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2019年10月15日 星期二

博汇纸业(600966)公告正文

博汇纸业:2010年年度报告摘要

公告日期:2011-04-20

    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    山东博汇纸业股份有限公司
    2010 年年度报告摘要
    §1 重要提示
    1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
    误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
    本年度报告摘要摘自年度报告全文,投资者欲了解详细内容,应当仔细阅读年度报告全文。
    1.2 公司全体董事出席董事会会议。
    1.3 中瑞岳华会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
    1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况?
    否
    1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况?
    否
    1.6 公司负责人杨振兴、主管会计工作负责人史霄及会计机构负责人(会计主管人员)岳晗声明:
    保证年度报告中财务报告的真实、完整。
    §2 公司基本情况简介
    2.1 基本情况简介
    股票简称                    博汇纸业
    股票代码                    600966
    股票上市交易所                上海证券交易所
    公司注册地址和办公地址                    山东省淄博市桓台县马桥镇工业路北首
    邮政编码                                  256405
    公司国际互联网网址                        www.bohui.net
    电子信箱                                  zqb@bohui.com
    2.2 联系人和联系方式
    董事会秘书                               证券事务代表
    姓名      杨国栋                                       潘庆峰
    联系地址     山东省淄博市桓台县马桥镇工业路北首           山东省淄博市桓台县马桥镇工业路北首
    电话      0533-8539966                                 0533-8539966
    传真      0533-8539966                                 0533-8539966
    电子信箱     zqb@bohui.com                                zqb@bohui.com
    1
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    §3 会计数据和业务数据摘要
    3.1 主要会计数据
    单位:元 币种:人民币
    本期比上年
    2010 年                  2009 年                                2008 年
    同期增减(%)
    营业收入             4,605,857,523.04         3,122,463,247.23            47.51    3,310,674,337.79
    利润总额               236,638,666.86            282,866,756.37          -16.34      347,137,640.39
    归属于上市公司
    163,027,394.10            199,390,982.22          -18.24      253,712,198.14
    股东的净利润
    归属于上市公司
    股东的扣除非经
    160,115,146.09            201,421,774.01          -20.51      253,139,715.92
    常性损益的净利
    润
    经营活动产生的
    -275,709,093.51            541,936,280.39         -150.87      484,436,038.09
    现金流量净额
    本期末比上
    2010 年末                2009 年末         年同期末增           2008 年末
    减(%)
    总资产               6,647,700,398.18         5,853,683,205.41            13.56    4,405,039,025.61
    所有者权益(或股
    2,969,598,512.08         2,862,655,735.47             3.74    2,482,393,623.17
    东权益)
    3.2 主要财务指标
    本期比上年同期增减
    2010 年            2009 年                              2008 年
    (%)
    基本每股收益(元/股)                  0.3231           0.3952               -18.24            0.5028
    稀释每股收益(元/股)                  0.3231           0.3759               -14.05            0.5028
    扣除非经常性损益后的基
    0.3173           0.3992               -20.52            0.5017
    本每股收益(元/股)
    加权平均净资产收益率(%)                 5.64             7.63    减少 1.99 个百分点               10.71
    扣除非经常性损益后的加
    5.54             7.71    减少 2.17 个百分点               10.69
    权平均净资产收益率(%)
    每股经营活动产生的现金
    -0.55             1.07              -151.40                 0.96
    流量净额(元/股)
    本期末比上年同期末
    2010 年末         2009 年末                               2008 年末
    增减(%)
    归属于上市公司股东的每
    5.89             5.67                   3.88               4.92
    股净资产(元/股)
    扣除非经常性损益项目
    √适用 □不适用
    2
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    单位:元 币种:人民币
    项目                                              金额
