的,
公司分别在该情形发生的三个工作日、一个工作日内向公司注册地的中国证监会派出机构书面报
告,说明基本情况、问题成因以及解决问题的具体措施和期限。

    b) 截至 2016 年 12 月末,公司自有资金参与本公司明星价值股票集合资产管理计划的份额
与总份额的比例为 32.50%,超过 20%。公司 2010 年 2 月 12 日设立明星价值股票集合资产管理计
划,以自有资金参与,占总份额的比例为 2.29%。根据《证券公司客户资产管理业务试行办法》
第二十三条“证券公司可以自有资金参与本公司设立的集合资产管理计划;在该集合资产管理计
划存续期间,证券公司不得收回所投入的资金”的规定,公司在产品说明书中约定“集合计划管
理人承诺,以自有资金参与部分,存续期内永不退出”。

    根据中国证监会发布的《关于修改<证券公司风险控制指标管理办法>的决定》和《证券公司
风险控制指标计算标准规定》,证券公司持单一非权益类证券的规模与其总规模的比例不得超过
20%,该办法自 2016 年 10 月 1 日起施行。对超比例持有的债券等非权益类证券,在《证券公司风
险控制指标管理办法》实施后有半年过渡期。在过渡期内,公司将通过调整持仓结构,处置超比
例持仓债券。


四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明
□适用√不适用




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                                     第五节         重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
    根据《国泰君安证券股份有限公司章程》,公司明确制定了利润分配政策包括现金分红政策,
即“公司应重视对股东的合理投资回报,实施积极、持续、稳定的利润分配政策。公司可以采取
现金、股票或现金与股票相结合的方式分配股利,在符合现金分红的条件下,公司优先采取现金
方式分配股利。公司实施现金分红时,应综合考虑内外部因素、董事的意见和股东的期望,在无
重大投资计划或重大现金支出等事项发生时,在不影响公司正常经营的基础上以及在公司当年实
现的净利润为正数、当年末公司累计未分配利润为正数且资本公积为正情况下,公司董事会根据
公司的资金情况提议公司进行年度或中期现金分配,公司每年以现金方式分配的利润(包括年度
分配和中期分配)应不低于当年实现的可分配利润(根据相关规定扣除公允价值变动收益等部分)
的 15%。公司采取股票方式分配股利的,应结合公司的经营状况和股本规模,充分考虑成长性、
每股净资产摊薄等因素。

    公司董事会应综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大
资金支出安排等因素,区分不同情形,实行差异化的现金分红政策,每次以现金方式分配的利润
不低于该次实际分配利润的 20%,本章程另有规定的除外。

    若公司因特殊情形需要而不进行现金分红或者现金分红低于规定的比例时,公司应按照法律、
行政法规、部门规章及上市地证券交易所的规定履行相关的决策程序和披露义务。”

    公司 2016 年度利润分配预案为:以本次分红派息的股权登记日的公司 A 股总股本为基数,向
全体 A 股股东每 10 股派发现金股利 3.90 元(含税),分配现金股利总额为 2,973,750,000 元,
占公司 2016 年合并报表归属于母公司股东净利润的 30.22%。公司 2016 年度利润分配预案已经公
司第五届董事会第三次会议审议通过,并由公司独立董事发表了独立意见,尚需公司股东大会审
议通过。

    公司上述利润分配预案制订合规、透明,符合公司章程及审议程序的规定,有明确的分红标
准和分红比例,独立董事发表了独立意见,决策程序和机制完备,充分保护了中小投资者利益。


(二) 公司近三年(含报告期)的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                                                                   占合并报表中
                                                                  分红年度合并报
           每 10 股 每 10 股派       每 10                                         归属于上市公
 分红                                       现金分红的数额        表中归属于上市
           送红股   息数(元)       股转增                                          司普通股股东
 年度                                           (含税)          公司普通股股东
           数(股) (含税)       数(股)                                        的净利润的比
                                                                      的净利润
                                                                                       率(%)
2016 年            0         3.9          0    2,973,750,000        9,841,416,726          30.22
2015 年            0         6.2          0    4,727,500,000      15,700,291,010           30.11
2014 年            0           0          0                0                    /              /
注:公司于 2015 年 6 月首次公开发行 A 股股票并上市,公司章程中的利润分配政策自 2015 年 6 月后开始适用。



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(三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
□适用 √不适用

(四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正,但未提出普通股现金利润分配方案
     预案的,公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
□适用√不适用

二、承诺事项履行情况
(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告
     期内的承诺事项
√适用 □不适用
                                                                                  如未能及   如未能
                                                                    是否   是否
                                                                                  时履行应   及时履
                       承诺         承诺            承诺时间及期    有履   及时
承诺背景    承诺方                                                                说明未完   行应说
                       类型         内容                  限        行期   严格
                                                                                  成履行的   明下一
                                                                      限   履行
                                                                                  具体原因   步计划
与首次公   上海国有                                自国泰君安上
                      股份限   关于持股流通限
开发行相   资产经营                                市之日起 36 个    是     是       /          /
                      售       制的承诺
关的承诺   有限公司                                月
                                                   自国泰君安首
                               关于避免与国泰      次公开发行之
                      其他     君安同业竞争的      日至不再成为      是     是       /          /
                               承诺                公司控股股东
                                                   之日
                                                   自持股流通限
                               关于股份减持价
                      其他                         制期满后两年      是     是       /          /
                               格的承诺
                                                   内
                               关于国泰君安上      自国泰君安上
                      其他     市后 3 年内稳定     市之日起 3 年     是     是       /          /
                               股价的相关承诺      内
                               关于虚假披露情
                      其他     形下赔偿投资者      长期              是     是       /          /
                               损失的承诺
                               关于持股流通限
                                                   自持股流通限
                               制期满后两年内
                      其他                         制期满后两年      是     是       /          /
                               股份减持意向的
                                                   内
                               承诺
           上海国际                                自国泰君安上
                      股份限   关于持股流通限
           集团有限                                市之日起 36 个    是     是       /          /
                      售       制的承诺
           公司                                    月
                                                   自国泰君安首
                               关于避免与国泰      次公开发行之
                      其他     君安同业竞争的      日至不再成为      是     是       /          /
                               承诺                公司实际控制
                                                   人之日
                                                   自持股流通限
                               关于股份减持价
                      其他                         制期满后两年      是     是       /          /
                               格的承诺
                                                   内
                               关于虚假披露情
                      其他     形下赔偿投资者      长期              是     是       /          /
                               损失的承诺
                               关于持股流通限
                                                   自持股流通限
                               制期满后两年内
                      其他                         制期满后两年      是     是       /          /
                               股份减持意向的
                                                   内
                               承诺
                                                 47 / 273
                                                                   2016 年年度报告

深圳市投                                自国泰君安上
           股份限   关于持股流通限
资控股有                                市之日起 12 个   是   是   /          /
           售       制的承诺
限公司                                  月
                    关于持股流通限
                                        自持股流通限
                    制期满后两年内
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    股份减持意向的
                                        内
                    承诺
上海国际                                自国泰君安上
           股份限   关于持股流通限
信托有限                                市之日起 36 个   是   是   /          /
           售       制的承诺
公司                                    月
                                        自持股流通限
                    关于股份减持价
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    格的承诺
                                        内
                    关于持股流通限
                                        自持股流通限
                    制期满后两年内
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    股份减持意向的
                                        内
                    承诺
上海国际
                                        自国泰君安上
集团资产   股份限   关于持股流通限
                                        市之日起 36 个   是   是   /          /
管理有限   售       制的承诺
                                        月
公司
                                        自持股流通限
                    关于股份减持价
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    格的承诺
                                        内
                    关于持股流通限
                                        自持股流通限
                    制期满后两年内
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    股份减持意向的
                                        内
                    承诺
上海国际
                                        自国泰君安上
集团资产   股份限   关于持股流通限
                                        市之日起 36 个   是   是   /          /
经营有限   售       制的承诺
                                        月
公司
                                        自持股流通限
                    关于股份减持价
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    格的承诺
                                        内
                    关于持股流通限
                                        自持股流通限
                    制期满后两年内
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    股份减持意向的
                                        内
                    承诺
上海城投                                自国泰君安上
           股份限   关于持股流通限
(集团)                                市之日起 12 个   是   是   /          /
           售       制的承诺
有限公司                                月
                    关于持股流通限
                                        自持股流通限
                    制期满后两年内
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    股份减持意向的
                                        内
                    承诺
上海城投
                                        自国泰君安上
资产管理   股份限   关于持股流通限
                                        市之日起 12 个   是   是   /          /
(集团)   售       制的承诺
                                        月
有限公司
                    关于持股流通限
                                        自持股流通限
                    制期满后两年内
           其他                         制期满后两年     是   是   /          /
                    股份减持意向的
                                        内
                    承诺
                    关于国泰君安上      自国泰君安上
本公司     其他     市后 3 年内稳定     市之日起 3 年    是   是   /          /
                    股价的相关承诺      内
           其他     关于虚假披露情      长期             是   是   /          /

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                                                                                       2016 年年度报告

                                形下回购股份及
                                赔偿投资者损失
                                的承诺
                                关于消除与上海      自国泰君安控
                      解决同
                                证券及海际证券      股上海证券之      是     是         /          /
                      业竞争
                                同业竞争的承诺      日起 5 年内
          本公司董              关于国泰君安上      自国泰君安上
          事和高级    其他      市后 3 年内稳定     市之日起 3 年     是     是         /          /
          管理人员              股价的相关承诺      内
                                关于虚假披露情
                      其他      形下赔偿投资者      长期              是     是         /          /
                                损失的承诺
                                关于虚假披露情
          本公司监
                      其他      形下赔偿投资者      长期              是     是         /          /
          事
                                损失的承诺

注:2015 年 9 月,上海证券在上海联合产权交易所挂牌转让海际证券 66.67%股权,并由贵阳金融控股有限公司摘
   牌。2016 年 2 月,上海证监局出具《关于核准海际证券有限责任公司变更持有 5%以上股权股东的批复》(沪
   证监许可[2016]23 号),对贵阳金融控股有限公司依法受让海际证券 333,333,334 元股权(占出资总额的 66.67%)
   无异议。2016 年 3 月,海际证券已完成上述股权转让事项的工商变更登记手续。

(二) 公司资产或项目存在盈利预测,且报告期仍处在盈利预测期间,公司就资产或项目
是否达到原盈利预测及其原因作出说明
□已达到□未达到 √不适用

三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□适用√不适用

四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□适用 √不适用

五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因和影响的分析说明
(一) 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
□适用 √不适用

(二) 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用

(三) 与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用√不适用

(四) 其他说明
□适用√不适用

六、聘任、解聘会计师事务所情况
                                                                           单位:万元 币种:人民币
                                                                           现聘任
境内会计师事务所名称                                         安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)
境内会计师事务所报酬                                                                          235

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                                                                          2016 年年度报告


境内会计师事务所审计年限                                                              5

                                           名称                        报酬
内部控制审计会计师事务所       安永华明会计师事务所(特殊                             40
                               普通合伙)
保荐人                         安信证券股份有限公司                             不适用

聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用 □不适用
    报告期内,本公司续聘安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)作为 2016 年度外部审计师,
负责 2016 年度法定审计以及内部控制审计,两项审计服务合计报酬 275 万元。

审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用√不适用

七、面临暂停上市风险的情况
(一) 导致暂停上市的原因
□适用√不适用

(二) 公司拟采取的应对措施
□适用√不适用

八、面临终止上市的情况和原因
□适用√不适用

九、破产重整相关事项
□适用 √不适用

十、重大诉讼、仲裁事项
□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项

十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
    况
√适用 □不适用
    1、公司新三板业务因异常报价行为被采取限制新增做市业务等监管措施

    2016 年 1 月,全国中小企业股份转让系统有限责任公司就 2015 年 12 月 31 日公司在新三板
做市业务中的异常报价行为给予公司公开谴责,并对公司相关人员进行公开谴责或通报批评。2016
年 2 月,上海证监局针对上述事项对公司采取限制新增新三板做市业务三个月等行政监管措施。
针对以上问题,公司采取了如下整改措施:(1)严格执行问责,完善绩效考核;(2)制定或修
订了相关制度规定,细化标准流程;(3)加强交易室管理,规范交易员行为,防范或控制新三板
做市相关敏感信息的泄露;(4)上线做市策略报价系统,优化风控阀值,加强交易管理。2016
年 5 月,公司已恢复开展新增新三板做市业务。(详见公司公告 2016-007、2016-009 和 2016-011
号)


                                        50 / 273
                                                                            2016 年年度报告


    2、公司湖北分公司收到中国人民银行武汉分行行政处罚决定书
    2016 年 4 月 14 日,公司湖北分公司收到中国人民银行武汉分行行政处罚决定书(武银罚字
[2016]第 10 号)。中国人民银行武汉分行对公司湖北分公司未按规定履行客户身份识别义务的行
为处以 10 万元罚款。针对该处罚,公司湖北分公司已按中国人民银行武汉分行要求,对检查发现
的问题进行全面整改。现已完成整改。

    3、国泰君安期货因未能有效履行资产管理人职责被中国证监会立案调查

    2016 年 6 月 16 日,国泰君安期货收到中国证监会《调查通知书》(稽查总队调查通字 Q160027
号)。据调查通知书,因国泰君安期货未能有效履行资产管理人职责,根据《期货交易管理条例》
的有关规定,中国证监会决定对国泰君安期货立案调查。公司及国泰君安期货全面配合中国证监
会的相关调查工作。(详见公司公告 2016-044 号)

    4、公司因新三板挂牌业务的违规行为被采取责令整改、增加内部合规检查次数并提交合规
检查报告的行政监管措施

    因公司存在以下违规行为:

    一是在推荐河北润农节水科技股份有限公司(简称企业)进入全国中小企业股份转让系统挂
牌过程中,对企业关键业务流程、存货情况的核查不充分;内核机构履职的独立性存在缺陷。

     二是在持续督导参仙源参业股份有限公司(全国中小企业股份转让系统挂牌公司,简称企业)
过程中,企业被立案稽查后,未在规定时间内完成并报送《持续督导现场检查工作报告》。

    三是在推荐新疆瑞兆源生态农业股份有限公司(简称企业)进入全国中小企业股份转让系统
挂牌过程中,对企业关键业务流程、购销情况的核查不充分。

    2017 年 1 月 16 日,中国证监会向公司下发《关于对国泰君安股份有限公司采取责令整改、
增加内部合规检查次数并提交合规检查报告措施的决定》,责令公司改正、增加内部合规检查次
数并提交合规检查报告。整改期限为正式决定作出之日起一个月。

    针对以上问题,公司已采取了以下整改措施:

    调整部门架构,由风控线负责新三板项目的风险审核与评估;健全新三板业务制度,加强对
关键业务流程的核查;对上述项目补充现场检查;组织新三板业务自查自纠等。


十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
√适用□不适用
    本报告期内,公司、公司控股股东国资公司、公司实际控制人国际集团均不存在未履行法院
生效判决或者所负数额较大的债务到期未清偿等不良诚信的状况。


十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
√适用 □不适用
                           事项概述                                      查询索引
    2015 年 7 月 10 日,本公司发布拟推动员工持股计划相关公告,   公告临 2015-005 号
内容如下:“本公司将按照相关规定积极推动员工持股计划,履行相
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                                                                        2016 年年度报告


关审议批准程序后实施,完善有利于公司长期稳定健康发展的激励约
束机制。”



(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用

员工持股计划情况
□适用 √不适用

其他激励措施
□适用 √不适用

十四、重大关联交易

报告期内,公司未发生重大关联交易。公司发生的主要日常关联交易如下:

(一) 与日常经营相关的主要关联交易

1、本集团向关联方收取的手续费及佣金
                                                                单位:元 币种:人民币
           关联方名称             关联交易内容       本期发生额         上期发生额
华安基金                      交易单元席位租赁收入       51,241,702         43,642,000
上投摩根                      交易单元席位租赁收入       33,498,561         47,543,621
浦发银行                      证券承销业务收入              954,057         15,650,000
浦发银行                      受托资产管理业务收入       33,961,755         35,460,896
爱建集团                      受托资产管理业务收入       16,559,180                  -

2、本集团向关联方收取的利息
                                                               单位:元 币种:人民币
           关联方名称             关联交易内容       本期发生额        上期发生额
浦发银行                      存放金融同业利息         242,955,172       244,185,649

3、本集团向关联方支付的利息
                                                               单位:元 币种:人民币
          关联方名称              关联交易内容       本期发生额        上期发生额
上海农商银行                  卖出回购金融资产利息     14,212,381         34,825,925
浦发银行                      拆入资金利息             12,787,444         23,481,972
浦发银行                      债券利息                 45,500,000         27,461,644
国际集团                      短期借款利息               9,333,333       119,461,111

(二)本集团关联方往来余额

1、存放关联方款项余额
                                                               单位:元 币种:人民币
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              关联方名称                     期末余额                   期初余额
浦发银行                                       9,408,384,368              7,033,098,592
上海农商行                                       213,146,429                  6,392,845

2、应收款项余额
                                                                    单位:元 币种:人民币
             关联方名称            关联交易内容           期末余额          期初余额
华安基金                         交易单元席位租赁           11,726,637          9,794,686
上投摩根                         交易单元席位租赁             7,677,924        13,690,469

3、持有关联方发行的基金、资产管理计划、信托计划或理财产品的年末余额
                                                               单位:元 币种:人民币
             关联方名称                      期末余额                期初余额
上海信托                                         476,672,679             371,691,993
华安基金                                         601,753,733             300,000,000
上投摩根                                         310,030,000              36,473,121

4、关联方持有本集团发行的集合资产管理计划或基金的年末余额
                                                                    单位:元 币种:人民币
               关联方名称                         期末余额                期初余额
上海信托                                              674,822,489             110,496,067
国资公司                                               54,154,883                       -
浦发银行                                               26,000,000           2,684,700,000

5、认购关联方发行的债券余额
                                                                    单位:元 币种:人民币
                关联方名称                        期末余额                期初余额
浦发银行                                            1,000,000,000           1,000,000,000

6、向关联方借入资金余额
                                                                   单位:元 币种:人民币
             关联方名称            关联交易内容           期末余额          期初余额
国际集团                         借入资金                            -     1,000,000,000

十五、重大合同及其履行情况
(一) 托管、承包、租赁事项
1、 托管情况
□适用 √不适用

2、 承包情况
□适用 √不适用

3、 租赁情况
□适用 √不适用




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(二) 担保情况
√适用 □不适用
                                                                          单位: 元 币种: 人民币
                          公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计                                                                      0
报告期末对子公司担保余额合计(B)                                                 3,818,283,621.88
                           公司担保总额情况(包括对子公司的担保)
担保总额(A+B)                                                                   3,818,283,621.88

担保总额占公司净资产的比例(%)                                                                    3.82
其中:
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的                                                              0
金额(C)
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保                                                               0
对象提供的债务担保金额(D)
担保总额超过净资产50%部分的金额(E)                                                                0
上述三项担保金额合计(C+D+E)                                                                       0
注:2014 年 5 月,本公司下属子公司国泰君安金融控股(BVI)在境外发行了 5 亿美元的信用增强债券,由中国
   银行悉尼分行就该等债券的偿付提供备用信用证担保,公司就上述备用信用证的开立于 2014 年 5 月 19 日向中
   国银行悉尼分行出具反担保函,反担保金额为发行的首期境外债券本金、利息及其他相关费用,保证方式为连
   带责任保证,保证期结束日期为前述债务清偿期届满之日起 6 个月。按照 2016 年 12 月 31 日即期汇率计算,
   担保金额合计人民币 3,818,283,621.88 元。

(三) 其他重大合同
√适用□不适用
    1、根据《上海证券交易所股票上市规则(2014 年修订)》的相关规则,报告期内本集团未
签署重大合同或发生重大的需披露的交易事项。

    2、本公司《首次公开发行 A 股股票招股说明书》中披露的有关重要合同在报告期内的进展情
况如下:

    (1)2013 年 6 月 7 日,本公司与上海建筑装饰(集团)有限公司签订《国泰君安证券后援
中心(暂定)项目(2 标段)施工合同文件》,约定由上海建筑装饰(集团)有限公司为园区内
17、18(第 2、3 层)幢楼实施装修工程和机电工程,变配电室的变配电设备改造及园区内道路和
绿化修补工程,合同总价款为 7,882.74 万元,工程决算金额为 9,790.16 万元。截至本报告期末,
本公司已支付 9,288.16 万元,截至本报告出具日,款项已支付完毕。

    (2)2013 年 6 月 20 日,本公司与上海华东电脑系统工程有限公司、中国江苏国际经济技术
合作集团有限公司签订《国泰君安证券后援中心(暂定)项目(1 标段)施工合同文件》,约定
由上海华东电脑系统工程有限公司和中国江苏国际经济技术合作集团有限公司为浦东新区银行卡
产业园区内员工餐厅、 幢综合楼和 4 幢产业楼实施装饰工程和机电工程,装修总面积约 31,219.05
平方米,合同总价款为 19,585.98 万元,工程决算金额为 18,360.31 万元。截至本报告期末,本
公司已支付全部款项。

    (3)根据公司第四届董事会第十次临时会议决议,公司投资黄浦滨江办公楼项目,预计投资
不超过 11.8 亿元。2013 年 10 月 16 日,本公司与上海外滩滨江综合开发有限公司(以下简称“外