    非流动资产处置损益                                                                -8,448,860.83
    计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按
    12,414,252.86
    照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)
    除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                                 -88,525.34
    所得税影响额                                                                        -979,428.11
    少数股东权益影响额(税后)                                                            14,809.43
    合计                                                       2,912,248.01
    §4 股本变动及股东情况
    4.1 股份变动情况表
    √适用 □不适用
    单位:股
    本次变动前                   本次变动增减(+,-)                本次变动后
    公
    发
    积
    比例    行送                                                        比例
    数量                    金           其他          小计             数量
    (%)     新股                                                        (%)
    转
    股
    股
    一、有限
    售条件股    112,592,290    22.31                -112,592,290    -112,592,290               0      0
    份
    1、国家持
    股
    2、国有法
    人持股
    3、其他内
    112,592,290    22.31                -112,592,290    -112,592,290               0      0
    资持股
    其中:境
    内非国有    112,592,290    22.31                -112,592,290    -112,592,290               0      0
    法人持股
    境
    内自然人
    持股
    4、外资
    持股
    其中:境
    外法人持
    股
    境
    外自然人
    3
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    持股
    二、无限
    售条件流     391,983,710     77.69                   112,593,932         112,593,932      504,577,642        100
    通股份
    1、人民币
    391,983,710     77.69                   112,593,932         112,593,932      504,577,642        100
    普通股
    2、境内上
    市的外资
    股
    3、境外上
    市的外资
    股
    4、其他
    三、股份
    504,576,000        100                          1,642             1,642      504,577,642        100
    总数
    限售股份变动情况表
    √适用 □不适用
    单位:股
    年初限售股      本年解除限售          本年增加     年末限   限售
    股东名称                                                                                解除限售日期
    数              股数              限售股数     售股数   原因
    山东博汇集                                                                    股改
    112,592,290         112,592,290              0          0            2010 年 11 月 8 日
    团有限公司                                                                    承诺
    合计          112,592,290         112,592,290              0          0    /                 /
    4.2 股东数量和持股情况
    单位:股
    报告期末股东总数                                                                                 65,988 户
    前十名股东持股情况
    持股比例                        持有有限售条      质押或冻结的股份
    股东名称        股东性质                      持股总数
    (%)                           件股份数量              数量
    山东博汇集团有限      境内非国
    33.77      170,397,730                    0                        无
    公司                  有法人
    中国建设银行-国
    泰金马稳健回报证      未知                1.66          8,393,679                  0                   未知
    券投资基金
    青岛海光生物工程      境内非国
    0.80          4,056,352                  0                        无
    技术有限公司          有法人
    中国工商银行-金
    未知                0.42          2,105,554                  0                   未知
    泰证券投资基金
    中国工商银行股份
    未知                0.37          1,843,195                  0                   未知
    有限公司-国泰估
    4
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    值优势可分离交易