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滩滨江”)签署了《复兴地块项目转让框架协议》。根据该协议,外滩滨江拟通过土地竞拍取得
位于上海市黄浦区、土地用途为商业办公、宗地面积为 35,862 平方米的地块,用于建设六幢办公
楼,并将其中一幢(建筑面积约 14,000 平方米)转让给本公司,转让价格包含土地成本、建造成
本、相应分摊费以及支付给外滩滨江的项目管理费等。2013 年 12 月 12 日,外滩滨江与上海市黄
浦区规划和土地管理局签订了《国有建设用地土地使用权出让合同》。截至本报告期末,本公司
已支付 57,226.83 万元。

    (4)2014 年 3 月 12 日,国翔置业与上海建工一建集团有限公司(以下简称“上海一建”)
签署了《国泰君安证券股份有限公司办公楼新建项目桩基及周边建筑物保护工程施工合同》,约
定由上海一建对国泰君安办公楼新建项目的桩基及附属工程进行施工,工程位于上海市静安区 49
号街坊地块,合同总价款 6,550.09 万元,工程决算金额为 6,927.02 万元。截至本报告期末,本公
司已支付 6,580.67 万元。

    (5)2014 年 11 月 18 日,国翔置业与上海一建签署了《国泰君安证券股份有限公司办公楼
新建项目主体工程施工总承包合同》,约定上海一建对国泰君安办公楼新建项目的主体工程进行
施工,工程位于上海市静安区 49 号街坊地块,合同总价款 33,588.25 万元。截至本报告期末,本
公司已支付 13,136.65 万元。

    (6)2014 年 2 月 26 日,上海电气(集团)总公司将其持有的华安基金 20%股权在上海联合
产权交易所公开挂牌转让,挂牌价格 60,009.4 万元。经公司第四届董事会第十一次临时会议审议
批准,国泰君安创投参与竞拍。2014 年 4 月 9 日,国泰君安创投与上海电气(集团)总公司签署
了本次交易的产权交易合同,合同金额 60,009.4 万元。2015 年 9 月 29 日,经公司第四届董事会
第三十一次临时会议审议批准,国泰君安创投与上海电气(集团)总公司签署补充协议,约定由
国泰君安创投按照标的股权以 2015 年 6 月 30 日为评估基准日所确定的评估价值与产权交易合同
所规定的原评估价值之间的差额向上海电气(集团)总公司追加支付 2,980.6 万元。2017 年 1 月
12 日,经公司第五届董事会第七次临时会议审议批准,国泰君安创投与上海电气(集团)总公司
签署第三次补充协议,约定国泰君安创投向上海电气(集团)总公司追加支付 2,010 万元(详见
公司公告 2017-001 号),国泰君安创投已支付全部对价。本项交易尚待中国证监会核准。

十六、其他重大事项的说明
√适用 □不适用
    1、 报告期内各单项业务资格的变化情况
    请参见本年度报告第二节“公司简介和主要财务指标”之“公司的各单项业务资格情况”。

    2、 控股股东及其关联公司增持公司股份事项

    2015 年 9 月 7 日,公司控股股东国资公司通过上交所交易系统增持公司 2,700,000 股股份,
并同时提出了后续增持计划,即“国资公司和/或其关联公司拟在未来 6 个月内以自身名义继续通
过上海证券交易所交易系统根据市场情况适时增持本公司股份,累计增持比例不超过本公司已发
行总股份的 2%(含本次已增持股份)”。(详见公司公告临 2015-020 号)
    截至 2015 年 12 月 31 日,国资公司及其关联公司上海国际集团资产管理有限公司已分别累计
增持公司 5,100,000 股和 5,310,000 股股份,合计增持 10,410,000 股股份,累计增持比例为本公
司已发行总股份的 0.1365%。国资公司和上海国际集团资产管理有限公司均为公司实际控制人国


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际集团的全资子公司。截至 2015 年 12 月 31 日,国际集团及其一致行动人合计持有本公司 36.3581%
股份。
    2016 年 3 月 3 日,国资公司发来《关于继续增持国泰君安证券股份有限公司股份的告知函》,
国资公司和/或其关联公司拟将上述增持计划的实施期限由 6 个月延长至 12 个月(自 2015 年 9
月 7 日起算),累计增持股份的比例由“不超过本公司已发行总股份的 2%”进一步明确为“不低
于本公司已发行总股份的 0.5%,但不超过本公司已发行总股份的 2%(含已增持股份)”。(详见
公司公告 2016-013 号)。
    截至 2016 年 3 月 31 日,国资公司及其关联公司上海国际集团资产管理有限公司已分别累计
增持公司 34,878,899 股和 5,310,000 股股份,合计增持 40,188,899 股股份,累计增持比例为本
公司已发行总股份的 0.5271%。国资公司和上海国际集团资产管理有限公司均为公司实际控制人
国际集团的全资子公司。截至 2016 年 3 月 31 日,国际集团及其一致行动人合计持有本公司 36.7486%
股份。
    截至到 2016 年 9 月 6 日,增持计划实施期限届满。在增持计划实施期间,国资公司及其关联
公司上海国际集团资产管理有限公司已分别累计增持公司 34,878,899 股和 5,310,000 股股份,合
计增持 40,188,899 股股份,累计增持比例为本公司已发行总股份的 0.5271%。

    3、 公司发行 H 股股票并申请在香港联交所上市事项

    2016 年 10 月 24 日,公司 2016 年第一次临时股东大会审议通过了《关于公司发行 H 股股票
并在香港联合交易所上市的议案》、《关于公司发行 H 股股票并在香港联合交易所上市方案的议
案》等相关议案,同意公司发行不超过 10.4 亿股 H 股股票(超额配售权行使前)并在香港联交所
主板挂牌上市。2017 年 1 月 18 日,公司向香港联交所递交了本次 H 股发行上市的申请,并于 2017
年 1 月 19 日在香港联交所网站刊登了本次发行上市的申请版本资料集。(详见公司公告 2016-082
号、2017-006 号)。

    4、公司发行 A 股可转换公司债券

    2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年年度股东大会审议通过了《关于提请审议公司公开发行 A 股
可转换公司债券方案的议案》及其他相关议案,同意公司公开发行总额不超过人民币 80 亿元(含
80 亿元)的 A 股可转换债券。2016 年 12 月 12 日,根据股东大会的授权,公司董事会将本次可转
换债券发行总额调减为不超过人民币 70 亿元(含 70 亿元)。2016 年 12 月 21 日,本次可转换债
券发行申请获得中国证监会发行审核委员会审核通过。(详见公司公告 2016-036 号、2016-063
号、2016-094 号、2016-095 号、2016-096 号、2016-097 号、2016-098 号、2016-100 号)。截至
本报告出具日,本次可转换债券发行申请尚未获得中国证监会的正式核准文件。

    4、 挂牌转让国联安基金 51%股权事项

    为优化资产管理业务布局,2017 年 1 月 9 日,公司将持有的国联安基金 51%的股权在上海联
合产权交易所公开挂牌转让,挂牌价格为 104,500 万元(详见公司公告 2017-002 号)。截至本报
告出具日,上述股权转让事项转让尚未完成。

    5、 公司高级管理人员任职事项
    根据公司第五届董事会第四次临时会议相关决议,公司部分高级管理人员任职情况如下:
    聘任朱健先生担任公司副总裁,待取得证券公司高级管理人员任职资格后正式任职。
    聘任陈煜涛先生担任公司副总裁,兼任公司首席信息官职务。
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     聘任龚德雄先生担任公司副总裁。
     聘任谢乐斌先生担任公司财务总监,待取得证券公司高级管理人员任职资格后正式任职。
     公司副总裁蒋忆明先生不再兼任公司财务总监。
     刘桂芳女士任公司首席风险官、合规总监,不再担任公司副总裁。
     阴秀生先生担任战略投资及直投业务委员会总裁,不再担任公司副总裁。
     2016 年 12 月及 2017 年 1 月,上海证监局核准朱健先生和谢乐斌先生的证券公司高级管理人
员任职资格。根据公司第五届董事会第四次临时会议决议,自任职资格核准之日起,朱健先生担
任公司的副总裁职务、谢乐斌担任公司的财务总监职务。


十七、积极履行社会责任的工作情况


(一)     上市公司扶贫工作情况
√适用□不适用
1.     精准扶贫规划
       服务国家脱贫战略,以江西省吉安县、四川省普格县、安徽省潜山县实体经济需求为导向,
以资本市场服务产业扶贫为重点,积极优先支持三个贫困县的企业利用资本市场资源,拓宽直接
融资渠道,提高融资效率,降低融资成本,不断增强贫困县自我发展能力。

       针对性地为地方政府和企业引入各类金融资源,提供政策咨询和专业指导,有利于企业与资
本市场和投资者更直接地对接,提高企业利用资本市场的效率,提升地方政府的金融服务水平。
       帮助县域内企业规范公司治理,提高贫困县利用资本市场促进经济发展的能力。协助贫困县
做好金融政策研究,协助贫困县制定资本市场发展规划,加快资本市场项目进程。


2.     年度精准扶贫概要
     2016 年,公司与江西省吉安县、四川省普格县、安徽省潜山县签署全面战略合作协议,双方
共同建立精准帮扶的长效工作机制,就产业帮扶、教育帮扶、财务顾问、人才帮扶等方面进行全
面合作。

       公司积极落实扶贫工作,紧跟证券业协会步伐,与江西省吉安县当地咨询服务机构合作洽谈,
并于 2016 年 10 月正式签署合作协议。

       公司连续第四年对口上海市奉贤区帮扶资助,为贫困家庭、老人及学生提供帮扶资助;积极
开展扶贫助学及教育帮扶,持续为上海四所大学、深圳大学国学院贫困学生提供助学资助,走访
甘肃、江西、云南等地的三所国泰君安希望小学,为学生和教师提供物质及资金援助。

3.     上市公司 2016 年精准扶贫工作情况统计表
                                                                单位:万元 币种:人民币
                      指   标                               数量及开展情况
一、总体情况
其中:1.资金                                                                       614.15
二、分项投入
    1.教育脱贫
其中:1.1 资助贫困学生投入金额                                                      99.15
      1.2 资助贫困学生人数(人)                                                      900

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      1.3 改善贫困地区教育资源投入金额                                                    5
    2.社会扶贫
其中:2.1 东西部扶贫协作投入金额                                                       -
      2.2 定点扶贫工作投入金额                                                      500
      2.3 扶贫公益基金                                                                10
三、所获奖项(内容、级别)                    第六届中国公益节评选为2016年度责任品牌奖

4.     后续精准扶贫计划
     2017 年,公司将按照已制定的精准扶贫规划,在 2016 年已经开展的各项扶贫工作和已取得
的成果基础上,继续做好现有的结对扶贫及教育帮扶工作,扎实抓好江西省吉安县、四川省普格
县、安徽省潜山县精准帮扶工作。


(二)     社会责任工作情况
√适用□不适用
     公司履行社会责任的工作情况请详见公司于上交所网站(http://www.sse.com.cn)披露的《国
泰君安证券股份有限公司 2016 年度社会责任报告》。


(三)     属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其子公司的环保情况说明
□适用√不适用

(四)     其他说明
□适用√不适用

十八、可转换公司债券情况
(一)      转债发行情况
□适用√不适用
(二)      转债其他情况说明
□适用√不适用




                                         58 / 273
                                                                                               2016 年年度报告




                                  第六节            普通股股份变动及股东情况
       一、 普通股股本变动情况
       (一) 普通股股份变动情况表
       1、 普通股股份变动情况表
                                                                                                      单位:股
                    本次变动前                            本次变动增减(+,-)                  本次变动后
                                                     公
                                          发
                                                     积
                                  比例    行   送
                   数量                              金          其他              小计        数量              比例(%)
                                  (%)     新   股
                                                     转
                                          股
                                                     股
一、有限售     6,100,000,000      80.00                     -3,249,009,225   -3,249,009,225   2,850,990,775        37.39
条件股份
1、国家持股
2、国有法人    4,880,346,453      64.00                     -2,029,355,678   -2,029,355,678   2,850,990,775        37.39
持股
3、其他内资    1,219,653,547      16.00                     -1,219,653,547   -1,219,653,547               0         0.00
持股
其中:境内     1,219,653,547      16.00                     -1,219,653,547   -1,219,653,547               0         0.00
非国有法人
持股
       境内
自然人持股
4、外资持股
其中:境外
法人持股
       境外
自然人持股
二、无限售     1,525,000,000      20.00                     +3,249,009,225   +3,249,009,225   4,774,009,225        62.61
条件流通股

1、人民币普    1,525,000,000      20.00                     +3,249,009,225   +3,249,009,225   4,774,009,225        62.61
通股
2、境内上市
的外资股
3、境外上市
的外资股
4、其他
三、普通股     7,625,000,000     100.00                                  0                0   7,625,000,000       100.00
股份总数


       2、 普通股股份变动情况说明
       √适用□不适用
              2016 年 6 月 27 日,公司有 133 家股东所持有的合计 3,249,009,225 股首发限售流通股的锁
       定期届满,该部分限售流通股自 2016 年 6 月 27 日起上市流通。


       3、 普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响(如有)
       □适用√不适用



                                                              59 / 273
                                                                                        2016 年年度报告


4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用√不适用
(二) 限售股份变动情况
√适用 □不适用
                                                                                                   单位: 股
                                  本年解除限售股        本年增加                       限售原        解除限售
    股东名称       年初限售股数                                     年末限售股数
                                        数              限售股数                         因            日期
上海国有资产经营 1,949,347,453                  0               0   1,949,347,453      首发限       /
有限公司                                                                               售股
上海国际集团有限   698,608,342                  0              0      698,608,342      首发限       /
公司                                                                                   售股
深圳市投资控股有   624,071,941       624,071,941               0                   0   首发限       2016 年 6 月
限公司                                                                                 售股         27 日
上海城投(集团)   252,491,109       252,491,109               0                   0   首发限       2016 年 6 月
有限公司                                                                               售股         27 日
大众交通(集团)   154,455,909       154,455,909               0                   0   首发限       2016 年 6 月
股份有限公司                                                                           售股         27 日
深圳能源集团股份   154,455,909       154,455,909               0                   0   首发限       2016 年 6 月
有限公司                                                                               售股         27 日
全国社会保障基金   151,104,674        62,013,861               0       89,090,813      首发限       2016 年 6 月
理事会转持二户                                                                         售股         27 日
上海金融发展投资   150,000,000       150,000,000               0                   0   首发限       2016 年 6 月
基金(有限合伙)                                                                       售股         27 日
中国第一汽车集团   115,402,526       115,402,526               0                   0   首发限       2016 年 6 月
公司                                                                                   售股         27 日
安徽华茂纺织股份    95,299,933        95,299,933               0                   0   首发限       2016 年 6 月
有限公司                                                                               售股         27 日
杭州市金融投资集    92,322,675        92,322,675               0                   0   首发限       2016 年 6 月
团有限公司                                                                             售股         27 日
上海工业投资(集    84,178,447        84,178,447               0                   0   首发限       2016 年 6 月
团)有限公司                                                                           售股         27 日
中国图书进出口      83,089,818        83,089,818               0                   0   首发限       2016 年 6 月
(集团)总公司                                                                         售股         27 日
中国核工业集团公    80,460,771        80,460,771               0                   0   首发限       2016 年 6 月
司                                                                                     售股         27 日
上海国际信托有限    77,295,979                  0              0       77,295,979      首发限       /
公司                                                                                   售股
上海城投资产管理    67,100,799        67,100,799               0                   0   首发限       2016 年 6 月
(集团)有限公司                                                                       售股         27 日
上海锦江国际实业    61,782,364        61,782,364               0                   0   首发限       2016 年 6 月
投资股份有限公司                                                                       售股         27 日
广州振华投资有限    55,398,185        55,398,185               0                   0   首发限       2016 年 6 月
公司                                                                                   售股         27 日
上海国和现代服务    52,255,295        52,255,295               0                   0   首发限       2016 年 6 月
业股权投资基金合                                                                       售股         27 日
伙企业(有限合伙)
兖矿集团有限公司    49,876,501        49,876,501               0                   0   首发   限    2016 年 6 月
                                                                                       售股         27 日
广东省电信实业集     46,161,011       46,161,011               0                   0   首发   限    2016 年 6 月
团公司                                                                                 售股         27 日
华侨城集团公司       44,222,246       44,222,246               0                   0   首发   限    2016 年 6 月
                                                                                       售股         27 日
泸州市工业投资集     41,120,281       41,120,281               0                   0   首发   限    2016 年 6 月
团有限公司                                                                             售股         27 日
新疆征金投资管理     38,666,707       38,666,707               0                   0   首发   限    2016 年 6 月
有限公司                                                                               售股         27 日

                                             60 / 273
                                                                   2016 年年度报告

海通开元投资有限   37,408,497   37,408,497       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
上海国际集团资产   35,694,300            0       0   35,694,300   首发   限   /
管理有限公司                                                      售股
中国石油天然气集   35,382,413   35,382,413       0           0    首发   限   2016 年 6 月
团公司                                                            售股        27 日
大连冷冻机股份有   30,098,895   30,098,895       0           0    首发   限   2016 年 6 月
限公司                                                            售股        27 日
山东永兴集团有限   28,120,658   28,120,658       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
上海埃森基投资管   26,353,123   26,353,123       0           0    首发   限   2016 年 6 月
理有限公司                                                        售股        27 日
西湖电子集团有限   24,938,251   24,938,251       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
深圳市中科智冠旗   24,349,133   24,349,133       0           0    首发   限   2016 年 6 月
投资有限公司                                                      售股        27 日
上海鼎企商贸有限   23,289,677   23,289,677       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
北京金佳伟业信息   22,174,566   22,174,566       0           0    首发   限   2016 年 6 月
咨询有限公司                                                      售股        27 日
上海交大昂立股份   21,918,296   21,918,296       0           0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                          售股        27 日
光大资本投资有限   20,000,000   20,000,000       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
兰州国芳百货购物   19,306,989   19,306,989       0           0    首发   限   2016 年 6 月
广场有限责任公司                                                  售股        27 日
白鸽磨料磨具有限   19,115,168   19,115,168       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
上海重阳资产管理   16,247,545   16,247,545       0           0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                          售股        27 日
福建省电子信息     16,139,412   16,139,412       0           0    首发   限   2016 年 6 月
(集团)有限责任公                                                  售股        27 日

伟星集团有限公司   15,445,591   15,445,591       0           0    首发   限   2016 年 6 月
                                                                  售股        27 日
上海展志实业集团   13,788,909   13,788,909       0           0    首发   限   2016 年 6 月
有限责任公司                                                      售股        27 日
泸州老窖股份有限   11,776,997   11,776,997       0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
泰安泰山旅游集团   11,558,863   11,558,863       0           0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                          售股        27 日
上海航天汽车机电   10,304,872   10,304,872       0           0    首发   限   2016 年 6 月
股份有限公司                                                      售股        27 日
江苏汇鸿国际集团   9,975,300    9,975,300        0           0    首发   限   2016 年 6 月
股份有限公司                                                      售股        27 日
中航飞机股份有限   9,927,076    9,927,076        0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
国泰君安证券股份   9,674,301    9,674,301        0           0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司未确认持                                                  售股        27 日
有人证券专用账户
浙江物产中大元通   9,529,993    9,529,993        0           0    首发   限   2016 年 6 月
集团股份有限公司                                                  售股        27 日
临沂投资发展有限   9,330,417    9,330,417        0           0    首发   限   2016 年 6 月
责任公司                                                          售股        27 日
山东富华实业有限   9,232,202    9,232,202        0           0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                              售股        27 日
上海金桥出口加工   9,124,940    9,124,940        0           0    首发   限   2016 年 6 月
区开发股份有限公                                                  售股        27 日
                                      61 / 273
                                                        2016 年年度报告


福建福日电子股份   9,099,524   9,099,524       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                               售股        27 日
上海建霆投资中心   9,000,000   9,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
(有限合伙)                                           售股        27 日
中色资产管理有限   8,839,833   8,839,833       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
中润经济发展有限   8,839,833   8,839,833       0   0   首发   限   2016 年 6 月
责任公司                                               售股        27 日
天津市国有资产经   8,839,833   8,839,833       0   0   首发   限   2016 年 6 月
营有限责任公司                                         售股        27 日
中粮集团有限公司   8,839,031   8,839,031       0   0   首发   限   2016 年 6 月
                                                       售股        27 日
福建华投投资有限   8,718,770   8,718,770       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
偏关县大乘电冶有   8,654,425   8,654,425       0   0   首发   限   2016 年 6 月
限责任公司                                             售股        27 日
上海钢垒企业发展   7,804,140   7,804,140       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                               售股        27 日
成都市成华国良粮   7,693,502   7,693,502       0   0   首发   限   2016 年 6 月
油购销有限责任公                                       售股        27 日

云南锡业集团有限   7,693,502   7,693,502       0   0   首发限      2016 年 6 月
责任公司                                               售股        27 日
上海诚鼎二期股权   7,670,000   7,670,000       0   0   首发限      2016 年 6 月
投资基金合伙企业                                       售股        27 日
(有限合伙)
郑州投资控股有限   7,664,651   7,664,651       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
上海嘉海投资有限   7,604,140   7,604,140       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
中国铁建股份有限   7,604,140   7,604,140       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
中国汽车工业投资   7,604,140   7,604,140       0   0   首发   限   2016 年 6 月
开发有限公司                                           售股        27 日
中国烟草投资管理   7,366,527   7,366,527       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
大港油田集团有限   6,164,417   6,164,417       0   0   首发   限   2016 年 6 月
责任公司                                               售股        27 日
安徽省交通控股集   6,143,498   6,143,498       0   0   首发   限   2016 年 6 月
团有限公司                                             售股        27 日
北京市银建房地产   5,895,146   5,895,146       0   0   首发   限   2016 年 6 月
开发公司                                               售股        27 日
中国国际工程咨询   5,895,145   5,895,145       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
武汉钢铁(集团)公   5,893,222   5,893,222       0   0   首发   限   2016 年 6 月
司                                                     售股        27 日
西藏昌都地区经济   5,770,125   5,770,125       0   0   首发   限   2016 年 6 月
贸易开发总公司                                         售股        27 日
中国糖业酒类集团   5,770,125   5,770,125       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
中国中原对外工程   5,539,320   5,539,320       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                               售股        27 日
钱塘房产集团有限   5,322,898   5,322,898       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
上海建霆实业有限   5,300,000   5,300,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
上海家化联合股份   5,000,000   5,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
                                    62 / 273
                                                        2016 年年度报告

有限公司                                               售股        27 日
南方希望实业有限   5,000,000   5,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
七匹狼控股集团股   5,000,000   5,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
份有限公司                                             售股        27 日
上海万津实业有限   5,000,000   5,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
福建国耀投资有限   5,000,000   5,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
深圳船舶工业贸易   4,987,650   4,987,650       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
江西长运集团有限   4,987,650   4,987,650       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
中材汉江水泥股份   4,963,538   4,963,538       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                               售股        27 日
深圳市南彩工贸发   4,929,718   4,929,718       0   0   首发   限   2016 年 6 月
展有限公司                                             售股        27 日
福建德宏经贸有限   4,929,718   4,929,718       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
北京满瑞佳德投资   4,929,718   4,929,718       0   0   首发   限   2016 年 6 月
顾问有限公司                                           售股        27 日
中国信达资产管理   4,857,104   4,857,104       0   0   首发   限   2016 年 6 月
股份有限公司                                           售股        27 日
中国成达工程有限   4,764,996   4,764,996       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
深圳江铜南方总公   4,616,100   4,616,100       0   0   首发   限   2016 年 6 月
司                                                     售股        27 日
上海联合产权交易   4,616,100   4,616,100       0   0   首发   限   2016 年 6 月
控股有限公司                                           售股        27 日
中谷粮油集团公司   4,616,100   4,616,100       0   0   首发   限   2016 年 6 月
                                                       售股        27 日
共青城汇泉投资管   4,559,680   4,559,680       0   0   首发   限   2016 年 6 月
理合伙企业(有限                                       售股        27 日
合伙)
西藏日喀则市骏声   4,538,057   4,538,057       0   0   首发   限   2016 年 6 月
投资咨询有限公司                                       售股        27 日
中国兵器工业集团   4,419,916   4,419,916       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
上海踏顶贸易有限   4,000,000   4,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
江苏阳光集团有限   4,000,000   4,000,000       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
焦作万方铝业股份   3,950,976   3,950,976       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                               售股        27 日
天津铁厂           3,683,264   3,683,264       0   0   首发   限   2016 年 6 月
                                                       售股        27 日
北京能源集团有限   3,683,264   3,683,264       0   0   首发   限   2016 年 6 月
责任公司                                               售股        27 日
中国农业银行股份   3,414,914   3,414,914       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司深圳市分                                       售股        27 日

中国兵器装备集团   2,946,611   2,946,611       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
北京华融综合投资   2,855,372   2,855,372       0   0   首发   限   2016 年 6 月
公司                                                   售股        27 日
上海旺程金属材料   2,781,578   2,781,578       0   0   首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                               售股        27 日
上海英之伦房地产   2,272,301   2,272,301       0   0   首发   限   2016 年 6 月
                                    63 / 273
                                                                            2016 年年度报告

发展有限公司                                                               售股        27 日
沈阳弘泰投资有限       2,182,369       2,182,369       0              0    首发限      2016 年 6 月
公司                                                                       售股        27 日
上海复新股权投资       1,969,313       1,969,313       0              0    首发限      2016 年 6 月
基金合伙企业(有                                                           售股        27 日
限合伙)
杭州银河财务咨询       1,900,000       1,900,000       0              0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                                   售股        27 日
宁波保税区金泰物       1,765,658       1,765,658       0              0    首发   限   2016 年 6 月
业有限公司                                                                 售股        27 日
太原市海霸王大厦       1,580,390       1,580,390       0              0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                                   售股        27 日
中国高科集团股份       1,575,449       1,575,449       0              0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                                   售股        27 日
郑州百文集团有限       1,532,924       1,532,924       0              0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                                       售股        27 日
无锡诚鼎创业投资       1,518,843       1,518,843       0              0    首发   限   2016 年 6 月
中心(有限合伙)                                                           售股        27 日
熊猫电子集团有限       1,471,383       1,471,383       0              0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                                       售股        27 日
广州造船厂有限公       1,471,383       1,471,383       0              0    首发   限   2016 年 6 月
司                                                                         售股        27 日
专嘉实业(上海)       1,217,058       1,217,058       0              0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                                   售股        27 日
沈阳电业局供用电       1,215,074       1,215,074       0              0    首发   限   2016 年 6 月
工程承发包公司                                                             售股        27 日
上海宝投物资有限       1,011,561       1,011,561       0              0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                                       售股        27 日
上海融川投资管理       1,000,000       1,000,000       0              0    首发   限   2016 年 6 月
中心(有限合伙)                                                           售股        27 日
上海升集经贸有限         992,706         992,706       0              0    首发   限   2016 年 6 月
公司                                                                       售股        27 日
上海国际集团资产         953,888               0       0         953,888   首发   限   /
经营有限公司                                                               售股
天津市顺华祥工贸         754,458         754,458       0              0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                                   售股        27 日
八达机电有限公司         754,458         754,458       0              0    首发   限   2016 年 6 月
                                                                           售股        27 日
昆明昆机集团公司         730,883         730,883       0              0    首发   限   2016 年 6 月
(昆明机床厂)                                                               售股        27 日
天津市长芦实业开         701,646         701,646       0              0    首发   限   2016 年 6 月
发公司                                                                     售股        27 日
大唐高鸿数据网络         588,850         588,850       0              0    首发   限   2016 年 6 月
技术股份有限公司                                                           售股        27 日
云南神州天宇置业         451,057         451,057       0              0    首发   限   2016 年 6 月
有限公司                                                                   售股        27 日
海宁市银泰投资管         381,242         381,242       0              0    首发   限   2016 年 6 月
理有限公司                                                                 售股        27 日
上海德之恒投资咨         223,761         223,761       0              0    首发   限   2016 年 6 月
询有限公司                                                                 售股        27 日
云南省工业投资控         146,175         146,175       0              0    首发   限   2016 年 6 月
股集团有限责任公                                                           售股        27 日

合计               6,100,000,000   3,249,009,225           2,850,990,775




                                            64 / 273
                                                                             2016 年年度报告


二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
√适用 □不适用
                                                                    单位:股 币种:人民币
股票及其                发行
  衍生                  价格                                      获准上市交易
            发行日期            发行规模(元)     上市日期                        交易终止日期
证券的种                (或                                          数量
     类                 利率)
可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类
16 国君 2016 年 04 月 2.97% 5,000,000,000         2016 年 05 月    5,000,000,000    2021 年 04 月
    G1
16 国君 2016 年 04 月 3.25% 1,000,000,000         2016 年 05 月    1,000,000,000    2023 年 04 月
    G2
16 国君 2016 年 08 月 2.90% 5,000,000,000         2016 年 09 月    5,000,000,000    2021 年 08 月
    G3
16 国君 2016 年 08 月 3.14% 3,000,000,000         2016 年 09 月    3,000,000,000    2021 年 08 月
    G4
16 国君 2016 年 09 月 2.94% 3,000,000,000         2016 年 10 月    3,000,000,000    2021 年 09 月
    G5
16 国君 2016 年 07 月 3.30% 5,000,000,000         2016 年 8 月     5,000,000,000    2020 年 07 月
    C1
16 国君 2016 年 10 月 3.14% 4,000,000,000         2016 年 10 月    4,000,000,000    2020 年 10 月
    C2
16 国君 2016 年 11 月 3.34% 3,000,000,000         2016 年 11 月    3,000,000,000    2019 年 11 月
    C3
16 国君 2016 年 11 月 3.55% 3,000,000,000         2016 年 11 月    3,000,000,000    2021 年 11 月
    C4

截至报告期内证券发行情况的说明(存续期内利率不同的债券,请分别说明):
□适用 √不适用

(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
√适用□不适用
    公司资产和负债结构的变动情况详见本报告第四节“二、(三)资产、负债情况分析”。

(三)现存的内部职工股情况
□适用 √不适用

三、 股东和实际控制人情况
(一)股东总数
截止报告期末普通股股东总数(户)                                                       227,070
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户)                                         221,260

(二)截止报告期末前十名股东、前十名流通股东(或无限售条件股东)持股情况表
                                                                                     单位:股
                                  前十名股东持股情况


                                       65 / 273
                                                                                          2016 年年度报告

                                                                                    质押或冻
                                                                                    结情况
       股东名称           报告期内增                       比例     持有有限售条    股             股东
                                          期末持股数量
       (全称)               减                           (%)        件股份数量    份    数       性质
                                                                                    状    量
                                                                                    态
上海国有资产经营有限公     -5,100,000     1,949,347,453    25.57    1,949,347,453           /    国有法人
                                                                                    无

上海国际集团有限公司                 0      698,608,342     9.16     698,608,342    无       /   国有法人
深圳市投资控股有限公司               0      624,071,941     8.18               0    无       /   国有法人
上海城投(集团)有限公               0      252,491,109     3.31               0             /   国有法人
                                                                                    无

深圳能源集团股份有限公               0      154,455,909     2.03                0            /   境内非国
                                                                                    无
司                                                                                               有法人
全国社保基金理事会转持               0      151,104,674     1.98       89,090,813            /   国有法人
                                                                                    无
二户
上海金融发展投资基金                 0      150,000,000     1.97                0            /   其他
                                                                                    无
(有限合伙)
大众交通(集团)股份有     -9,900,000       144,555,909     1.90                0            /   境内非国
                                                                                    无
限公司                                                                                           有法人
中国第一汽车集团公司                 0      115,402,526     1.51                0   无       /   国有法人
安徽华茂纺织股份有限公               0       95,299,933     1.25                0            /   境内非国
                                                                                    无
司                                                                                               有法人
                                    前十名无限售条件股东持股情况
                                                                               股份种类及数量
         股东名称                 持有无限售条件流通股的数量
                                                                             种类               数量
深圳市投资控股有限公司                                624,071,941        人民币普通股        624,071,941
上海城投(集团)有限公司                              252,491,109        人民币普通股        252,491,109
深圳能源集团股份有限公司                              154,455,909        人民币普通股        154,455,909
上海金融发展投资基金(有限合                          150,000,000                            150,000,000
                                                                         人民币普通股
伙)
大众交通(集团)股份有限公司                         144,555,909      人民币普通股       144,555,909
中国第一汽车集团公司                                 115,402,526      人民币普通股       115,402,526
安徽华茂纺织股份有限公司                              95,299,933      人民币普通股        95,299,933
杭州市金融投资集团有限公司                            92,322,675      人民币普通股        92,322,675
中国图书进出口(集团)总公司                          83,089,818      人民币普通股        83,089,818
中国核工业集团公司                                    77,560,771      人民币普通股        77,560,771
上述股东关联关系或一致行动     上海国有资产经营有限公司是上海国际集团有限公司的全资子公司。除上述外,
的说明                         公司未知其他关联关系或者一致行动安排。
表决权恢复的优先股股东及持     不适用
股数量的说明


前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
√适用 □不适用
                                                                                                 单位:股
                                                           有限售条件股份可上市交
                                                                     易情况
                                         持有的有限售条
序号        有限售条件股东名称
                                           件股份数量
                                                                         新增可上市         限售条件
                                                           可上市交
                                                                         交易股份数
                                                             易时间
                                                                             量
1      上海国有资产经营有限公司           1,949,347,453    2018 年 6               0     自国泰君安上市之
                                                           月 26 日                      日起 36 个月
2      上海国际集团有限公司                 698,608,342    2018 年 6               0     自国泰君安上市之
                                                           月 26 日                      日起 36 个月
3      全国社保基金理事会转持二户            89,090,813    2018 年 6     62,013,861      自国泰君安上市之
                                                           月 26 日                      日起 36 个月


                                                66 / 273
                                                                                  2016 年年度报告

4        上海国际信托有限公司             77,295,979   2018 年 6             0 自国泰君安上市之
                                                       月 26 日                  日起 36 个月
5       上海国际集团资产管理有限公         35,694,300 2018 年 6              0 自国泰君安上市之
        司                                             月 26 日                  日起 36 个月
6       上海国际集团资产经营有限公            953,888 2018 年 6              0 自国泰君安上市之
        司                                             月 26 日                  日起 36 个月
上述股东关联关系或一致行动的说明     上海国有资产经营有限公司、上海国际集团资产管理有限公司和上海
                                     国际集团资产经营有限公司均为上海国际集团的下属子公司。


(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
□适用 √不适用

四、 控股股东及实际控制人情况
(一)       控股股东情况
1   法人
√适用 □不适用
名称                                 上海国有资产经营有限公司
单位负责人或法定代表人               傅帆
成立日期                             1999 年 9 月 24 日
主要经营业务                         主要开展实业投资、资本运作、资产收购等业务
报告期内控股和参股的其他境内外       中国太平洋保险(集团)股份有限公司(601601.SH),截至
上市公司的股权情况                   报告期末合计持有 5.04%
其他情况说明                         无

2   自然人
□适用 √不适用

3   公司不存在控股股东情况的特别说明
□适用√不适用

4   报告期内控股股东变更情况索引及日期
□适用√不适用

5   公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用




(二)       实际控制人情况
1      法人
√适用 □不适用
名称                                 上海国际集团有限公司
单位负责人或法定代表人               沈骏

                                             67 / 273
                                                                                      2016 年年度报告


成立日期                               2000 年 4 月 20 日
主要经营业务                           主要开展以金融为主,非金融为辅的投资、资本运作和资产
                                       管理等业务
报告期内控股和参股的其他境内外         上海浦东发展银行股份有限公司(600000.SH),截至报告
上市公司的股权情况                     期末合计其持有 26.55%股份
其他情况说明                           无

2      自然人
□适用 √不适用

3      公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用√不适用

4      报告期内实际控制人变更情况索引及日期
□适用√不适用

5      公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用




    注:截至 2016 年 12 月 31 日,上海国际信托有限公司已分立为上海国际信托有限公司和上海上国投资产管理
        有限公司。根据分立方案,上海国际信托有限公司持有的国泰君安 77,295,979 股股份转由上海上国投资
        产管理有限公司所持有,上述股份过户工作仍在进行中。


6      实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□适用√不适用

(三)      控股股东及实际控制人其他情况介绍
□适用√不适用

五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
□适用 √不适用

六、 股份限制减持情况说明
□适用√不适用


                                               68 / 273
                                            2016 年年度报告




                  第七节   优先股相关情况

□适用 √不适用




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                                                                                                                           2016 年年度报告



                                       第八节       董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一)      现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用□不适用
                                                                                                                               单位:股
                                                                                                              报告期内从     是否在公司
                                                                                        年度内股
                                                                     年初持    年末持              增减变动   公司获得的     关联方获取
  姓名       职务(注)    性别   年龄   任期起始日期   任期终止日期                      份增减变
                                                                     股数        股数                原因     税前报酬总         报酬
                                                                                          动量
                                                                                                              额(万元)
 杨德红     董事长        男     51    2016.5.19      至届满               0     0         0          -           103.86          否
 王松       副董事长、    男     54    2016.11.28     至届满               0     0         0          -           186.68          否
            总裁                       2015.8.21
 喻健       董事、        男     53    2016.5.19      至届满               0     0         0          -           557.89          否
            董事会秘书                 2009.6.16
 傅帆       董事          男     53    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 刘樱       董事          女     54    2016.11.14     至届满               0     0         0          -                0          是
 钟茂军     董事          男     48    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 周磊       董事          男     39    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 王勇健     董事          男     53    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 向东       董事          男     47    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 刘强       董事          男     60    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 夏大慰     独立董事      男     64    2016.5.19      至届满               0     0         0          -            16.67          是
 施德容     独立董事      男     69    2013.1.6       至届满               0     0         0          -                0          是
 陈国钢     独立董事      男     58    2016.5.19      至届满               0     0         0          -            20.67          是
 凌涛       独立董事      男     62    2016.5.19      至届满               0     0         0          -            20.67          是
 靳庆军     独立董事      男     60    2016.5.19      至届满               0     0         0          -            20.67          是
 商洪波     监事会主席    男     58    2016.5.19      至届满               0     0         0          -                0          是
 朱宁       监事会副主    男     59    2016.5.19      至届满               0     0         0          -           123.96          否
            席、
                                                                70 / 273
                                                                                                   2016 年年度报告



           职工监事
滕铁骑     监事          男   60   2016.5.19    至届满                  0   0   0   -      12.67          是
邵崇       监事          男   58   2016.5.19    至届满                  0   0   0   -      12.67          是
左志鹏     监事          男   47   2016.6.27    至届满                  0   0   0   -      10.00          是
汪卫杰     职工监事      男   54   2016.5.19    至届满                  0   0   0   -     443.25          否
刘雪枫     职工监事      男   53   2016.5.19    至届满                  0   0   0   -     458.05          否
朱健       副总裁        男   46   2016.12.15   至届满                  0   0   0   -       5.47          否
蒋忆明     副总裁        男   54   2013.11.22   至届满                  0   0   0   -     205.60          否
陈煜涛     副总裁、      男   54   2016.11.28   至届满                  0   0   0   -     587.83          否
           首席信息官              2013.11.22
龚德雄     副总裁        男   48   2016.11.28   至届满                  0   0   0   -      68.52          否
刘桂芳     首 席 风 险   女   54   2014.3.15    至届满                  0   0   0   -     187.69          否
           官、                    2008.12.3
           合规总监
谢乐斌     财务总监      男   50   2017.1.12    至届满                  0   0   0   -          -          否
邓伟利     董事          男   53   2011.11.19   2016.9.25               0   0   0   -          0          是
(离任)
熊佩锦     董事          男   52   2014.12.9    2016.5.19               0   0   0   -          0          是
(离任)
庹启斌     董事          男   52   2011.5.13    2016.5.19               0   0       -      93.08          否
(离任)
马蔚华     独立董事      男   69   2013.1.4     2016.5.19               0   0   0   -          4          否
(离任)
詹灵芝     监事          女   61   2009.10.26   2016.5.19               0   0   0   -       2.67          是
(离任)
刘欣(离   副总裁        男   46   2011.12.23   2016.4.10               0   0   0   -     118.28          否
任)
阴秀生     副总裁        男   52   2011.6.8     2016.11.28              0   0   0   -     173.80          否
(离任)
  合计            /      /    /         /            /                              /   3,434.65           /

                                                             71 / 273
                                                                                                                                                2016 年年度报告



       注:1、2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年年度股东大会审议通过了《关于选举公司第五届董事会董事的议案》、《关于选举公司第五届监事会非职工监事的议案》,选举杨
        德红先生、王松先生、傅帆先生、钟茂军先生、邓伟利先生、周磊先生、王勇健先生、向东先生、刘强先生、喻健先生为第五届董事会董事,选举夏大慰先生、王津先生、
        陈国钢先生、凌涛先生、靳庆军先生为第五届董事会独立董事;选举商洪波先生、滕铁骑先生、邵崇先生、左志鹏先生为公司第五届监事会非职工监事。公司 2016 年第
        三届第六次职工代表大会选举朱宁先生、汪卫杰先生和刘雪枫先生为公司第五届监事会职工监事。其中王津先生待取得证券公司独立董事任职资格后正式任职,施德容先
        生继续履行独立董事职责,直至王津先生取得证券公司独立董事任职资格并正式出任公司独立董事时止。
       2、2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议通过了《关于提请聘任公司副总裁及财务总监的议案》,聘任朱健先生、陈煜涛先生和龚德雄先生为公司副
          总裁,聘任谢乐斌先生为公司财务总监,刘桂芳女士、阴秀生先生不再担任公司副总裁职务,蒋忆明先生不再担任公司财务总监职务。
       3、监事会主席商洪波先生薪酬根据上海市有关部门文件执行;
       4、根据《证券公司监督管理条例》规定,公司全薪履职的董事、监事会副主席、高级管理人员年度绩效奖金的 40%延期支付,延期支付期限为 3 年,延期支付的发放遵循
          等分原则,其中董事长、副董事长、监事会副主席、副总裁级及以上高管人员按照上海市《关于深化国有企业领导人员薪酬制度改革的意见》和上级主管部门的有关工
          作要求,自 2015 年 1 月 1 日起薪酬结构和水平按《意见》规定执行;
       5、董事、监事和高级管理人员报告期内薪酬统计口径为其担任董监高职务期间领取的薪酬,在公司内担任非董监高职务期间领取的薪酬未统计在内;