    股票型证券投资基
    金
    银河证券-招行-
    银河金星 1 号集合      未知              0.34       1,704,673          0                未知
    资产管理计划
    三井住友资产管理
    株式会社-中国 A       未知              0.34       1,699,901          0                未知
    股母基金
    境内自然
    逯颀迅                                   0.27       1,380,714          0                未知
    人
    境内自然
    张文姬                                   0.27       1,362,100          0                未知
    人
    境内自然
    于向芹                                   0.27       1,359,700          0                未知
    人
    前十名无限售条件股东持股情况
    持有无限售条件股份的数
    股东名称                                                 股份种类及数量
    量
    山东博汇集团有限公司                            170,397,730                     人民币普通股
    中国建设银行-国泰金马稳健
    8,393,679                   人民币普通股
    回报证券投资基金
    青岛海光生物工程技术有限公
    4,056,352                   人民币普通股
    司
    中国工商银行-金泰证券投资
    2,105,554                   人民币普通股
    基金
    中国工商银行股份有限公司-
    国泰估值优势可分离交易股票                          1,843,195                   人民币普通股
    型证券投资基金
    银河证券-招行-银河金星 1
    1,704,673                   人民币普通股
    号集合资产管理计划
    三井住友资产管理株式会社-
    1,699,901                   人民币普通股
    中国 A 股母基金
    逯颀迅                                              1,380,714                   人民币普通股
    张文姬                                              1,362,100                   人民币普通股
    于向芹                                              1,359,700                   人民币普通股
    上述股东关联关系或一致行动        控股股东博汇集团与其余 9 名股东之间不存在关联关系,也不属于
    的说明                            《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人,其他股东无法确定。
    4.3 控股股东及实际控制人情况介绍
    4.3.1     控股股东及实际控制人变更情况
    □适用 √不适用
    4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍
    5
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    4.3.2.1 控股股东及实际控制人具体情况介绍
    自然人杨延良通过淄博华涛贸易有限公司间接持有山东博汇集团有限公司 41.31%的股权,直接持
    有山东博汇集团有限公司 18%的股权,且山东博汇集团有限公司为公司控股股东,持有公司 33.77
    %的股权,合计持有公司 20.03%的股权,为公司的实际控制人。
    4.3.2.2 控股股东情况
    ○ 法人
    单位:万元 币种:人民币
    名称                                       山东博汇集团有限公司
    单位负责人或法定代表人                     金亮宗
    成立日期                                   1992 年 5 月 11 日
    注册资本                                                                               13,524
    制造、销售蒸气、电、轻工机械、纺织机械及配件,销售
    主要经营业务或管理活动                     标准件、劳保用品、烟酒糖茶、日用百货、建材、陶瓷、
    五金交电、文具用品、日用杂品。
    4.3.2.3 实际控制人情况
    ○ 自然人
    姓名                                杨延良
    国籍                                中国
    是否取得其他国家或地区居留权        否
    原任公司董事长、党委书记、博汇集团董事、江苏博汇纸业有限
    公司董事长、山东海力化工股份有限公司董事长、山东科润投资
    最近 5 年内的职业及职务             有限公司董事长,现任董事、党委书记、江苏博汇纸业有限公司
    董事,山东博汇集团有限公司董事、山东海力化工股份有限公司
    董事长、山东科润投资有限公司董事长
    4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
    6
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    4.3.4 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
    □适用 √不适用
    §5 董事、监事和高级管理人员
    5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
    单位:股
    报告期      是否在
    内从公      股东单
    司领取      位或其
    任期起    任期终    年初持      年末持      变动原
    姓名      职务       性别    年龄                                                         的报酬      他关联
    始日期    止日期     股数        股数         因
    总额(万    单位领
    元)(税    取报酬、
    前)        津贴
    董     事
    2009 年   2012 年
    杨振兴   长、总      男          32                               0           0              19.03     否
    4月3日    4月2日
    经理
    2009 年   2012 年
    杨延良   董事        男          63                               0           0              22.38     是
    4月3日    4月2日
    董事、
    2009 年   2012 年
    王友贵   副总经      男          48                               0           0              18.61     否
    4月3日    4月2日
    理
    2009 年   2012 年
    金亮宗   董事        男          54                               0           0                    0   是
    4月3日    4月2日
    7
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    2010 年           因工作
    2009 年
    杨升     董事      男              48             4 月 10   0   0   原因辞        0   是
    4月3日
    日                职
    董事、
    2009 年   2012 年
    杨延智   副总经    男              36                       0   0             19.17   否
    4月3日    4月2日
    理
    2009 年   2012 年
    荆树兵   董事      男              52                       0   0             15.13   否
    4月3日    4月2日
    独立董                         2009 年   2012 年
    赵伟               男              51                       0   0                 3   否
    事                             4月3日    4月2日
    独立董                         2009 年   2012 年
    聂志红             男              38                       0   0                 3   否
    事                             4月3日    4月2日
    独立董                         2009 年   2012 年
    赵耀               男              41                       0   0                 3   否
    事                             4月3日    4月2日
    监事会                         2009 年   2012 年
    胡安忠             男              45                       0   0             15.66   否
    主席                           4月3日    4月2日
    2009 年   2012 年
    李军     监事      男              42                       0   0                 0   是
    4月3日    4月2日
    2009 年   2012 年
    郑先山   监事      男              36                       0   0             19.12   否
    4月3日    4月2日
    2009 年   2012 年
    曹林     监事      男              38                       0   0             15.30   否
    4月3日    4月2日
    2009 年   2012 年
    金田宗   监事      男              44                       0   0             11.92   否
    4月3日    4月2日
    2009 年   2012 年
    孙吉     监事      男              43                       0   0             12.25   否
    4月3日    4月2日
    2009 年   2012 年
    张艳     监事      女              35                       0   0              9.95   否
    4月3日    4月2日
    副总经                         2009 年   2012 年
    周克军             男              47                       0   0             18.55   否
    理                             4月3日    4月2日
    财务总                         2009 年   2012 年
    史霄               女              35                       0   0              9.03   否
    监                             4月3日    4月2日
    董事会                         2009 年   2012 年
    杨国栋             男              34                       0   0              8.99   否
    秘书                           4月3日    4月2日
    合计         /         /      /          /            /    0   0        /   224.09        /
    §6 董事会报告
    6.1 管理层讨论与分析
    6.1.1.1一、报告期内公司经营情况回顾
    1、报告期内公司总体经营情况及分析
    报告期内,受欧债危机、就业不足等因素影响,全球经济在第一季度快速反弹后增速出现放缓,同
    时受智利地震、人民币汇率持续走高等外部经营环境的影响,2010 年度本公司所售产品出现价格下
    8
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    滑,产成品库存增加,原材料价格和人工成本持续上升并维持高位运行的局势,导致产品的毛利率
    下降,应收款项加大。
    面对复杂的经济形势,在董事会的领导下,坚持以经济效益为中心,强化公司各项管理,应对由此
    引发的不利局面。
    在生产管理方面,坚持“一切为生产、一切为成本”、“严考核、重激励、硬约束”的经营管理思路,
    以抓好纸机的开机率降低产品的生产成本,以技术的革新降低产品的单耗,同时抓好年产 35 万吨高