    姓名                                                                  主要工作经历
杨德红           工商管理硕士,现任国泰君安董事长。1989 年 7 月起历任上海国际信托投资公司亚行业务科副科长、驻德国汉堡办事处代表、投资银行
                 二部经理,2000 年 7 月起兼任上海上投国际投资咨询有限公司总经理;2002 年 9 月起历任国际集团资产经营公司总经理、国际集团办公
                 室、董事会办公室、信息中心主任,2004 年 2 月起兼任上海国际信托投资有限公司副总经理;2005 年 7 月起任国际集团总裁助理、国际
                 集团资产经营公司总经理;2006 年 3 月起任国际集团总裁助理;2008 年 4 月起任国际集团副总裁,2009 年 8 月起兼任上海爱建股份有限
                 公司总经理;2014 年 9 月起任职于国泰君安,2014 年 11 月起任国泰君安总裁;2015 年 5 月起任国泰君安董事长、总裁;2015 年 8 月起
                 任国泰君安董事长。
王松             管理工程研究生班毕业,现任国泰君安副董事长、总裁。1987 年 7 月起历任中国建设银行总行实习生、岳阳中心支行云溪支行科员、总
                 行投资管理部干部;1992 年 10 月起任国泰证券北京办事处副主任;1994 年 3 月起任国泰证券发行部副总经理、债券部总经理;1999 年
                 8 月起任国泰君安债券业务一部总经理、固定收益证券总部总经理、总监;2003 年 10 月起任国泰君安总裁助理兼固定收益证券总部总监;
                 2006 年 8 月起任国泰君安副总裁;2015 年 8 月起任国泰君安总裁;2015 年 9 月起任国泰君安副董事长、总裁;2016 年 5 月起任国泰君
                 安董事、总裁;2016 年 11 月起任国泰君安副董事长、总裁。
喻健             工商管理硕士,现任国泰君安董事会秘书兼董事会办公室主任。1986 年 7 月起任航空航天部所属研究所科技部项目主管;1993 年 12 月
                 起任国泰证券证券发行部副经理、发行一处副总经理、证券发行部副总经理;1999 年 8 月起历任国泰君安投行部副总经理,企业融资部
                 副总监、总监、总经理;2008 年 5 月起任国泰君安上市办公室主任;2009 年 6 月起任国泰君安董事会秘书;2016 年 1 月起兼任董事会办
                 公室主任。
傅帆             工学硕士、工商管理硕士,现任国际集团董事、副总裁兼国资公司董事长。1988 年 12 月参加工作;1998 年 1 月起任上投实业投资有限
                 公司副总经理;2000 年 7 月起任国际集团董事会办公室主任;2001 年 11 月起任上海国际信托投资有限公司副总经理;2004 年 5 月起任
                 上投摩根富林明基金管理有限公司副总经理;2009 年 9 月起任上海国际信托总经理、副董事长;2014 年 5 月起任国资公司董事长;2015
                 年 2 月起任国际集团副总裁兼国资公司董事长;2015 年 2 月起任国际集团副总裁兼国资公司董事长;2015 年 8 月起任国际集团董事、副
                                                                             72 / 273
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         总裁兼国资公司董事长。
刘樱     法学学士,高级经济师。现任上海国际集团有限公司董事、投资总监。1985 年 7 月起历任上海国际信托投资公司咨询部科员、综合研究
         室副科长、主任助理、法律部副经理(主持工作);2000 年 8 月起任上海国际集团有限公司法律部副经理(主持工作)、法律部经理;
         2004 年 5 月起任上投摩根富林明基金管理有限公司副总经理;2010 年 5 月起担任上海国际集团有限公司董事会办公室主任、审计总部总
         经理;2013 年 3 月起担任上海国际集团投资管理部总经理、投资总监;2015 年 9 月起任上海国际集团有限公司投资总监;2016 年 5 月起
         任上海国际集团董事、投资总监。
钟茂军   法学硕士、工商管理硕士,现任国际集团运营总监、资本运营部总经理。1994 年 7 月参加工作;1998 年 2 月起历任东方证券有限公司投
         资银行部总经理助理、改制办副主任;2003 年 1 月起历任上海市金融服务办公室金融机构处副处长、金融稳定处副处长(主持工作)、
         金融稳定处处长、金融机构服务处处长、市属金融国资监管服务处处长;2015 年 1 月起任国际集团运营总监、战略研究部总经理;2016
         年 5 月至今担任国际集团运营总监兼资本运营部总经理。
周磊     工商管理硕士,现任国资公司总经理、副董事长。2000 年 7 月在上海国际信托参加工作;2003 年 12 月起历任国际集团资产经营公司融
         资安排部项目经理、经理;2008 年 12 月起历任国际集团资产管理公司融资安排总部总经理、项目开发副总监;2010 年 8 月起历任上海
         爱建信托投资有限责任公司副总经理、风险合规负责人,上海爱建信托有限责任公司总经理、董事;2015 年 3 月起任国资公司副总经理;
         2016 年 1 月起任国资公司总经理、副董事长。
王勇健   硕士研究生,现任深投控董事、总经理。1988 年 12 月参加工作,1993 年 9 月起任深圳市政府经济体制改革办公室科员、副主任科员、
         主任科员;1997 年 11 月起任南方证券股份有限公司研究所综合管理部经理、信息管理部经理、行政管理总部副总经理;2005 年 9 月起
         任深圳市沙河实业(集团)有限公司董事会秘书;2006 年 3 月起任沙河实业股份有限公司副总经理;2009 年 7 月起任深投控副总经理;
         2016 年 5 月起任深投控董事、总经理。
向东     硕士研究生,现任深圳投控财务部部长、结算中心主任。1996 年 7 月参加工作,2002 年 1 月起任沃尔玛(中国)投资有限公司财务经理、
         助理财务总监;2005 年 4 月起任记忆科技(深圳)有限公司集团财务总监;2007 年 8 月起任深圳芯邦科技股份有限公司财务总监;2010
         年 8 月起任深圳市纺织(集团)股份有限公司财务总监、董事;2013 年 4 月起任深投控财务部部长;2015 年 11 月起兼任深投控结算中
         心主任。
刘强     工商管理硕士,高级会计师,现任上海城投副总裁。1975 年 1 月参加工作,1987 年 8 月起任上海冶金工业局财务处副主任科员、主任科
         员;1993 年 4 月起任上海永新金属软管有限公司副总经理;1997 年 9 月起任上海科技投资股份有限公司总经理助理、财务部经理;2000
         年 12 月起任上海水务资产经营发展有限公司副总经理、总经理;2005 年 4 月起任上海市城市建设投资开发总公司水务事业部总经理;2007
         年 1 月起任上海市城市建设投资开发总公司副总经济师兼生产管理部总经理,2007 年 7 月起任上海市城市建设投资开发总公司副总经济
         师;2008 年 1 月起任上海市城市建设投资开发总公司副总经理;2014 年 11 月起任上海城投副总裁。
夏大慰   经济学硕士,教授,享受国务院政府津贴,现任上海国家会计学院学术委员会主任、教授、博士生导师。1985 年起在上海财经大学任教,
         曾先后担任上海财经大学校长助理、副校长;2000 年 8 月起任上海国家会计学院院长;2012 年 8 月起任上海国家会计学院学术委员会主
         任、教授、博士生导师。
施德容   工学博士,现任国开熔华产业投资基金管理有限责任公司董事、首席投资官。1969 年 3 月参加工作;1974 年 10 月起在卢湾区中心医院
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         工作,先后任党总支委员、团总支书记;1982 年 8 月起任上海卢湾区团委副书记;1983 年 7 月起任上海市总工会卢湾区办事处主任、区
         委组织部长、区委副书记;1992 年 3 月起在上海市民政局工作,历任副局长、党委副书记、局长、党委书记等职;2003 年 4 月起历任上
         海盛融投资有限公司党委书记、总裁,期间兼任上海建筑材料(集团)总公司董事长;2007 年 7 月至 2012 年 5 月任上海国盛集团有限公
         司党委书记、董事长,期间曾兼任上海盛融投资有限公司党委书记、总裁,上海建筑材料(集团)总公司董事长;2013 年 6 月起任国开
         熔华产业投资基金管理有限责任公司董事、首席投资官。
陈国钢   经济学博士,高级会计师、注册会计师,现任中国民生投资股份有限公司副总裁兼中民投资本管理有限公司董事长。1984 年参加工作,
         1984 年 7 月起任厦门大学助教;1988 年 7 月起任香港鑫隆有限公司财务副总监;1991 年 7 月起历任中国化工进出口总公司美国农化公司
         财务经理、石油财会部总经理、财务本部副部长;1997 年 5 月起任中国国际石油化工联合公司副总裁;1999 年 2 月起任历任中国中化集
         团公司副总会计师、财务部总经理、总会计师;2010 年 4 月起历任新华人寿保险股份有限公司首席财务官、副总裁兼首席财务官;2015
         年 5 月起任中国民生投资股份有限公司副总裁;2016 年 1 月起兼任中民投资本管理有限公司董事长。
凌涛     经济学博士,现任上海华瑞银行股份有限公司董事长。1970 年参加工作,1989 年 4 月起在中国人民银行金融研究局历任包括副局长在内
         的多项职务;2000 年 6 月起任中国人民银行宁波中心支行行长;2001 年 8 月任中国人民银行上海分行副行长;2003 年 12 月起任中国人
         民银行反洗钱局局长;2005 年 7 起在中国人民银行上海总部历任包括上海总部副主任在内的多项职务;2014 年 6 月起任上海华瑞银行股
         份有限公司筹建工作组副组长;2015 年 1 月起任上海华瑞银行股份有限公司董事长。
靳庆军   法学硕士,现任北京金杜律师事务所资深合伙人。1975 年参加工作,1989 年 4 月起任中信律师事务所律师;1993 年 10 月发起设立信达
         律师事务所并担任执行合伙人;2002 年 9 月起任金杜律师事务所资深合伙人。
商洪波   工商管理硕士,现任国泰君安监事会主席。1985 年 9 月起历任中国人民银行宁波市分行办公室职员、副主任、融资中心清算组组长、金
         管处副处长(主持工作)、办公室主任、副行长;1994 年 12 月起任浦发银行宁波分行行长、党委书记;2002 年 2 月起任浦发银行副行
         长、党委委员;2015 年 10 月起任国泰君安监事会主席。
朱宁     工商管理硕士,高级经济师,现任国泰君安党委副书记、纪委书记、监事会副主席。1987 年 7 月起历任中共上海市委办公厅综合处副主
         任科员、主任科员、副处级调研员;1995 年 12 月起任中共上海市委研究室科教文处副处长;2000 年 11 月起任中共上海市金融工作委员
         会研究室副主任、主任;2002 年 9 月起任中共上海市金融工作委员会研究室及上海市金融服务办公室政策研究室主任;2010 年 2 月至 2013
         年 7 月任国泰君安投资管理股份有限公司董事长;2005 年 11 月起任国泰君安党委副书记、纪委书记,2008 年 3 月至 2015 年 1 月任本公
         司工会主席,2013 年 1 月起任国泰君安监事,2013 年 4 月起任国泰君安监事会副主席。
滕铁骑   工学硕士,研究员级高级工程师,现任中国第一汽车集团公司副总经理、总会计师、党委常委。1985 年 6 月起历任一汽底盘厂技术科工
         艺员、科长,一汽大众汽车有限公司筹备组成员,一汽对外经济贸易处处长助理;1994 年 2 月起历任一汽集团公司总经理助理、专务经
         理、副总经理、总会计师、党委常委。其间先后兼任一汽大宇汽车发动机有限公司第一副总经理、一汽烟台汽车项目工作办公室副主任,
         一汽集团计划财务部部长。
邵崇     经济学博士,高级经济师,现任深圳能源集团股份有限公司董事会秘书,兼长城证券股份有限公司副董事长。1989 年 8 月至 1992 年 12
         月任国家统计局科研所干部、社会经济研究室副主任;1993 年 1 月至 1993 年 6 月任深圳市能源总公司深圳能源投资股份有限公司筹备办
         公室副主任;1993 年 6 月至 2008 年 1 月历任深圳能源投资股份有限公司总经理助理及董事会秘书兼证券部部长、副总经理及董事会秘书
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         兼证券部部长、董事及副总经理、董事及常务副总经理、董事、董事及总经济师、董事及副总经理;2008 年 1 月至 2008 年 8 月任深圳能
         源集团股份有限公司滨海电厂筹建办公室副主任;2008 年 8 月至 2015 年 1 月任中海石油深圳天然气有限公司董事及副总经理;2008 年 4
         月起任长城证券股份有限公司副董事长,2015 年 1 月起任深圳能源集团股份有限公司董事会秘书;2008 年 2 月起任国泰君安监事。
左志鹏   工商管理硕士,高级会计师,中国注册会计师协会非执业会员,现任安徽华茂集团有限公司董事、党委副书记,安徽华茂纺织股份有限
         公司董事、总经理。1989 年 7 月至 1999 年 7 月历任安庆纺织厂财务处会计、安徽华茂纺织有限公司董事、财务处处长助理;1999 年 7
         月起历任安徽华茂纺织股份有限公司董事、财务总监、总经理助理、副总经理、党委委员、董事会秘书、总经理;2007 年 3 月起历任安
         徽华茂集团有限公司董事、党委委员,董事、党委副书记。
汪卫杰   经济学硕士,会计师,高级政工师,现任国泰君安纪委副书记、总部直属党委副书记兼纪委书记、纪检监察室主任。1993 年 2 月至 1993
         年 12 月任深圳卷烟厂财务部主管会计;1993 年 12 月至 1994 年 3 月任深圳市金鹏会计师事务所上市公司部会计;1994 年 3 月至 1999 年
         8 月历任君安证券稽核室副主任、资金计划部副总经理、长沙营业部总经理、君安证券财务总部总经理;1994 年 11 月至 1996 年 4 月任
         山东省证券公司财务部总经理;1999 年 8 月起历任国泰君安深圳分公司总经理助理,国泰君安计划财务总部总经理、资产负债委员会专
         职主任委员兼子公司管理工作小组组长、监事会办公室主任兼纪检监察室主任,2016 年 2 月起任国泰君安纪委副书记。
刘雪枫   工商管理硕士,会计师,现任国泰君安稽核审计部总经理。1987 年 7 月至 1991 年 3 月任华北有色公司安阳物探大队多经办会计主管;1991
         年 3 月至 1997 年 3 月历任石家庄钢铁有限公司财务处职员、副处长(主持工作);1997 年 3 月至 1999 年 8 月任君安证券有限责任公司
         石家庄营业部财务经理;1999 年 8 月至 2005 年 7 月历任国泰君安石家庄建华南大街证券营业部总经理助理兼财务部经理、副总经理,河
         北营销总部副总经理(主持工作);2005 年 7 月起历任国泰君安计划财务总部副总经理、总经理,稽核审计部总经理。
朱健     法学硕士、工商管理硕士,现任国泰君安副总裁。1996 年 7 月在上海大众出租汽车股份有限公司参加工作,历任总经理办公室副主任、
         董事会秘书;1997 年 12 月起历任上海市证券期货监督管理办公室公司部干部、公司部副主任科员,中国证监会上海证管办上市公司处副
         主任科员、主任科员;2000 年 11 月起历任中国证监会上海证管办信息调研处主任科员、副处长;2004 年 3 月起历任中国证监会上海证
         监局信息调研处副处长、处长;2004 年 10 月起历任中国证监会上海监管局办公室主任、机构二处处长;2008 年 9 月起任中国证监会上
         海监管局局长助理;2010 年 8 月至 2016 年 9 月任中国证监会上海监管局副局长;2016 年 9 月起在国泰君安工作,2016 年 12 月起任国泰
         君安副总裁。
蒋忆明   经济学硕士,会计师,现任国泰君安副总裁。1981 年 7 月起任南京药学院会计部会计;1990 年 7 月任深圳宇康太阳能有限公司财务经理;
         1993 年 5 月在君安证券工作,历任多个职位,包括财务部副经理、经理,证券经纪业务部副总经理,资金计划部副总经理、总经理,财
         务总监;1999 年 8 月起历任国泰君安深圳分公司副总经理、总会计师、清算总部总经理、财务总监;2013 年 11 月起任国泰君安副总裁、
         财务总监;2016 年 11 月起任国泰君安副总裁。
陈煜涛   经济学硕士,现任国泰君安副总裁。1990 年 8 月起任山东纺织工学院管理系副主任;1991 年 7 月起任上海财经大学工业经济系讲师;1992
         年 7 月起任深圳经济特区证券公司上海业务部部门经理;1993 年 7 月起历任国泰证券有限公司研究部职员、计算机部副总经理(主持工
         作);1999 年 8 月起任国泰君安信息技术总部总经理;2003 年 4 月起任国泰君安深圳分公司总经理;2005 年 9 月起任国泰君安零售客户
         总部总经理;2008 年 10 月起任国泰君安人力资源总部总经理;2011 年 7 月起任国泰君安总工程师;2013 年 11 月起任国泰君安首席信息
         官;2016 年 11 月起任国泰君安副总裁。
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龚德雄       工商管理硕士,现任国泰君安副总裁。1992 年 10 月在上海国际信托投资公司证券部浦东营业部参加工作;1995 年 1 月起历任上海国际
             信托投资公司证券部浦东营业部副主任、证券部投资调研科科长、证券部副经理;2001 年 2 月起历任上海证券副总经理,副总经理兼海
             证期货董事长;2011 年 11 月起任上海国际集团金融管理总部总经理;2013 年 3 月起任上海证券总经理;2014 年 5 月起任上海证券副董
             事长、总经理;2015 年 8 月起任国泰君安资管公司董事长兼 CEO、上海证券副董事长、总经理;2015 年 9 月起任国泰君安资管公司董事
             长兼 CEO、上海证券副董事长;2015 年 11 月起任国泰君安资管公司董事长兼 CEO;2016 年 4 月起任国泰君安资管公司董事长;2016 年 5
             月起任国泰君安资管公司董事长、上海证券董事长;2016 年 11 月起任国泰君安副总裁,兼任国泰君安资管公司董事长、上海证券董事长。
刘桂芳       经济学硕士,高级会计师,现任国泰君安首席风险官、合规总监。1983 年 8 月起任湖北建材工业学校教师;1986 年 9 月起在中南财经大
             学会计系攻读硕士研究生;1989 年 7 月起历任深圳市金鹏会计事务所注册会计师、审计部部长;1994 年 5 月起历任深圳市证券管理办公
             室上市公司部、市场监管部主任科员;1998 年 11 月起历任中国证监会深圳监管局机构监管处主任科员、副处长、机构一处处长;2008
             年 12 月起任国泰君安合规总监;2011 年 6 月起任国泰君安证券副总裁、合规总监,2014 年 3 月起兼任国泰君安首席风险官;2016 年 11
             月起任国泰君安首席风险官、合规总监。
谢乐斌       经济学博士。现任国泰君安财务总监、计划财务部总经理。1993 年 7 月在万国证券投资银行部参加工作;1995 年 3 月起任君安证券投资
             银行部常务董事;1999 年 8 月起任国泰君安稽核审计部(沪)副总经理;2000 年 9 月起任国泰君安稽核审计总部副总经理;2006 年 1 月
             起任国泰君安稽核审计总部副总经理(主持工作);2008 年 10 月起任国泰君安稽核审计总部总经理;2012 年 2 月起任国泰君安计划财
             务部总经理;2015 年 11 月起任国泰君安副财务总监、计划财务部总经理;2017 年 1 月起任国泰君安财务总监、计划财务部总经理。

其它情况说明
□适用 √不适用

(二)董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用√不适用

二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用□不适用
      任职人员姓名                  股东单位名称                 在股东单位担任的职务           任期起始日期             任期终止日期
傅帆                      上海国际集团有限公司                 董事、副总裁                2015 年 8 月           至今
                          上海国有资产经营有限公司             董事长                      2014 年 5 月           至今
刘樱                      上海国际集团有限公司                 董事、投资总监              2016 年 5 月           至今
钟茂军                    上海国际集团有限公司                 董事、运营总监、资本运营    2016 年 5 月           至今
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                                                                 部总经理
周磊                          上海国有资产经营有限公司           总经理、副董事长           2016 年 1 月       至今
王勇健                        深圳市投资控股有限公司             总经理、董事               2016 年 5 月       至今
向东                          深圳市投资控股有限公司             财务部部长、结算中心主任   2013 年 4 月       至今
刘强                          上海城投(集团)有限公司           副总裁                     2014 年 11 月      至今
滕铁骑                        中国第一汽车集团公司               副总经理、总会计师         2000 年 8 月       至今
邵崇                          深圳能源集团股份有限公司           董事会秘书                 2015 年 1 月       至今
左志鹏                        安徽华茂纺织股份有限公司           董事、总经理               2016 年 3 月       至今
熊佩锦(离任)                深圳市投资控股有限公司             董事、总经理               2014 年 5 月       2016 年 5 月
邓伟利(离任)                上海国际集团有限公司               资本运营部总经理           2014 年 10 月      2016 年 5 月
                              上海国际集团资产管理有限公司       董事长                     2016 年 5 月       至今
詹灵芝(离任)                安徽华茂纺织股份有限公司           董事长                     2007 年 3 月       2016 年 3 月
在股东单位任职情况的说明
注:职务栏中有多个职务的,仅标注第一个职务的任期。
(二) 在其他单位任职情况
√适用□不适用
       任职人员姓名                     其他单位名称               在其他单位担任的职务         任期起始日期        任期终止日期
杨德红                        上海航运产业基金管理有限公司       董事长                     2015 年 3 月       2016 年 12 月
                              国泰君安金融控股有限公司           董事会主席                 2015 年 5 月       2016 年 3 月
王松                          国泰君安金融控股有限公司           董事会主席                 2016 年 3 月       至今
                              华安基金管理有限公司               董事                       2010 年 1 月       2016 年 5 月
                              国泰君安证券美国控股公司           董事会主席                 2016 年 2 月       至今
喻健                          上海航运产业基金管理有限公司       监事                       2011 年 1 月       2016 年 10 月
傅帆                          上海股权托管交易中心股份有限公司   董事长                     2015 年 3 月       至今
                              赛领国际投资基金有限公司           董事长                     2016 年 8 月       至今
                              赛领资本管理有限公司               董事长                     2016 年 8 月       至今
刘樱                          上海国际集团(香港)有限公司       执行董事兼总经理           2014 年 7 月       至今
                              赛领资本管理有限公司               董事                       2016 年 6 月       至今
                              赛领国际投资基金有限公司           董事                       2016 年 3 月       至今
                              北京昆仑饭店有限公司               副董事长                   2015 年 4 月       至今
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钟茂军   赛领资本管理有限公司               董事               2015 年 4 月    至今
         上海谐意资产管理有限公司           董事长             2016 年 1 月    至今
周磊     上海国鑫投资发展有限公司           董事长             2015 年 6 月    至今
王勇健   深圳市南油(集团)有限公司         副董事长           2009 年 8 月    至今
         深圳三星视界有限公司               副董事长           2011 年 12 月   至今
         国信证券股份有限公司               董事               2011 年 5 月    至今
         深圳市深投华控产业投资基金管理有   董事               2013 年 7 月    2016 年
         限公司
         深圳市纺织(集团)股份有限公司       董事               2013 年 6 月    至今
         深圳市投控东海投资有限公司         董事长             2014 年 12 月   至今
         深圳市投控资本有限公司             董事               2016 年 8 月    至今
向东     深圳市投控东海投资有限公司         董事               2014 年 12 月   至今
刘强     光明食品(集团)有限公司           董事               2011 年 10 月   至今
         上海申通地铁集团有限公司           董事               2008 年 2 月    至今
夏大慰   联华超市股份有限公司               独立董事           2004 年 9 月    至今
         上海电力股份有限公司               独立董事           2009 年 11 月   至今
         宝山钢铁股份有限公司               独立董事           2013 年 4 月    至今
         兴业银行股份有限公司               外部监事           2016 年 5 月    至今
施德容   国开熔华产业投资基金管理有限责任   董事、首席投资官   2013 年 6 月    至今
         公司
陈国钢   中国民生投资股份有限公司           副总裁             2015 年 5 月    至今
         中民投资本管理有限公司             董事长             2016 年 1 月    至今
         远东宏信股份有限公司               非执行董事         2015 年 12 月   至今
         中国动向(集团)有限公司           独立非执行董事     2016 年 1 月    至今
         圆通速递股份有限公司               独立非执行董事     2016 年 10 月   至今
凌涛     上海华瑞银行股份有限公司           董事长             2015 年 1 月    至今
靳庆军   北京金杜律师事务所                 合伙人             2002 年 9 月    至今
         景顺长城基金管理有限公司           独立董事           2003 年 4 月    至今
         金地集团股份有限公司               独立董事           2011 年 4 月    至今
         天津长荣印刷设备股份有限公司       独立董事           2013 年 12 月   2016 年 12 月

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                 招商银行股份有限公司               外部监事           2014 年 10 月   至今
                 香港时代地产控股有限公司           独立董事           2015 年 10 月   至今
                 康佳集团股份有限公司               董事               2015 年 5 月    至今
                 远洋集团控股有限公司               独立非执行董事     2016 年 3 月    至今
滕铁骑           一汽资本控股有限公司               董事长             2014 年 1 月    至今
                 一汽财务有限公司                   董事长             2008 年 2 月    至今
                 一汽资产经营管理有限公司           董事长             2008 年 2 月    至今
                 一汽汽车金融有限公司               董事长             2011 年 6 月    至今
                 一汽-大众汽车有限公司              董事               2011 年 9 月    至今
                 国信证券股份有限公司               监事               2014 年 6 月    至今
                 交通银行股份有限公司               监事               2013 年 6 月    至今
邵崇             长城证券股份有限公司               副董事长           2008 年 4 月    至今
                 东莞深能源樟洋电力有限公司         董事               2006 年 12 月   至今
左志鹏           安徽华茂集团有限公司               董事、党委副书记   2016 年 3 月    至今
                 新疆利华棉业股份有限公司           董事               2011 年 8 月    至今
                 国泰君安投资管理股份有限公司       监事               2014 年 4 月    至今
汪卫杰           国联安基金管理有限公司             董事               2010 年 2 月    至今
                 上海国翔置业有限公司               监事               2011 年 11 月   至今
刘雪枫           上海国翔置业有限公司               董事               2011 年 11 月   至今
朱健             国泰君安金融控股有限公司           总经理             2016 年 12 月   至今
蒋忆明           上海国泰君安证券资产管理有限公司   董事               2010 年 8 月    至今
陈煜涛           证通股份有限公司                   董事               2014 年 12 月   至今
                 国泰君安期货有限公司               董事长             2016 年 12 月   至今
龚德雄           上海国泰君安证券资产管理有限公司   董事长             2015 年 8 月    至今
                 上海证券有限责任公司               董事长             2016 年 5 月    至今
                 上海航运产业基金管理有限公司       董事长             2016 年 12 月   至今
刘桂芳           上海国翔置业有限公司               董事长             2014 年 1 月    至今
谢乐斌           国泰君安创新投资有限公司           董事               2012 年 7 月    至今
阴秀生(离任)   国泰君安创新投资有限公司           董事长             2012 年 7 月    至今
                 国泰君安期货有限公司               董事长             2014 年 6 月    2016 年 11 月
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                           赛领国际基金(上海)有限公司        董事                         2016 年                至今
邓伟利(离任)             上海上国投资产管理有限公司          总经理                       2015 年 3 月           2016 年 12 月
马蔚华(离任)             中国邮政储蓄银行股份有限公司        独立董事                     2014 年 1 月           至今
                           东方航空股份有限公司                独立董事                     2013 年 10 月          至今
                           中国国际贸易中心股份有限公司        独立董事                     2014 年 8 月           至今
                           联想控股股份有限公司                独立董事                     2015 年 6 月           至今
                           华润置地有限公司                    独立董事                     2013 年 7 月           至今
詹灵芝(离任)             广发证券股份有限公司                监事                         2010 年 2 月           至今
在其他单位任职情况的说明



三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □不适用
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序     公司董事会设立薪酬考核与提名委员会,主要负责建立公司薪酬与绩效管理体系,拟定公司高级管理人
                                           员考核和薪酬激励方案,报董事会审议。
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据       公司根据《高级管理人员聘任、考核及薪酬管理办法》和实施细则,确定高级管理人员的薪酬。依据本
                                           办法,高管的薪酬分为基本薪酬、绩效薪酬和任期激励三部分。
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情   详见第八节“一、(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况”。

报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际   报告期末全体董事、监事和高级管理人员从公司获得的税前报酬合计 3,434.65 万元。
获得的报酬合计

四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
             姓名                            担任的职务                变动情形                            变动原因
向东                             董事                                选举         2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举向东先生为
                                                                                  第五届董事会董事。
喻健                             董事                                选举         2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举喻健先生为
                                                                                  第五届董事会董事。
夏大慰                           独立董事                            选举         2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举夏大慰先生
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                                为第五届董事会独立董事。
刘樱     董事            选举   2016 年 10 月 24 日,公司 2016 年第一次临时股东大会选举刘
                                樱女士为第五届董事会董事。
左志鹏   监事            选举   2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举左志鹏先生
                                为第五届监事会监事。
朱健     副总裁          聘任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,聘任朱健先生为公司副总裁。
陈煜涛   副总裁          聘任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,聘任陈煜涛先生为公司副总裁。
龚德雄   副总裁          聘任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,聘任龚德雄先生为公司副总裁。
谢乐斌   财务总监        聘任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,聘任谢乐斌先生为公司财务总监。
熊佩锦   董事            离任   2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举了第五届董
                                事会董事,熊佩锦先生不再担任公司董事职务。
庹启斌   董事            离任   2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举了第五届董
                                事会董事;庹启斌先生不再担任公司董事职务。
马蔚华   独立董事        离任   2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举了第五届董
                                事会董事,马蔚华先生不再担任公司独立董事职务。
邓伟利   董事            离任   2016 年 9 月 25 日,邓伟利先生因工作变动辞去公司董事职务。
詹灵芝   监事            离任   2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年度股东大会选举了第五届监
                                事会监事,詹灵芝女士不再担任监事职务。
刘欣     副总裁          离任   2016 年 4 月 10 日,刘欣先生因个人原因辞去公司副总裁职务。
刘桂芳   副总裁          离任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,刘桂芳女士不再担任公司副总裁职务。
阴秀生   副总裁          离任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,阴秀生先生不再担任公司副总裁职务。
蒋忆明   财务总监        离任   2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议
                                通过,蒋忆明先生不再担任公司财务总监职务。



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注:1、2016 年 5 月 19 日,公司 2015 年年度股东大会审议通过了《关于选举公司第五届董事会董事的议案》、《关于选举公司第五届监事会非职工监事的议案》,选举杨德红
       先生、王松先生、傅帆先生、钟茂军先生、邓伟利先生、周磊先生、王勇健先生、向东先生、刘强先生、喻健先生为第五届董事会董事,选举夏大慰先生、王津先生、陈
       国钢先生、凌涛先生、靳庆军先生为第五届董事会独立董事;选举商洪波先生、滕铁骑先生、邵崇先生、左志鹏先生为公司第五届监事会非职工监事。公司 2016 年第三
       届第六次职工代表大会选举朱宁先生、汪卫杰先生和刘雪枫先生为公司第五届监事会职工监事。其中王津先生待取得证券公司独立董事任职资格后正式任职,施德容先生
       继续履行独立董事职责,直至王津先生取得证券公司独立董事任职资格并正式出任公司独立董事时止。
    2、2016 年 10 月 24 日,公司 2016 年第一次临时股东大会审议通过《关于选举公司董事的议案》,选举刘樱女士为第五届董事会董事。
    3、2016 年 11 月 28 日,公司第五届董事会第四次临时会议审议通过了《关于提请聘任公司副总裁及财务总监的议案》,聘任朱健先生、陈煜涛先生和龚德雄先生为公司副总
       裁,聘任谢乐斌先生为公司财务总监,刘桂芳女士、阴秀生先生不再担任公司副总裁职务,蒋忆明先生不再担任公司财务总监职务。


五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□适用√不适用




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六、母公司和主要子公司的员工情况
(一)员工情况
母公司在职员工的数量                                                           11,221
主要子公司在职员工的数量                                                        3,352
在职员工的数量合计                                                             14,573
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数                                        -
                                      专业构成
                专业构成类别                                专业构成人数
业务人员                                                                       10,057
业务支持人员                                                                    4,040
管理人员                                                                          476
                     合计                                                      14,573
                                      教育程度
                教育程度类别                                 数量(人)
博士                                                                              122
硕士及研究生班                                                                  2,791
本科                                                                            7,971
大专及以下                                                                      3,689
                     合计                                                      14,573

(二)薪酬政策
√适用□不适用
    公司根据国家法律法规、《公司章程》等制定了一系列符合公司实际情况的薪酬制度,包括:
《薪酬管理办法》、《绩效管理办法》、《专业职级管理办法》、《高级管理人员聘任、考核及
薪酬管理暂行办法》及实施细则等。公司实行岗位工资制和绩效奖金相结合的工资制度,具体薪
酬包括岗位工资、绩效奖金、专业津贴、公司福利等。公司充分利用有限的薪酬激励资源,激励
绩效优秀员工,最终实现“内具公平,外具竞争”的薪酬激励目标,凝聚和吸引优秀人才。公司
依据国家法律法规,为员工建立各项社会保险(养老保险、医疗保险、失业保险、工伤保险及生
育保险)、住房公积金和企业年金,并依据法规足额缴纳。


(三)培训计划
√适用□不适用
    贯彻落实公司《2016-2018 年发展战略规划纲要》,加强公司企业文化与战略宣导,不断提
高干部员工的整体业务素质,构建人力资源发展战略相匹配的人才培育体系:

    (1)加强公司企业文化与战略宣导,强化“国泰君安共识”与公司战略规划的引领作用,提
升员工对公司的向心力与凝聚力;

    (2)契合公司矩阵式管理模式,深入开展 TBP(培训业务伙伴制),加强各业务条线业务督
导与业务培训的联动,着力改善培训的针对性与实效性,全面提升各业务条线员工的专业理论水
平、业务创新与业务拓展能力;

    (3)加强公司管理层的领导力培养,构建中高端人才梯队培育体系,提高企业经营管理者的
变革管理能力、战略决策能力、业务协同能力、防范风险能力和综合人文素养等;


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    (4)配合公司国际化战略,积极开展国际业务人才培育工作,加强与境外培训机构的联系与
合作,探索国际化人才培育路径,开展多方位、多模式国际业务与人才培育项目;

    (5)最大化运用公司各类学习平台,充分结合线上学习与线下培训的各项优势,辐射全公司
所有基层员工,提升公司全体员工的职业化素养,对全员普及企业文化、工作流程、规章制度、
合规风控等各项基础培训。


(四)劳务外包情况
√适用 □不适用
劳务外包的工时总数                                                        标准工时制
劳务外包支付的报酬总额                                             税前 2,017.33 万元

七、其他
□适用√不适用

八、经纪人情况
   截至2016年底,本集团共有证券经纪人3,358人,其中本公司2,893人,上海证券465人。

   证券经纪人与公司签署委托代理合同,接受公司委托,在公司授权范围内从事客户招揽、客
户服务。公司对经纪人实施统一管理,通过建立和完善规章制度、内控机制、系统平台,规范经
纪人业务的管理。公司对证券经纪人业务采取事前防范、事中监控、事后审查的措施,通过对经
纪人开展岗前培训、展业培训,加强经纪人的执业管理,通过非现场监控平台对经纪人客户的交
易情况进行监控和跟踪,及时发现风险问题,通过稽核审计,规范经纪人业务管理,有效控制经
纪人业务风险。公司定期对经纪人名下客户进行回访,了解经纪人的执业情况,确保经纪人合规
展业。




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                               第九节       公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用□不适用

    (一)公司治理基本情况

    本公司根据《公司法》、《证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司治理准则》、
《上市公司治理准则》等法律、法规及规范性文件的要求,建立了由股东大会、董事会、监事会
和公司管理层组成的健全、完善的公司治理架构,形成了权力机构、决策机构、监督机构和管理
层之间权责明确、运作规范、相互协调、相互制衡的完整的议事、决策、授权、执行的公司治理
体系。

    根据相关法律、法规及规范性文件的规定,公司建立并逐步完善了以《公司章程》为核心,
包括《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总裁工作细则》、
《独立董事工作制度》、《董事会秘书工作细则》等公司治理制度体系,明确了股东大会、董事
会、监事会、总裁及董事会秘书的权责范围和工作程序,为公司的规范化运作提供了制度保证。
同时,本公司董事会下设战略委员会、薪酬考核与提名委员会、审计委员会、风险控制委员会,
并相应制定了各专门委员会的工作规则,明确了其权责、决策程序和议事规则,以保证董事会决
策的客观性和科学性。

    2016 年度,公司完成了董事会、监事会换届选举,成立了第五届董事会和第五届监事会,调
整了董事会各专门委员会的人员构成。同时,根据最新监管规则的要求,并结合公司实际运作情
况,对董事会审计委员会议事规则、董事会风险控制委员会议事规则、独立董事工作制度、关联
交易管理制度、对外投资管理制度、对外担保管理办法、信息披露事务管理制度等制度进行了修
订。

    1、股东大会运作情况

    公司依据法律法规、规范性文件和《公司章程》的规定制定了《股东大会议事规则》,对股
东大会的召集、召开、提案、表决、决议、记录以及决议的执行等事项作出了相应的规定,切实
保证股东大会依法规范地行使职权。公司股东大会根据相关法律法规、规范性文件以及《公司章
程》、《股东大会议事规则》的有关规定规范运作。2016 年公司共召开 2 次股东大会,其中年度
股东大会 1 次,临时股东大会 1 次,历次股东大会的召集、提案、召开、表决、决议及会议记录
均符合法律法规、规范性文件以及《公司章程》、《股东大会议事规则》的有关规定,充分保障
各股东依法行使权利,充分尊重中小股东权益,未发生侵犯中小股东权益的情况。股东大会机构
和制度的建立及执行,对公司完善公司治理结构和规范公司运作发挥了积极的作用。

    2、董事会运作情况

    公司依据法律法规、规范性文件和《公司章程》的规定制定了《董事会议事规则》,对董事
会的召集、召开、提案、表决、决议、记录以及决议的执行等事项作出了相应的规定,以规范董
事会的议事方式和决策程序,促使董事和董事会有效地履行其职责,提高董事会规范运作和科学
决策水平。2016 年公司董事会共召开 11 次会议,其中临时会议 8 次,历次会议的召集、提案、


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召开、表决、决议及会议记录均符合法律法规、规范性文件以及《公司章程》、《董事会议事规
则》的有关规定,各位董事依照法律法规和《公司章程》勤勉尽职地履行职责和义务。

    公司第五届董事会设战略委员会、薪酬考核与提名委员会、审计委员会、风险控制委员会等
四个专门委员会,并相应制定了各专门委员会的工作规则,明确了其权责、决策程序和议事规则,
以保证董事会决策的客观性和科学性。各专门委员会对董事会负责,在董事会授权下开展工作,
为董事会的决策提供咨询意见。专门委员会成员全部由董事组成,其中,薪酬考核与提名委员会
和审计委员会由独立董事担任主任委员,成员中独立董事占多数,审计委员会成员中包括 2 名会
计专业的独立董事。

    3、监事会运作情况

    公司依据法律法规、规范性文件和《公司章程》的规定制定了《监事会议事规则》,对监事
会的召集、召开、提案、表决、决议、记录以及决议的执行等事项作出了相应的规定,以规范监
事会的运作,确保监事会履行全体股东赋予的职责。监事会根据法律法规、规范性文件以及《公
司章程》、《监事会议事规则》的规定认真履行职责,对公司经营情况、财务状况以及董事会、
高级管理人员履行职责的合法合规性进行了有效监督,并在年度股东大会上向股东进行了报告。
2016 年监事会共召开 6 次会议,其中临时会议 3 次,历次会议的召集、提案、召开、表决、决议
及会议记录均符合法律法规、规范性文件以及《公司章程》、《监事会议事规则》的有关规定,
各位监事依照法律法规和《公司章程》勤勉尽职地履行职责和义务。

    4、独立董事制度运作情况

    2016 年,公司按照最新监管规则要求,并结合公司实际运作情况,对独立董事工作制度进行
了修订,进一步明确和细化了独立董事应发表独立意见的事项,使独立董事在董事会议事决策中
更加有效地行使职权,切实保护中小股东利益。

    2016 年,公司的独立董事根据法律法规、规范性文件以及《公司章程》的规定,诚信、勤勉、
独立、尽职地履行权利和义务,积极参与公司决策,对公司的风险管理、内部控制和公司的发展
提出了许多建议,并对需要独立董事发表意见的事项进行了认真审议和发表独立意见,对完善公
司治理和规范运作发挥了积极作用。

    (二)内幕信息知情人登记管理情况
    根据中国证监会《关于上市公司建立内幕信息知情人登记管理制度的规定》,公司制定并严
格执行《国泰君安证券股份有限公司内幕信息知情人登记制度》,按照制度要求做好内幕信息知
情人的登记和报备工作,不存在因内幕信息泄露导致公司股价异常波动的情形。

公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异;如有重大差异,应当说明原因
□适用 √不适用
    公司治理结构完善,与中国证监会相关规定的要求不存在差异。
二、股东大会情况简介
                                                  决议刊登的指定网站的
      会议届次                召开日期                                    决议刊登的披露日期
                                                        查询索引
2015 年度股东大会       2016 年 5 月 19 日        http://www.sse.com.cn   2016 年 5 月 20 日
2016 年第一次临时股     2016 年 10 月 24 日       http://www.sse.com.cn   2016 年 10 月 25 日
东大会
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                                                                             2016 年年度报告


股东大会情况说明
√适用 □不适用
    报告期内,本公司共召开了 2 次股东大会,情况如下:

    1、公司 2015 年度股东大会于 2016 年 5 月 19 日在上海召开,审议通过了《2015 年度公司董
事会工作报告》、《2015 年度公司监事会工作报告》、《关于提请审议公司 2015 年度利润分配
方案的议案》、《关于提请审议公司续聘会计师事务所的议案》、《关于提请审议公司 2015 年年
度报告的议案》、《关于预计公司 2016 年度日常关联交易的议案》、《关于选举公司第五届董事
会董事的议案》、《关于选举公司第五届监事会非职工监事的议案》、《关于提请审议第五届董
事会董事和第五届监事会监事报酬的议案》、《关于提请审议公司符合公开发行 A 股可转换公司
债券条件的议案》、《关于提请审议公司公开发行 A 股可转换公司债券方案的议案》、《关于提
请审议公司公开发行 A 股可转换公司债券募集资金运用可行性报告的议案》、《关于提请股东大
会授权董事会办理公开发行 A 股可转换公司债券事宜的议案》、《关于提请审议公司公开发行 A
股可转换公司债券摊薄即期回报及填补措施的议案》和《关于提请审议公司前次募集资金使用情
况报告的议案》。

    2、公司 2016 年第一次临时股东大会于 2016 年 10 月 24 日在上海召开,审议通过了《关于公
司发行 H 股股票并在香港联合交易所上市的议案》、《关于公司发行 H 股股票并在香港联合交易
所上市方案的议案》、《关于公司转为境外募集股份有限公司的议案》、《关于公司前次募集资
金使用情况报告的议案》、《关于公司发行 H 股股票募集资金使用计划的议案》、《关于公司发
行 H 股股票并上市决议有效期的议案》、《关于授权董事会及其获授权人士全权处理与发行 H 股
股票并在香港联合交易所上市有关事项的议案》 、《关于公司发行 H 股之前滚存利润分配方案的
议案》、《关于修订<国泰君安证券股份有限公司章程>及其附件议事规则的议案》、《关于董事、
监事和高级管理人员等人员责任保险购买事宜的议案》、《关于选举公司董事的议案》和《关于
选举李港卫先生为公司独立董事候选人的议案》。


三、董事履行职责情况
(一)董事参加董事会和股东大会的情况
                                                                                  参加股东
                                         参加董事会情况
          是否                                                                    大会情况
 董事
          独立     本年应参             以通讯                       是否连续两   出席股东
 姓名                          亲自出                委托出   缺席
          董事     加董事会             方式参                       次未亲自参   大会的次
                               席次数                席次数   次数
                     次数               加次数                         加会议       数
杨德红     否             11       11         6           0      0       否               2
王松       否             11       10         6           1      0       否               2
喻健       否              8        8         4           0      0       否               1
傅帆       否             11       10         6           1      0       否               1
刘樱       否              2        2         1           0      0       否               0
钟茂军     否             11       10         6           1      0       否               0
周磊       否             11       11         6           0      0       否               2
王勇健     否             11       10         6           1      0       否               0
向东       否              8        7         4           1      0       否               0
刘强       否             11       10         6           1      0       否               0
夏大慰     是              8        8         6           0      0       否               0
施德容     是             11        8         6           3      0       否               0
                                          87 / 273
                                                                          2016 年年度报告


陈国钢     是           11       10          6       1        0      否                 0
凌涛       是           11       11          6       0        0      否                 0
靳庆军     是           11       11          6       0        0      否                 0
邓伟利     否            7        6          3       1        0      否                 1
(离任)
熊佩锦     否             3       3          2       0        0      否                 0
(离任)
庹启斌     否             3       3          2       0        0      否                 0
(离任)
马蔚华     是             3       3          2       0        0      否                 0
(离任)

连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用

年内召开董事会会议次数                         11
其中:现场会议次数                             5
通讯方式召开会议次数                           6
现场结合通讯方式召开会议次数                   0

(二)独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用 √不适用
    报告期内,本公司独立董事未对公司董事会和董事会各专门委员会所审议事项提出异议。独
立董事履行职责的情况,详见公司于上交所网站(http://www.sse.com.cn)披露的《国泰君安证
券股份有限公司独立董事 2016 年度述职报告》。


(三)董事会会议情况
√适用□不适用
    报告期内,本公司董事会共召开 11 次会议,其中现场会议 5 次、通讯表决会议 6 次,对会议
审议的所有事项董事未提出异议,对会议所审议议案董事均投同意票。董事会会议情况如下:

    1、公司第四届董事会第三十三次临时会议于 2016 年 1 月 15 日以书面审议、通讯表决方式召
开,审议通过了《关于提请审议优化调整公司组织架构的议案》、《关于提请审议公司向国泰君
安创新投资有限公司增资的议案》和《关于提请聘任公司证券事务代表的议案》。

    2、公司第四届董事会第三十四次临时会议于 2016 年 4 月 10 日以书面审议、通讯表决方式召
开,审议通过了《关于提请董事会提名公司第五届董事会董事候选人的议案》。

    3、公司第四届董事会第八次会议于 2016 年 4 月 23 日召开,审议通过了《关于提请审议 2015
年度公司董事会工作报告的议案》、《关于提请审议 2015 年度公司经营管理情况报告的议案》、
《关于提请审议公司 2015 年度利润分配预案的议案》、《关于提请审议公司续聘会计师事务所的
议案》、《关于提请审议 2016 年度公司风险偏好的议案》、《关于提请审议 2016 年度公司自有
资金业务规模的议案》、《关于提请审议公司 2015 年度合规报告的议案》、《关于提请审议公司
内部控制评价办法的议案》、《关于提请审议公司 2015 年度内部控制评价报告的议案》、《关于
提请审议 2015 年度董事会审计委员会履职情况报告的议案》、《关于提请审议公司 2015 年年度
报告的议案》、《关于提请审议公司 2016 年第一季度报告的议案》、《关于提请审议 2015 年度
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独立董事述职报告的议案》、 关于提请审议公司募集资金存放与实际使用情况专项报告的议案》、
《关于提请审议公司 2015 年度社会责任报告的议案》、《关于预计 2016 年度日常关联交易的预
案》、《关于提请审议公司符合公开发行 A 股可转换公司债券条件的议案》、《关于提请审议公
司公开发行 A 股可转换公司债券方案的议案》、《关于提请审议公司公开发行 A 股可转换公司债
券募集资金运用可行性报告的议案》、《关于提请审议公司公开发行 A 股可转换公司债券摊薄即
期回报及填补措施的议案》、《关于提请股东大会授权董事会办理公开发行 A 股可转换公司债券
事宜的议案》、《关于提请审议公司公开发行 A 股可转换公司债券预案的议案》、《关于提请股
东大会决定公司第五届董事会董事报酬的议案》和《关于提请审议召开 2015 年度股东大会的议案》。

    4、公司第五届董事会第一次会议于 2016 年 5 月 20 日召开,审议通过了《关于提请选举公司
第五届董事会董事长的议案》和《关于设立公司第五届董事会专门委员会的议案》。

    5、公司第五届董事会第二次会议于 2016 年 8 月 20 日召开,审议通过了《关于提请审议公司
2016 年半年度报告的议案》、《关于提请修订相关工作规则及制度的议案》、《关于提请审议公
司 2016-2018 年发展战略规划纲要的议案》、《关于提请审议转让国联安基金管理有限公司 51%
股权的议案》、《关于提请审议向上海国泰君安证券资产管理有限公司提供净资本担保承诺的议
案》、《关于提请审议公司 2016 年中期合规报告的议案》、《关于公司 2016 年中期风险管理情
况的报告》和《关于提请审议调整静安办公楼投资预算的议案》。

    6、公司第五届董事会第一次临时会议于 2016 年 9 月 13 日以书面审议、通讯表决方式召开,
审议通过了《关于提请审议申请参加风险控制指标体系并表监管试点的议案》。

    7、公司第五届董事会第二次临时会议于 2016 年 9 月 25 日召开,审议通过了《关于公司发行
H 股股票并在香港联合交易所上市的议案》、《关于公司发行 H 股股票并在香港联合交易所上市
方案的议案》、《关于公司转为境外募集股份有限公司的议案》、《关于公司前次募集资金使用
情况报告的议案》、《关于公司发行 H 股股票募集资金使用计划的议案》、《关于公司发行 H 股
股票并上市决议有效期的议案》、《关于授权董事会及其获授权人士全权处理与发行 H 股股票并
在香港联合交易所上市有关事项的议案》、《关于确定董事会授权人士的议案》、《关于公司发
行 H 股之前滚存利润分配方案的议案》、《关于修订<国泰君安证券股份有限公司章程>及其附件
议事规则的议案》、《关于董事、监事和高级管理人员等人员责任保险购买事宜的议案》、《关
于更换公司董事的议案》、《关于提请提名李港卫先生为公司独立董事候选人的议案》和《关于
召开公司 2016 年度第一次临时股东大会的议案》。

    8、公司第五届董事会第三次临时会议于 2016 年 10 月 27 日以书面审议、通讯表决方式召开,
审议通过了公司 2016 年第三季度报告。

    9、公司第五届董事会第四次临时会议于 2016 年 11 月 28 日以书面审议、通讯表决方式召开,
审议通过了《关于提请选举公司第五届董事会副董事长的议案》、《关于提请聘任公司副总裁及
财务总监的议案》和《关于提请审议公司组织架构优化方案的议案》。

    10、公司第五届董事会第五次临时会议于 2016 年 12 月 12 日以书面审议、通讯表决方式召开,
审议通过了《关于提请调减 A 股可转换公司债券发行规模及相应调整发行方案有关条款的议案》、
《关于提请修订公司公开发行 A 股可转换公司债券预案的议案》、《关于提请修订公司公开发行
A 股可转换公司债券募集资金运用可行性报告的议案》和《关于提请修订公司公开发行 A 股可转
换公司债券摊薄即期回报及填补措施的议案》。
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    11、公司第五届董事会第六次临时会议于 2016 年 12 月 25 日召开,审议通过了《关于提请修
订公司有关制度的议案》、《关于提请制定董事会多元化政策的议案》。


四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议,存在异议事项的,
    应当披露具体情况
√适用□不适用
    (一)董事会专门委员会构成
    本公司第五届董事会下设战略委员会、薪酬考核与提名委员会、审计委员会、风险控制委员
会。截至本报告期末,各委员会成员构成如下:

    1、战略委员会
       主任委员:杨德红
       委      员:傅帆、王勇健、凌涛

    2、薪酬考核与提名委员会
       主任委员:夏大慰
       委      员:王勇健、陈国钢、靳庆军

    3、审计委员会
       主任委员:陈国钢
       委      员:周磊、向东、夏大慰、靳庆军

    4、风险控制委员会
       主任委员:傅帆
       委      员:王松、钟茂军、刘强、凌涛

    (二)董事会专门委员会职责及召开会议情况
     1、战略委员会

    (1)战略委员会主要职责:对公司中长期发展战略进行研究并提供咨询建议;对须经董事会
批准的重大投融资方案进行研究并提出建议;对其他影响公司发展的重大事项进行研究并提出建
议;对以上事项的实施进行检查、评价,并适时提出调整建议;董事会授予的其他职责。

    (2)报告期内,2016 年 8 月 20 日,第五届董事会战略委员会第一次会议同意《国泰君安
2013-2015 年发展战略规划纲要执行情况报告》,决定提交董事会听取;同意《国泰君安 2016-2018
年发展战略规划纲要》,决定提交董事会审议。

    (3)报告期内,战略委员会委员出席会议情况:

            委员姓名                应出席次数                   实际出席次数
             杨德红                         1                          1
              傅帆                          1                          1
             王勇健                         1                          1
              凌涛                          1                          1



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     2、薪酬考核与提名委员会
    (1)薪酬考核与提名委员会主要职责:对董事、高级管理人员的选任标准和程序进行审议并
提出意见,搜寻合格的董事和高级管理人员人选,对董事和高级管理人员人选的资格条件进行审
查并提出建议;对董事和高级管理人员的考核与薪酬管理制度进行审议并提出意见;对董事、高
级管理人员进行考核并提出建议;董事会授予的其他职责。
    (2)报告期内,薪酬考核与提名委员会共召开了 6 次会议,具体如下:
    2016 年 4 月 9 日,公司第四届董事会薪酬考核与提名委员会第十四次会议建议董事会提名杨
德红先生、王松先生、傅帆先生、钟茂军先生、邓伟利先生、周磊先生、王勇健先生、向东先生、
刘强先生、喻健先生为第五届董事会董事候选人,夏大慰先生、王津先生、陈国钢先生、凌涛先
生、靳庆军先生为第五届董事会独立董事候选人,并报董事会审议。
    2016 年 4 月 22 日,公司第四届董事会薪酬考核与提名委员会第十五次会议听取了董事长、
总裁 2015 年度任期述职报告,并对高级管理人员的绩效进行了二级考评,审议并通过了公司 2015
年度薪酬总额决算、2016 年度薪酬总额预算,讨论了高级管理人员 2016 年度绩效管理合同。
    2016 年 8 月 20 日,公司第五届董事会薪酬考核与提名委员会第一次会议同意关于公司主要
领导和副总裁等董事会聘任的高级管理人员 2015 年度薪酬激励方案。
    2016 年 8 月 24 日,公司第五届董事会薪酬考核与提名委员会第二次会议对董事会聘任的高
级管理人员 2013 年-2015 年度任期进行了考核评价。
    2016 年 9 月 22 日,公司第五届董事会薪酬考核与提名委员会第三次会议审议刘樱女士符合
证券公司董事任职条件,李港卫先生符合证券公司独立董事任职条件,同意报董事会审议;原则
同意关于董事、监事和高级管理人员等人员责任保险购买事宜的议案,并报董事会审议。
    2016 年 11 月 21 日,公司第五届董事会薪酬考核与提名委员会第四次会议同意公司关于朱健
先生为公司副总裁、陈煜涛先生为公司副总裁兼任首席信息官、龚德雄先生为公司副总裁、谢乐
斌先生为公司财务总监的提名和建议,并报董事会审议。

    (3)报告期内,薪酬考核与提名委员会委员出席会议情况:

       委员姓名                   应出席次数                     实际出席次数
        夏大慰                        4                               4
        王勇健                        4                               4
        陈国钢                        6                               6
        靳庆军                        6                               6
        施德容                        2                               2
       (离任)
        邓伟利                        5                               5
       (离任)
        熊佩锦                        2                               2
        (离任)




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     3、审计委员会
    (1)审计委员会主要职责:负责监督公司的内部审计制度及其实施;有权向董事会提议聘请
或更换外部审计机构,并监督外部审计机构的执业行为,负责内部审计与外部审计之间的沟通;
应审核公司的财务信息及其披露,包括监督年度审计工作,就审计后的财务报告信息的真实性、
准确性和完整性作出判断,提交董事会审议;根据董事会授权有权负责监督、检查公司内部控制
制度;履行公司关联交易控制和日常管理的职责,应确认公司关联人名单并及时向董事会和监事
会报告,应对重大关联交易事项(指根据《上海证券交易所股票上市规则》应当履行及时信息披
露义务的关联交易)进行审核,形成书面意见,提交董事会审议,并报告监事会。委员会可以聘
请独立财务顾问出具报告,作为其判断的依据;有权就董事会会议涉及公司财务、内部控制内容
的议题进行充分讨论,有权要求公司管理层就相关问题进行解释、答复、接受质询,在此基础上
向董事会提出相关建议。
    (2)报告期内,审计委员会共召开了 4 次会议,具体如下:
    2016 年 4 月 23 日,第四届董事会审计委员会第八次会议同意将《2015 年度审计报告》、《2015
年度内部控制评价报告》、《2015 年度公司利润分配方案》、《公司续聘会计师事务所的议案》、
《审计委员会 2015 年度履职情况报告》、《公司 2015 年年度报告》、《公司 2016 年第一季度报
告》、《关于预计 2016 年度日常关联交易的议案》、《公司募集资金存放与实际使用情况专项报
告》、《公司内部控制评价办法》和《公司 2015 年度内部控制评价报告》提交董事会审议。
    2016 年 8 月 20 日,第五届董事会审计委员会第一次会议同意将《公司 2016 年半年度报告》、
修订《董事会审计委员会工作规则》提交董事会审议;审定《公司关联人名单》。
    2016 年 10 月 26 日,第五届董事会审计委员会第二次会议同意将《关于提请审议公司 2016
年第三季度报告的议案》提交董事会审议。
    2016 年 12 月 25 日,第五届董事会审计委员会第三次会议同意将根据国际财务报告准则编制
的《公司财务报告》和拟提交香港联交所的《盈利及现金流预测备忘录》提交董事会审阅。
    (3)报告期内,审计委员会委员出席会议情况:

         委员姓名                     应出席次数                  实际出席次数
           陈国钢                          4                            4
           周   磊                         3                            3
           向   东                         3                            3
           夏大慰                          3                            3
           靳庆军                          4                            4
      王勇健(离任)                       1                            1
       凌涛(离任)                        1                            1


    4、风险控制委员会

    (1)风险控制委员会主要职责:对合规管理和风险管理的总体目标、基本政策进行审议并提
出意见;对合规管理和风险管理的机构设置及其职责进行审议并提出意见;对需董事会审议的重
大决策的风险和重大风险的解决方案进行评估并提出意见;对需董事会审议的合规报告和风险评
估报告进行审议并提出意见;董事会授予的其他职责。

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    (2)报告期内,风险控制委员会共召开了 2 次会议,具体如下:

    2016 年 4 月 23 日,第四届董事会风险控制委员会第八次会议听取了关于审议并同意《关于
提请审议公司 2016 年度风险偏好的议案》、《关于提请审议 2016 年度公司自有资金业务规模及
风险限额的议案》、《关于提请审议公司 2015 年度合规报告的议案》,决定提交董事会审议;听
取并同意《公司 2015 年度风险管理报告》。

    2016 年 8 月 20 日,第五届董事会风险控制委员会第一次会议审议并同意《关于提请审议公
司 2016 年中期合规报告的议案》和《董事会风险控制委员会工作规则(修订案)》,决定提交董
事会审议;审议并同意公司 2016 年中期风险管理报告,决定向董事会报告。

    (3)报告期内,风险控制委员会委员出席会议情况:

         委员姓名                    应出席次数                  实际出席次数
             傅   帆                        2                          2
             王   松                        1                          1
             钟茂军                         2                          2
             刘   强                        2                          2
             凌   涛                        1                          1
      杨德红(离任)                        1                          1
      庹启斌(离任)                        1                          1



五、监事会履职情况说明
√适用□不适用
(一)监事会发现公司存在风险的说明

    监事会对报告期内的监督事项无异议。

(二)报告期内监事会会议情况

    报告期内,本公司监事会共召开 6 次会议,其中现场会议 4 次、通讯表决会议 2 次,全体监
事对会议审议的所有议案表决结果均为同意,无弃权和反对情形。报告期内监事会会议情况如下:

    1、经全体监事一致同意,公司第四届监事会第五次临时会议于 2016 年 4 月 10 日以书面审议、
通讯表决方式召开。会议审议通过了 《关于提请监事会提名公司第五届监事会非职工监事候选人
的议案》。

    2、公司第四届监事会第七次会议于 2016 年 4 月 23 日在公司召开。会议审议通过了《2015
年度公司监事会工作报告》、《公司 2015 年度利润分配预案》、《公司 2015 年度报告》、《公
司 2016 年第一季度报告》、《公司 2015 年度内部控制评价报告》、《公司 2015 年度社会责任报
告》等九项议案。

    3、经全体监事一致同意,公司第五届监事会第一次会议于 2016 年 5 月 20 日在公司召开。会
议审议通过了《关于选举公司第五届监事会主席、副主席的议案》。




                                           93 / 273
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    4、公司第五届监事会第二次会议于 2016 年 8 月 20 日在公司以现场方式召开。会议审议通过
了《关于提请审议公司 2016 年半年度报告的议案》,监事对公司 2016 年半年度报告内容和编制、
审议程序无异议,同意披露。

    5、公司第五届监事会第一次临时会议于 2016 年 9 月 25 日在公司以现场方式召开。会议审议
通过了《关于修订<公司监事会议事规则>的议案》。修订后的《国泰君安证券股份有限公司监事
会议事规则(草案)》经股东大会批准并经监管部门核准后,于公司发行的境外上市外资股(H
股)在香港联交所挂牌上市之日起生效。在此之前,现行《国泰君安证券股份有限公司监事会议
事规则》将继续适用。

    6、公司第五届监事会第二次临时会议于 2016 年 10 月 27 日以书面审议、通讯表决方式召开。
会议审议通过了《关于提请审议公司 2016 年第三季度报告的议案》,监事对公司 2016 年第三季
度报告内容和编制、审议程序无异议,同意披露。

(三)报告期内监事出席监事会、股东大会会议情况表
                                                                                   参加股
                                              参加监事会情况                       东大会
 监事姓                                                                              情况
                 职务
   名                                                                              出席股
                          本年应参加   亲自出席     以通讯方式   委托出席   缺席
                                                                                   东大会
                          监事会次数     次数       参加次数       次数     次数
                                                                                   的次数
商洪波     监事会主席         6           6             2            -       -         2
朱 宁      监事会副主         6           6             2            -       -         1
           席、职工监事
滕铁骑     监事             6             2             2            4       -        -
邵 崇      监事             6             6             2            -       -        2
左志鹏     监事             3             2             1            1                -
汪卫杰     职工监事         6             6             2            -       -        2
刘雪枫     职工监事         6             6             2            -       -        2
詹灵芝     监事             2             2             1            -       -        -
(离任)
年内召开监事会会议次数                                           6                 本年度
其中:现场会议次数                                               4                 共召开
通讯方式召开会议次数                                             2                 股东大
现场结合通讯方式召开会议次数                                     -                 会2次



六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
    保持自主经营能力的情况说明
□适用√不适用

存在同业竞争的,公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
□适用 √不适用

七、报告期内对高级管理人员的考评机制,以及激励机制的建立、实施情况
√适用□不适用



                                         94 / 273
                                                                           2016 年年度报告


    自 2015 年 1 月 1 日起,公司根据上级主管部门的有关规定,修订了《高级管理人员聘任、考
核及薪酬管理办法》和实施细则,报董事会薪酬考核与提名委员会审议通过。在实际执行过程中,
公司严格执行上述薪酬制度。


八、是否披露内部控制自我评价报告
√适用□不适用
    内部控制自我评价报告详见公司于上交所网站(http://www.sse.com.cn/)披露的《国泰君
安证券股份有限公司 2016 年度内部控制自我评价报告》。

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□适用√不适用

九、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用□不适用
    本公司聘请安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)作为内部控制审计机构。安永华明会计
师事务所(特殊普通合伙)出具了《国泰君安证券股份有限公司内部控制审计报告》(安永华明
(2017)专字第 60464416_B03 号),认为公司于 2016 年 12 月 31 日按照《企业内部控制基本规范》
和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制,与公司内部控制自我评价结论一致。

    内部控制审计报告详见公司于上交所网站(http://www.sse.com.cn/)披露的《国泰君安证
券股份有限公司 2016 年度内部控制审计报告》。

是否披露内部控制审计报告:是

十、其他
√适用□不适用
   (一)董事会关于内部控制责任的声明、建立财务报告内部控制的依据以及内部控制制度建
设情况

    1、董事会关于内部控制责任的声明

    按照企业内部控制规范体系的规定,建立健全和有效实施内部控制,评价其有效性,并如实
披露内部控制评价报告是公司董事会的责任。监事会对董事会建立和实施内部控制进行监督。经
理层负责组织领导企业内部控制的日常运行。

    公司内部控制的目标是合理保证经营管理合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完
整,提高经营效率和效果,促进实现发展战略。由于内部控制存在的固有局限性,故仅能为实现
上述目标提供合理保证。此外,由于情况的变化可能导致内部控制变得不恰当,或对控制政策和
程序遵循的程度降低,根据内部控制评价结果推测未来内部控制的有效性具有一定的风险。

    根据公司财务报告内部控制重大缺陷的认定情况,于内部控制评价报告基准日(2016年12月
31日,下同),不存在财务报告内部控制重大缺陷,董事会认为,公司已按照企业内部控制规范
体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。



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    根据公司非财务报告内部控制重大缺陷认定情况,于内部控制评价报告基准日,公司未发现
非财务报告内部控制重大缺陷。

    自内部控制评价报告基准日至内部控制评价报告发出日之间未发生影响内部控制有效性评价
结论的因素。

    2、建立财务报告内部控制的依据

    公司依据企业内部控制规范体系及《证券公司内部控制指引》、《上海证券交易所上市公司
内部控制指引》等要求,结合公司内部控制制度和内部控制评价办法,在内部控制日常监督和专
项监督的基础上,组织开展内部控制评价工作。

    3、内部控制制度建设情况

    公司自成立以来,高度重视内部控制机制和内部控制制度建设,建立健全了规范的法人治理
结构,形成了科学的决策、执行和监督机制。按照《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和
国证券法》、《证券公司治理准则》、《企业内部控制基本规范》及其配套指引等法律法规、规
范性文件的有关要求,结合公司实际情况,综合考虑公司内部环境、风险评估、控制活动、信息
与沟通、内部监督等因素,制定了较为全面的公司内部控制制度体系,为公司经营管理的合法合
规、资产安全、财务报告及相关信息的真实、完整提供了合理保障。公司对 2016 年 12 月 31 日的
内部控制有效性进行了自我评价,详见公司 2016 年度内部控制评价报告。

    (二)合规管理体系建设情况,合规、稽核部门报告期内完成的检查稽核情况

    1、合规管理体系建设情况

    公司通过聘任合规总监,成立合规部,组建一线合规风控队伍等举措,建立健全了由董事会
及其风险控制委员会与监事会、合规总监、合规部以及公司总部各部门、分支机构一线合规风控
人员组成的四级合规管理组织体系,并相应明确了管理层、各部门及各分支机构的合规管理职责。
公司合规总监作为公司合规负责人,是公司高级管理人员,分管合规部、风险管理部、法律部、
稽核审计部等内控部门,通过风险控制联席会议机制,组织协调各内控部门及相关管理部门,共
同履行包括合规管理在内的各项内部控制与风险管理职责。公司总部配备专职合规管理人员,并
且在分支机构设置一线合规风控人员,负责对分支机构进行合规检查、培训、咨询、审核、监测、
沟通等工作,是公司合规管理在分支机构的有效延伸。

    2、合规检查情况

    2016 年,公司开展合规检查共计 25 次,并对检查所发现的问题及隐患着手进行整改。

    3、稽核审计工作开展情况

    稽核审计部以公司发展战略及整体工作部署为指导,根据监管要求、风险变化及实际需求,
安排并开展稽核审计各项工作,为公司建立健全风控体系、实现健康发展做出努力。公司建立了
完整的稽核审计制度体系,包括《国泰君安证券股份有限公司稽核审计基本制度》、《国泰君安
证券股份有限公司稽核审计工作规程》等制度,以指导具体审计工作。

    2016 年,公司稽核审计部共实施项目 139 个,包括:证券衍生品投资部等 3 个总部部门的例
行审计,香港公司等 2 个子公司的例行审计,分支机构财务管理等 6 个专项审计,11 家分公司的
例行审计,58 名营业部负责人的离岗审计,57 名单位负责人的离任审计,以及 2015 年内控体系
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建设暨内控评价项目。此外,稽核审计部还配合监事会进行境外国有资产专项检查,配合公司纪
检委完成巡视组移交事项的核查,协助公司工会完成对下辖分工会的审计,进行创投项目投资风
险事件的专项调查等。




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                             第十节           公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                                                                   还本付     交易
  债券名称        简称     代码     发行日     到期日      债券余额       利率
                                                                                   息方式     场所
国泰君安证券    15 国君   136047   2015 年    2020 年     5,000,000,000   3.6%     每年付息   上交
股份有限公司    G1                 11 月 18   11 月 19                             一次,到   所固
2015 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第一                                                                            本付息     台
期)(品种一)
国泰君安证券    15 国君   136048   2015 年    2022 年     1,000,000,000   3.8%     每年付息   上交
股份有限公司    G2                 11 月 18   11 月 19                             一次,到   所固
2015 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第一                                                                            本付息     台
期)(品种二)
国泰君安证券    16 国君   136367   2016 年    2021 年     5,000,000,000   2.97%    每年付息   上交
股份有限公司    G1                 04 月 11   04 月 12                             一次,到   所固
2016 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第一                                                                            本付息     台
期)(品种一)
国泰君安证券    16 国君   136368   2016 年    2023 年     1,000,000,000   3.25%    每年付息   上交
股份有限公司    G2                 04 月 11   04 月 12                             一次,到   所固
2016 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第一                                                                            本付息     台
期)(品种二)
国泰君安证券    16 国君   136622   2016 年    2021 年     5,000,000,000   2.90%    每年付息   上交
股份有限公司    G3                 08 月 11   08 月 12                             一次,到   所固
2016 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第二                                                                            本付息     台
期)(品种一)
国泰君安证券    16 国君   136623   2016 年    2021 年     3,000,000,000   3.14%    每年付息   上交
股份有限公司    G4                 08 月 11   08 月 12                             一次,到   所固
2016 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第二                                                                            本付息     台
期)(品种二)
国泰君安证券    16 国君   136711   2016 年    2021 年     3,000,000,000   2.94%    每年付息   上交
股份有限公司    G5                 09 月 20   09 月 21                             一次,到   所固
2016 年公司债                      日         日                                   期一次还   收平
券(第三期)                                                                         本付息     台


公司债券付息兑付情况
√适用 □不适用
    国泰君安证券股份有限公司 2015 年公司债券(第一期)(品种一)和(品种二)已于 2016 年 11
月 21 日兑付了当期利息。

公司债券其他情况的说明
√适用 □不适用
    国泰君安证券股份有限公司 2015 年公司债券(第一期)(品种一)于第 3 个计息年度付息日附发
行人赎回选择权、发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权,报告期内未发生相关条款的
执行情况。

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    国泰君安证券股份有限公司 2015 年公司债券(第一期)(品种二)于第 5 个计息年度付息日附发
行人赎回选择权、发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权,报告期内未发生相关条款的
执行情况。

    国泰君安证券股份有限公司 2016 年公司债券(第一期)(品种一)于第 3 个计息年度付息日附发
行人赎回选择权、调整票面利率选择权和投资者回售选择权,报告期内未发生相关条款的执行情
况。

    国泰君安证券股份有限公司 2016 年公司债券(第一期)(品种二)于第 5 个计息年度付息日附发
行人赎回选择权、调整票面利率选择权和投资者回售选择权,报告期内未发生相关条款的执行情
况。

    国泰君安证券股份有限公司 2016 年公司债券(第二期)(品种一)于第 3 个计息年度付息日附发
行人赎回选择权、调整票面利率选择权和投资者回售选择权,报告期内未发生相关条款的执行情
况。

    国泰君安证券股份有限公司 2016 年公司债券(第三期)于第 3 个计息年度付息日附发行人赎回
选择权、调整票面利率选择权和投资者回售选择权,报告期内未发生相关条款的执行情况。

    国泰君安金融控股于 2014 年 5 月在香港联交所发行了 5 亿美元的信用增强债券,简称 GUOTAI
FH B1905,代码 05754,发行日期 2014 年 5 月 22 日,到期日 2019 年 5 月 22 日,利率 3.625%,
每半年付息一次。截至报告期末,债券余额为 5 亿美元。


二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
    15 国君 G1                       名称              长江证券承销保荐有限公司
    15 国君 G2                       办公地址          上海市浦东新区世纪大道 1589 号长
                    债券受托管理
    16 国君 G1                                         泰国际金融大厦 21 层
                        人
    16 国君 G2                       联系人            刘佳、陈昕
                                     联系电话          021-38784899
    16 国君 G3                       名称              光大证券股份有限公司
    16 国君 G4      债券受托管理     办公地址          上海市静安区新闸路 1508 号
    16 国君 G5          人           联系人            黄亮、邢一唯
                                     联系电话          021-22169877/021-22169842
    15 国君 G1                       名称              上海新世纪资信评估投资服务有限
    15 国君 G2                                         公司
    16 国君 G1                       办公地址          上海市汉口路 398 号华盛大厦 14 楼
    16 国君 G2      资信评级机构
    16 国君 G3
    16 国君 G4
    16 国君 G5

其他说明:
□适用 √不适用

三、公司债券募集资金使用情况
√适用□不适用



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    截至 2016 年 12 月 31 日,上述公司债券募集资金全部用于补充公司营运资金,满足公司业务
运营需要,与募集说明书承诺的用途、使用计划及其他约定一致。


四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
    2016 年 6 月 20 日,上海新世纪资信评估投资服务有限公司对“15 国君 G1”、“15 国君 G2”、
“16 国君 G1”、“16 国君 G2”的信用状况进行了跟踪评级,并出具了《国泰君安证券股份有限
公司 2015 年、2016 年公司债券跟踪评级报告》(新世纪跟踪[2016]100227),维持“15 国君 G1”、
“15 国君 G2”、“16 国君 G1”、“16 国君 G2”的信用等级为 AAA,维持本公司主体信用级别为
AAA,评级展望稳定。

    2016 年 5 月 26 日,公司聘请了上海新世纪资信评估投资服务有限公司对“16 国君 G3”、“16
国君 G4”发行的资信情况进行评级。根据上海新世纪出具的《国泰君安证券股份有限公司 2016
年公司债券(第二期)信用评级报告》(新世纪债评(2016)010383),发行人主体长期信用等级
为 AAA 级,本期债券信用等级为 AAA 级,评级展望为稳定。

    2016 年 9 月 1 日,公司聘请了上海新世纪资信评估投资服务有限公司对“16 国君 G5”发行
的资信情况进行评级。根据上海新世纪出具的《国泰君安证券股份有限公司 2016 年公司债券(第
三期)信用评级报告》(新世纪债评(2016)010760),发行人主体长期信用等级为 AAA 级,本期
债券信用等级为 AAA 级,评级展望为稳定。


五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用□不适用
    根据公司债券募集说明书约定,公司偿债保障措施包括了制定《债券持有人会议规则》、设立
专门的偿付工作小组、充分发挥债券受托管理人的作用和严格履行信息披露义务等内容。报告期
内公司相关计划和措施与募集说明书的相关承诺保持一致。


六、公司债券持有人会议召开情况
√适用□不适用
    报告期内,公司未召开债券持有人会议。



七、公司债券受托管理人履职情况
√适用□不适用
    公司“15 国君 G1”、“15 国君 G2”债券受托管理人为长江证券承销保荐有限公司,长江证
券承销保荐有限公司于 2016 年 6 月出具了《国泰君安证券股份有限公司 2015 年公司债券(第一
期)受托管理事务报告(2015 年度)》。

    “16 国君 G1”、“16 国君 G2”债券受托管理人为长江证券承销保荐有限公司,16 国君 G3、
16 国君 G4、16 国君 G5 债券受托管理人为光大证券股份有限公司,上述公司债券于 2016 年度发
行完毕,均未出具受托管理事务报告。


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八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
                                                              本期比上年
     主要指标             2016 年            2015 年                             变动原因
                                                              同期增减(%)
息税折旧摊销前利润    21,882,018,785    31,856,149,853            -31.31% 主要是税前利润减少
流动比率                        237%              198%        上升 39 个百
                                                                      分点
速动比率                         237%                  198%   上升 39 个百
                                                                      分点
资产负债率                    61.66%                 66.72%   下降 5.06 个
                                                                    百分点
EBITDA 全部债务比               0.12            0.17              -29.41% 主要是税前利润减少
利息保障倍数                    3.20            3.34                -4.19%
现金利息保障倍数              -6.44             4.73                不适用 本年经营活动产生的
(注)                                                                现金流为负数
EBITDA 利息保障倍数             3.26            3.38       -3.55%
贷款偿还率                      100%            100%            -
利息偿付率                      100%            100%            -
注:现金利息保障倍数=(经营活动产生的现金流量净额+现金利息支出+所得税付现)/现金利息支
出。

九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用□不适用
    2016 年公司的其他债券和债务融资工具主要包括:短期融资券、中期票据、收益凭证和次级
债,具体参见“第十一节 财务报告 七、合并财务报表项目注释 19、应付短期融资款,30、应付
债券”。各项融资的本金及利息均已按时兑付。


十、公司报告期内的银行授信情况
√适用□不适用
    截至 2016 年 12 月 31 日,本公司主要合作银行的授信额度合计约 3,600 亿元,已使用额度约
600 亿元,剩余额度约 3,000 亿元。


十一、 公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
□适用√不适用

十二、 公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
√适用□不适用
    目前公司经营情况良好,未发生影响偿债能力的重大事项。




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                                   第十一节          财务报告
一、    审计报告
    √适用□不适用
                                                     安永华明(2017)审字第 60464416_B01 号


    国泰君安证券股份有限公司全体股东:

    我们审计了后附的国泰君安证券股份有限公司的财务报表,包括 2016 年 12 月 31 日的合并及
公司的资产负债表,2016 年度的合并及公司的利润表、所有者权益变动表和现金流量表以及财务
报表附注。

    一、管理层对财务报表的责任

    编制和公允列报财务报表是国泰君安证券股份有限公司管理层的责任。这种责任包括:(1) 按
照企业会计准则的规定编制财务报表,并使其实现公允反映;(2) 设计、执行和维护必要的内部
控制,以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

    二、注册会计师的责任

    我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师
审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道
德守则,计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。

    审计工作涉及实施审计程序,以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序
取决于注册会计师的判断,包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行
风险评估时,注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制,以设计恰当的审计程
序。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性,以及评价财务
报表的总体列报。

    我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。

    三、审计意见

    我们认为,上述财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允反映了国泰君
安证券股份有限公司 2016 年 12 月 31 日的合并及公司的财务状况以及 2016 年度的合并及公司的
经营成果和现金流量。




        安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)                中国注册会计师     朱宝钦

        中国    北京                                      中国注册会计师     陈 奇

                                                                  2017 年 2 月 19 日


                                         102 / 273
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二、    财务报表
                                   合并资产负债表
                                  2016 年 12 月 31 日
编制单位: 国泰君安证券股份有限公司
                                                                        单位:元 币种:人民币
            项目                   附注               期末余额                 期初余额
资产:
  货币资金                        七、1               120,829,358,222        162,473,210,786
    其中:客户存款                                     92,886,250,947        132,414,273,221
  结算备付金                      七、2                15,272,021,095         16,657,158,605
    其中:客户备付金                                   13,492,640,964         14,146,421,360
  融出资金                        七、3                68,892,785,353         82,271,474,289
  以公允价值计量且其变动计        七、4                76,723,237,587         91,012,162,585
入当期损益的金融资产
  衍生金融资产                   七、5                    175,423,808            182,444,576
  买入返售金融资产               七、6                 63,211,378,027         39,531,730,036
  应收款项                       七、7                  3,506,000,674          1,977,900,959
  应收利息                       七、8                  1,658,114,498          2,116,557,982
  存出保证金                     七、9                  9,742,881,013          6,470,022,489
  可供出售金融资产               七、10                40,481,221,676         39,921,234,114
  长期股权投资                   七、11                 1,261,339,923            929,055,459
  固定资产                       七、12                 2,846,589,033          2,936,089,328
  在建工程                       七、13                   523,656,320            348,656,475
  无形资产                       七、14                 2,207,935,636          2,193,741,685
  商誉                           七、15                   581,407,294            581,407,294
  递延所得税资产                 七、16                   762,365,006            218,133,585
  其他资产                       七、17                 3,073,326,524          4,521,407,002
        资产总计                                      411,749,041,689        454,342,387,249
负债:
  短期借款                       七、18                 6,162,661,719          5,387,001,099
  应付短期融资款                 七、19                14,847,586,444          2,319,469,865
  拆入资金                       七、20                 4,700,000,000          8,412,000,000
  以公允价值计量且其变动计       七、21                16,515,355,996          6,414,183,357
入当期损益的金融负债
  衍生金融负债                   七、5                    290,500,392            133,099,577
  卖出回购金融资产款             七、22                39,718,419,568         82,119,412,045
  代理买卖证券款                 七、23                93,256,668,447        132,769,936,926
  代理承销证券款                 七、24                 9,922,296,103          1,612,757,283
  应付职工薪酬                   七、26                 6,269,165,298         6,779,519,199
  应交税费                       七、27                 3,820,986,731          5,022,005,573
  应付款项                       七、25                21,491,246,380         20,533,642,789
  应付利息                       七、28                 1,814,356,844          2,329,559,396
  预计负债                       七、32                    32,113,719              2,113,719
  长期借款                       七、29                 1,978,038,908          4,682,614,996
  应付债券                       七、30                72,738,764,749         57,623,981,685
  长期应付职工薪酬               七、31                   631,789,045            614,539,045
  递延所得税负债                 七、16                   103,920,396            250,308,473
  其他负债                       七、33                 6,703,449,171         15,699,520,885
                                          103 / 273
                                                                             2016 年年度报告


    负债合计                                        300,997,319,910      352,705,665,912
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)           七、34                 7,625,000,000           7,625,000,000
  其他权益工具                 七、35                10,000,000,000          10,000,000,000
  资本公积                     七、36                29,374,285,381          29,293,409,320
  其他综合收益                 七、37                   484,305,854           1,211,595,260
  盈余公积                     七、38                 5,729,487,399           4,989,708,790
  一般风险准备                 七、39                12,193,982,782          10,266,703,257
  未分配利润                   七、40                34,557,356,635          31,937,998,043
  归属于母公司所有者权益(或                         99,964,418,051          95,324,414,670
股东权益)合计
  少数股东权益                                       10,787,303,728        6,312,306,667
    所有者权益(或股东权益)                        110,751,721,779      101,636,721,337
合计
    负债和所有者权益(或股东                        411,749,041,689      454,342,387,249
权益)总计

法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌       会计机构负责人:谢乐斌




                                        104 / 273
                                                                              2016 年年度报告



                                    母公司资产负债表
                                    2016 年 12 月 31 日
编制单位:国泰君安证券股份有限公司
                                                                         单位:元 币种:人民币
           项目                     附注               期末余额                 期初余额
资产:
  货币资金                                              80,968,794,008        118,450,708,878
    其中:客户存款                                      59,934,216,796         95,448,965,218
  结算备付金                                            13,406,846,172         12,493,412,809
    其中:客户备付金                                    12,188,442,829         12,060,629,017
  拆出资金
  融出资金                                              50,497,692,620         64,881,121,213
  以公允价值计量且其变动计                              54,657,629,359         74,109,225,132
入当期损益的金融资产
  衍生金融资产                                              65,864,031            159,778,431
  买入返售金融资产                                      59,758,258,425         28,245,479,702
  应收款项                                               2,055,535,132          1,251,331,402
  应收利息                                               1,084,933,312          1,605,157,698
  存出保证金                                             1,393,849,551          1,298,597,565
  可供出售金融资产                                      32,424,052,355         31,307,662,546
  长期股权投资                 二十、1                  11,265,921,431         11,171,297,740
  固定资产                                               1,313,994,651          1,347,650,657
  在建工程                                                  86,232,826             82,785,526
  无形资产                                                 269,783,350            232,248,627
  递延所得税资产                                           921,033,127            646,416,865
  其他资产                                               2,239,638,654          4,284,185,457
    资产总计                                           312,410,059,004        351,567,060,248
负债:
  短期借款
  应付短期融资款                                        14,789,980,000            759,950,000
  拆入资金                                               4,500,000,000          7,650,000,000
  以公允价值计量且其变动计                               8,695,117,793          4,373,673,474
入当期损益的金融负债
  衍生金融负债                                             186,166,890            113,064,956
  卖出回购金融资产款                                    38,343,596,188         80,544,667,552
  代理买卖证券款                                        70,879,422,182        104,972,179,379
  代理承销证券款                                         9,851,323,700            212,500,000
  应付职工薪酬                                           4,530,880,290          5,071,670,211
  应交税费                                               2,669,449,752          4,526,801,404
  应付款项                                               1,011,056,197          1,505,205,174
  应付利息                                               1,530,316,847          1,553,120,020
  预计负债                                                  32,113,719              2,113,719
  长期借款                                                          -           1,995,000,000
  应付债券                                              63,932,092,593         49,047,606,481
  长期应付职工薪酬                                         600,000,000            600,000,000
  其他负债                                                 632,372,066          1,107,530,864
    负债合计                                           222,183,888,217        264,035,083,234

                                           105 / 273
                                                                   2016 年年度报告


所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)                              7,625,000,000     7,625,000,000
  其他权益工具                                   10,000,000,000    10,000,000,000
  资本公积                                       28,504,462,410    28,453,164,860
  其他综合收益                                      247,535,720       447,425,589
  盈余公积                                        5,729,487,399     4,989,708,790
  一般风险准备                                   11,159,423,981     9,679,866,763
  未分配利润                                     26,960,261,277    26,336,811,012
    所有者权益(或股东权益)                     90,226,170,787    87,531,977,014
合计
    负债和所有者权益(或股东                    312,410,059,004   351,567,060,248
权益)总计

   法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌 会计机构负责人:谢乐斌




                                    106 / 273
                                                                       2016 年年度报告



                                     合并利润表
                                   2016 年 1—12 月
                                                                  单位:元 币种:人民币
                 项目                      附注        本期发生额        上期发生额
一、营业收入                                          25,764,651,745   37,596,630,401
  手续费及佣金净收入                      七、41      13,259,734,455   22,967,696,712
  其中:经纪业务手续费净收入                           7,058,772,071   17,640,782,292
        投资银行业务手续费净收入                       3,497,702,999     3,061,517,446
        资产管理业务手续费净收入                       2,370,489,466     2,218,561,180
  利息净收入                              七、42       4,554,630,276     5,433,783,044
  投资收益(损失以“-”号填列)           七、43       8,201,697,127     9,121,100,174
  其中:对联营企业和合营企业的投资收益                    42,964,795        17,271,674
  公允价值变动收益(损失以“-”号填列)   七、44        -468,794,326       104,703,959
  汇兑收益(损失以“-”号填列)                           30,791,281       -48,996,986
  其他业务收入                                           186,592,932        18,343,498
二、营业支出                                          11,695,682,361   15,866,767,487
  税金及附加                              七、45         566,044,111     2,272,395,783
  业务及管理费                            七、46       9,747,685,893   12,822,052,736
  资产减值损失                            七、47       1,211,188,980       769,867,277
  其他业务成本                                           170,763,377         2,451,691
三、营业利润(亏损以“-” 号填列)                    14,068,969,384   21,729,862,914
  加:营业外收入                          七、48         768,654,893       343,914,462
  减:营业外支出                          七、49          64,100,078        22,660,514
四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                 14,773,524,199   22,051,116,862
  减:所得税费用                          七、50       3,420,560,521     5,356,308,067
五、净利润(净亏损以“-”号填列)                    11,352,963,678   16,694,808,795
  其中:归属于母公司所有者(或股东)的                 9,841,416,726   15,700,291,010
净利润
  少数股东损益                                         1,511,546,952      994,517,785
六、其他综合收益的税后净额                七、51        -521,312,914     -476,833,175
  归属母公司所有者的其他综合收益的税                    -727,289,406     -662,709,420
后净额
  (一)以后不能重分类进损益的其他综合                             -                 -
收益
  (二)以后将重分类进损益的其他综合收                  -727,289,406     -662,709,420

    1.权益法下在被投资单位以后将重分                       7,411,736                 -
类进损益的其他综合收益中享有的份额
    2.可供出售金融资产公允价值变动损                    -998,696,072     -884,899,494

    3.外币财务报表折算差额                               263,994,930      222,190,074
  归属于少数股东的其他综合收益的税后                     205,976,492      185,876,245
净额
七、综合收益总额                                      10,831,650,764   16,217,975,620
  归属于母公司所有者的综合收益总额                     9,114,127,320   15,037,581,590
  归属于少数股东的综合收益总额                         1,717,523,444    1,180,394,030
八、每股收益:

                                       107 / 273
                                                                          2016 年年度报告


 (一)基本每股收益(元/股)                                     1.21                 2.21
 (二)稀释每股收益(元/股)                                     1.21                 2.21

法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌    会计机构负责人:谢乐斌




                                     108 / 273
                                                                              2016 年年度报告



                                    母公司利润表
                                   2016 年 1—12 月
                                                                     单位:元 币种:人民币
                 项目                       附注          本期发生额        上期发生额
一、营业收入                                              16,982,365,969      29,828,837,142
  手续费及佣金净收入                       二十、2         9,755,626,693      18,237,742,087
  其中:经纪业务手续费净收入                               6,456,351,924      15,484,663,027
        投资银行业务手续费净收入                           3,075,103,107       2,761,268,023
  利息净收入                                               3,221,829,903       3,865,613,306
  投资收益(损失以“-”号填列)           二十、3         4,290,642,148       7,689,713,221
  其中:对联营企业和合营企业的投资收益                        -9,492,916             615,809
  公允价值变动收益(损失以“-”号填列)                    -315,073,428          14,244,356
  汇兑收益(损失以“-”号填列)                              18,972,741          13,111,112
  其他业务收入                                                10,367,912           8,413,060
二、营业支出                                               8,044,134,781      11,937,851,515
  税金及附加                                                 444,991,981       1,919,155,215
  业务及管理费                                             6,740,425,339       9,482,545,221
  资产减值损失                                               858,717,461         536,151,079
三、营业利润(亏损以“-”号填列)                         8,938,231,188      17,890,985,627
  加:营业外收入                                             575,331,051         267,187,398
  减:营业外支出                                              52,944,735          13,914,188
四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                     9,460,617,504      18,144,258,837
  减:所得税费用                                           2,062,831,412       4,431,359,961
五、净利润(净亏损以“-”号填列)                         7,397,786,092      13,712,898,876
六、其他综合收益的税后净额                                  -199,889,869      -1,479,378,084
  (一)以后不能重分类进损益的其他综合                                -                     -
收益
  (二)以后将重分类进损益的其他综合收                      -199,889,869      -1,479,378,084

    1.可供出售金融资产公允价值变动损                        -199,889,869      -1,479,378,084

七、综合收益总额                                           7,197,896,223      12,233,520,792

法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌        会计机构负责人:谢乐斌




                                       109 / 273
                                                                        2016 年年度报告



                                   合并现金流量表
                                   2016 年 1—12 月
                                                                 单位:元 币种:人民币
                项目                  附注            本期发生额         上期发生额
一、经营活动产生的现金流量:
  处置以公允价值计量且变动计入当                      15,613,455,730                  -
期损益的金融资产净增加额
  以公允价值计量且其变动计入当期                       9,967,205,242     1,139,485,671
损益的金融负债净增加额
  收取利息、手续费及佣金的现金                        29,803,901,992    43,159,988,710
  融出资金净减少额                                    13,361,202,523                 -
  代理买卖证券收到的现金净额                                       -    45,403,879,589
  收到其他与经营活动有关的现金     七、52(1)          16,848,114,657     7,346,155,358
    经营活动现金流入小计                              85,593,880,144    97,049,509,328
  取得以公允价值计量且其变动计入                                   -    32,202,758,305
当期损益的金融资产净增加额
  回购业务资金净减少额                              70,643,896,077       2,526,481,458
  拆入业务资金净减少额                               3,712,000,000       2,581,000,000
  融出资金净增加额                                               -       6,246,628,424
  代理买卖证券支付的现金净额                        40,417,871,408                   -
  支付利息、手续费及佣金的现金                       5,669,763,795       9,599,555,818
  支付给职工以及为职工支付的现金                     7,121,928,529       5,927,710,717
  支付的各项税费                                     6,861,757,515       5,559,027,010
  支付其他与经营活动有关的现金     七、52(2)         9,982,561,983       4,246,905,441
    经营活动现金流出小计                           144,409,779,307      68,890,067,173
      经营活动产生的现金流量净额   七、53(1)       -58,815,899,163      28,159,442,155
二、投资活动产生的现金流量:
  收回投资收到的现金                                  45,865,112,618    54,478,030,096
  取得投资收益收到的现金                               1,281,698,904     1,035,221,507
  处置子公司预收款                                                 -     3,011,220,310
  处置其他营业单位收到的现金净额                                   -         5,661,376
  处置固定资产、无形资产和其他长                          34,649,691         5,149,570
期资产而收回的现金
    投资活动现金流入小计                              47,181,461,213    58,535,282,859
  投资支付的现金                                      48,112,474,674    78,292,082,813
  取得子公司及其他营业单位支付的                                   -     2,498,846,516
现金净额
  处置子公司、联营和合营企业支付                         184,354,559                  -
的现金
  购建固定资产、无形资产和其他长                         677,524,422       595,882,967
期资产支付的现金
    投资活动现金流出小计                              48,974,353,655    81,386,812,296
      投资活动产生的现金流量净额                      -1,792,892,442   -22,851,529,437
三、筹资活动产生的现金流量:
  吸收投资收到的现金                                   3,150,020,427    39,663,274,079
    其中:发行永续债收到的现金                                     -    10,000,000,000
          子公司发行永续债收到的                       3,150,020,427                 -

                                       110 / 273
                                                                             2016 年年度报告


        现金
  取得借款收到的现金                                  35,376,370,829      65,073,456,534
  发行债券收到的现金                                  70,352,425,233      67,843,887,643
  收到其他与筹资活动有关的现金                                     -         394,475,921
    筹资活动现金流入小计                             108,878,816,489     172,975,094,177
  偿还债务支付的现金                                  89,193,092,589     116,459,988,179
  分配股利、利润或偿付利息支付的                       9,244,452,593       4,506,203,124
现金
    其中:子公司支付给少数股东的股                       264,211,607            224,052,462
        利、利润
  支付其他与筹资活动有关的现金                                     -          62,119,154
    筹资活动现金流出小计                              98,437,545,182     121,028,310,457
      筹资活动产生的现金流量净额                      10,441,271,307      51,946,783,720
四、汇率变动对现金及现金等价物的                         955,754,400         854,725,825
影响
五、现金及现金等价物净增加额         七、53(1)       -49,211,765,898      58,109,422,263
  加:期初现金及现金等价物余额                       180,733,258,549     122,623,836,286
六、期末现金及现金等价物余额         七、53(4)       131,521,492,651     180,733,258,549

法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌       会计机构负责人:谢乐斌




                                        111 / 273
                                                                        2016 年年度报告



                                   母公司现金流量表
                                   2016 年 1—12 月
                                                                   单位:元 币种:人民币
               项目                 附注           本期发生额             上期发生额
一、经营活动产生的现金流量:
   处置以公允价值计量且变动计入                       19,320,722,607                  -
当期损益的金融资产净增加额
   以公允价值计量且其变动计入当                        4,764,590,138                  -
期损益的金融负债净增加额
   收取利息、手续费及佣金的现金                       22,644,477,753    34,240,973,965
   融出资金净减少额                                   14,471,110,756                 -
   回购业务资金净增加额                                            -     2,431,964,264
   代理买卖证券收到的现金净额                                      -    35,295,903,826
   收到其他与经营活动有关的现金   二十、4(e)          12,486,378,918     3,705,822,347
     经营活动现金流入小计                             73,687,280,172    75,674,664,402
   处置以公允价值计量且其变动计                                    -     1,052,404,669
入当期损益的金融负债净增加额
   以公允价值计量且其变动计入当                                   -     28,766,176,610
期损益的金融资产净增加额
   回购业务资金净减少额                               79,304,631,700                 -
   拆入业务资金净减少额                                3,150,000,000     2,091,000,000
   融出资金净增加额                                                -     1,937,675,289
   代理买卖证券支付的现金净额                         34,200,910,351                 -
   支付利息、手续费及佣金的现金                        5,020,709,680     8,379,155,676
   支付给职工以及为职工支付的现                        5,091,536,493     4,408,373,558

   支付的各项税费                                    5,730,522,117       4,389,310,812
   支付其他与经营活动有关的现金   二十、4(f)         3,748,266,234       3,825,215,156
     经营活动现金流出小计                          136,246,576,575      54,849,311,770
       经营活动产生的现金流量净   二十、4(a)       -62,559,296,403      20,825,352,632

二、投资活动产生的现金流量:
   收回投资收到的现金                                 24,913,392,667    43,208,551,166
   取得投资收益收到的现金                                590,834,937       497,288,906
   处置固定资产、无形资产和其他                           32,532,278           758,348
长期资产而收回的现金
     投资活动现金流入小计                             25,536,759,882    43,706,598,420
   投资支付的现金                                     24,255,105,107    63,671,815,944
   取得子公司及其他营业单位支付                                    -     2,499,714,000
的现金净额
   购建固定资产、无形资产和其他                          412,434,391       363,574,212
长期资产支付的现金
     投资活动现金流出小计                             24,667,539,498    66,535,104,156
       投资活动产生的现金流量净                          869,220,384   -22,828,505,736

三、筹资活动产生的现金流量:
   吸收投资收到的现金                                             -     39,663,274,079

                                       112 / 273
                                                                            2016 年年度报告


   其中:发行永续债收到的现金                                     -      10,000,000,000
   取得借款收到的现金                                             -       2,575,000,000
   发行债券收到的现金                                70,006,650,000      61,742,420,000
   收到其他与筹资活动有关的现金                                   -         394,475,921
     筹资活动现金流入小计                            70,006,650,000     104,375,170,000
   偿还债务支付的现金                                43,594,120,000      55,975,170,000
   分配股利、利润或偿付利息支付                       7,244,164,224       3,079,973,297
的现金
   支付其他与筹资活动有关的现金                                   -             62,119,154
     筹资活动现金流出小计                            50,838,284,224         59,117,262,451
       筹资活动产生的现金流量净                      19,168,365,776         45,257,907,549

四、汇率变动对现金及现金等价物                          127,125,894            104,688,049
的影响
五、现金及现金等价物净增加额      二十、4(c)        -42,394,584,349      43,359,442,494
   加:期初现金及现金等价物余额                     143,105,346,824      99,745,904,330
六、期末现金及现金等价物余额      二十、4(d)        100,710,762,475     143,105,346,824

法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌      会计机构负责人:谢乐斌




                                       113 / 273
                                                                                                                                                     2 0 1 6        年 年 度 报 告




                                                                        合并所有者权益变动表
                                                                          2016 年 1—12 月
                                                                                                                                                       单位:元 币种:人民币
                                                                                                                 本期

                                                                                   归属于母公司所有者权益
             项目                                                                                                                                                     所有者权益合
                                                                                                                                                   少数股东权益
                                              其他权益工具                      其他综合收                       一般风险准                                               计
                                 股本                            资本公积                         盈余公积                        未分配利润
                                                 永续债                             益                               备
一、上年期末余额              7,625,000,000   10,000,000,000   29,293,409,320   1,211,595,260    4,989,708,790   10,266,703,257   31,937,998,043    6,312,306,667     101,636,721,337
二、本年期初余额              7,625,000,000   10,000,000,000   29,293,409,320   1,211,595,260    4,989,708,790   10,266,703,257   31,937,998,043    6,312,306,667     101,636,721,337
三、本期增减变动金额(减少                -                -      80,876,061    -727,289,406      739,778,609     1,927,279,525    2,619,358,592    4,474,997,061       9,115,000,442
以“-”号填列)
(一)综合收益总额                        -                -                -   -727,289,406                 -                -    9,841,416,726    1,717,523,444     10,831,650,764
(二)所有者投入和减少资本                -                -                -                -               -                -                -    3,150,020,427       3,150,020,427
1.子公司其他权益工具持有者               -                -                -                -               -                -                -    3,150,020,427       3,150,020,427
投入资本
(三)利润分配                            -                -                -                -    739,778,609     1,928,745,089   -7,223,523,698     -417,261,607     -4,972,261,607
1.提取盈余公积                           -                -                -                -    739,778,609                 -     -739,778,609                -                   -
2.提取一般风险准备                       -                -                -                -               -    1,928,745,089   -1,928,745,089                -                   -
3.对所有者(或股东)的分配               -                -                -                -               -                -   -3,965,000,000                -     -3,965,000,000
4.对其他权益工具持有者的分               -                -                -                -               -                -     -590,000,000                -        -590,000,000

5.对少数股东及子公司其他权                -                -                -                -               -                -                -     -417,261,607        -417,261,607
益工具持有者的分配
(四)其他                                -                -      80,876,061                 -               -      -1,465,564         1,465,564      24,714,797         105,590,858
四、本期期末余额              7,625,000,000   10,000,000,000   29,374,285,381    484,305,854     5,729,487,399   12,193,982,782   34,557,356,635   10,787,303,728     110,751,721,779




                                                                                 114 / 273
                                                                                                                                                    2 0 1 6        年 年 度 报 告




                                                                                                                 上期

                                                                                    归属于母公司所有者权益
             项目                             其他权益工                                                                                           少数股东权        所有者权益合
                                                                                其他综合收                       一般风险准                            益                  计
                                 股本             具            资本公积                          盈余公积                        未分配利润
                                                                                    益                               备
                                                 永续债
一、上年期末余额              6,100,000,000                -    1,219,544,325   1,874,304,680    3,481,289,913    7,106,412,367   22,258,916,800   5,258,198,097     47,298,666,182
二、本年期初余额              6,100,000,000                -    1,219,544,325   1,874,304,680    3,481,289,913    7,106,412,367   22,258,916,800   5,258,198,097     47,298,666,182
三、本期增减变动金额(减少    1,525,000,000   10,000,000,000   28,073,864,995   -662,709,420     1,508,418,877    3,160,290,890    9,679,081,243   1,054,108,570     54,338,055,155
以“-”号填列)
(一)综合收益总额                        -                -                -   -662,709,420                 -                -   15,700,291,010   1,180,394,030     16,217,975,620
(二)所有者投入和减少资本    1,525,000,000   10,000,000,000   28,138,274,079                -               -                -                -              -      39,663,274,079
1.股东投入的资本             1,525,000,000                -   28,138,274,079                -               -                -                -              -      29,663,274,079
2.其他权益工具持有者投入资               -   10,000,000,000                -                -               -                -                -              -      10,000,000,000

(三)利润分配                            -                -                -                -   1,508,418,877    3,160,290,890   -6,021,209,767   -224,052,462      -1,576,552,462
1.提取盈余公积                           -                -                -                -   1,508,418,877                -   -1,508,418,877              -                    -
2.提取一般风险准备                       -                -                -                -               -    3,160,290,890   -3,160,290,890              -                    -
3.对所有者(或股东)的分配               -                -                -                -               -                -     -762,500,000              -         -762,500,000
4.对其他权益工具持有者的分               -                -                -                -               -                -     -590,000,000              -         -590,000,000

5.对少数股东的分配                        -                -                -                -               -                -                -   -224,052,462         -224,052,462
(四)其他                                -                -      -64,409,084                -               -                -                -     97,767,002          33,357,918
四、本期期末余额              7,625,000,000   10,000,000,000   29,293,409,320   1,211,595,260    4,989,708,790   10,266,703,257   31,937,998,043   6,312,306,667     101,636,721,337


法定代表人:杨德红 主管会计工作负责人:谢乐斌 会计机构负责人:谢乐斌




                                                                                 115 / 273
                                                                                                                                                 2 0 1 6     年 年 度 报 告




                                                                      母公司所有者权益变动表
                                                                          2016 年 1—12 月
                                                                                                                                                   单位:元 币种:人民币
                                                                                                           本期
                 项目                                其他权益工具
                                        股本                            资本公积        其他综合收益              盈余公积    一般风险准备      未分配利润      所有者权益合计
                                                        永续债
一、上年期末余额                     7,625,000,000   10,000,000,000   28,453,164,860         447,425,589      4,989,708,790    9,679,866,763   26,336,811,012    87,531,977,014
二、本年期初余额                     7,625,000,000   10,000,000,000   28,453,164,860         447,425,589      4,989,708,790    9,679,866,763   26,336,811,012    87,531,977,014
三、本期增减变动金额(减少以“-”               -                -       51,297,550        -199,889,869        739,778,609    1,479,557,218      623,450,265     2,694,193,773
号填列)
(一)综合收益总额                               -                -                -        -199,889,869                  -                -    7,397,786,092     7,197,896,223
(二)所有者投入和减少资本                 &