    档包装纸板项目的试运行,加强产品质量的稳定性,使该纸机尽快成为公司新的利润增长点;在销
    售管理方面,一是依靠前期的市场调研、与客户的沟通,使 35 万吨高档包装纸板项目产品尽快投放
    市场,使客户予以认可,二是加大与原有客户的联系,加强为客户服务的意识的提升,加大客户对
    本公司产品用量的增加;在采购方面,借助采购量大的特点,继续采用招标的方式,坚持比价采购,
    提高了公司对原材料的议价能力,同时,充分加强对国际经济形式的研究和应对,用贸易的运作方
    式加大国际原材料的采购;在企业管理方面,坚持做好内部控制,加强内部管理,强化各项考核,
    对内部控制的执行情况进行有效监督和自我评估,不断完善内部控制制度的建设,强化工作细节和
    执行能力,提升全体干部员工整体的素质。
    2010 年度,公司迈出走出去发展的第一步,通过与同行业产品的比较、区位的比较、竞争优势等的
    比较,以及国内外经济形势的演变,结合公司的发展战略,为充分发挥优势产品的竞争地位,优化
    产成品和原材料的物流成本,决定在江苏省大丰市投资设立江苏博汇纸业有限公司,增加公司的经
    济效益。
    报告期内,在全体员工的共同努力下,公司共计生产机制纸 100.12 万吨,销售机制纸 95.66 万吨,
    产销率达到 95.55%。实现营业收入 460,585.75 万元,较上年同期增长 47.51%;实现营业利润
    23,276.18 万元,比上年同期减少 18.50%;利润总额 23,663.87 万元,较上年同期降低 16.34%;归
    属于母公司的净利润 16,302.74 万元,较上年同期降低 18.24%。
    2、公司主营业务及其经营状况分析
    公司属于轻工造纸行业,经营范围为:胶印纸、书写纸、包装纸、纸板、造纸木浆的生产、销售;
    批准范围的自营进出口业务及“三来一补”业务。
    主营业务分行业、产品情况
    单位:元 币种:人民币
    营业收   营业成
    分行业                                                                         营业利润率
    营业利    入比上   本比上
    或分产         营业收入             营业成本                                   比上年增减
    润率(%)   年增减   年增减
    品                                                                             (%)
    (%)      (%)
    分行业
    增加 36.81
    造纸业     4,545,771,581.52     3,798,750,349.02      16.43    45.58    47.44
    个百分点
    分产品
    增加 2.23 个
    卡纸       2,767,789,566.03     2,189,049,241.72      20.91   125.99   119.78
    百分点
    减少 11.81
    书写纸        942,909,642.05       846,491,617.56     10.23    -3.23    11.43
    个百分点
    9
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    主营业务分地区情况表
    单位:元 币种:人民币
    地区                       营业收入                          营业收入比上年增减(%)
    东北                       143,160,676.71                    84.96
    华北                       1,207,942,388.53                  -2.02
    华东                       884,687,813.96                    35.87
    华南                       1,241,591,072.25                  83.28
    华中                       527,881,077.88                    112.54
    西北                       40,796,166.66                     49.54
    西南                       464,886,074.04                    126.16
    出口                       34,826,311.49                     1,330.81
    (3)公司主要供应商、客户情况说明
    前五名供应商采购金额合计(元)        1,847,826,719.52    占采购总额比重(%) 41.26
    前五名销售客户销售金额合计
    564,194,425.20      占营业收入比重(%) 12.25
    (元)
    3、报告期内公司资产构成、主要财务数据同比发生重大变动情况说明
    (1)应收票据 2010 年 12 月 31 日期末数为 696,351,897.54 元,比期初数增加 234.72%,其主要原
    因是本期生产规模扩大、营业收入增加,采用票据结算方式相应增加所致。
    (2)应收账款 2010 年 12 月 31 日期末数为 478,537,441.63 元,比期初数增加 66.21%,其主要原
    因是本期生产规模扩大、营业收入增加,应收账款相应增加所致。
    (3)其他应收款 2010 年 12 月 31 日期末数为 9,127,384.19 元,比期初数增加 124.92%,其主要原
    因是本期支付的海关税款押金及铁路运输押金增加所致。
    (4)存货 2010 年 12 月 31 日期末数为 779,828,226.86 元,比期初数增加 51.53%,其主要原因是
    期末库存商品及原材料增加。
    (5)长期股权投资 2010 年 12 月 31 日期末数为 1,000,000.00 元,比期初数增加 1,000,000.00 元,
    其主要原因是对安徽时代物资股份有限公司股权投资所致。
    (6)固定资产 2010 年 12 月 31 日期末数为 4,011,934,633.62 元,比期初数增加 79.00%,其主要
    原因是本期 35 万吨高档包装纸板项目完工转入固定资产所致。
    (7)在建工程 2010 年 12 月 31 日期末数为 6,726,600.08 元,比期初数减少 99.63%,其主要原因
    是本期 35 万吨高档包装纸板项目完工转入固定资产所致。
    (8)工程物资 2010 年 12 月 31 日期末数为 0 元,比期初数减少 100.00%,其主要原因是本期在建
    工程领用所致。
    (9)递延所得税资产 2010 年 12 月 31 日期末数为 14,479,401.61 元,比期初数增加 44.53%,其主
    要原因是本期提取坏账准备及预提运费所致。
    (10)短期借款 2010 年 12 月 31 日期末数为 1,437,247,379.98 元,比期初数增加 63.06%,其主要
    原因是本期生产规模扩大所需流动资金借款增加所致。
    (11)应付票据 2010 年 12 月 31 日期末数为 50,219,900.00 元,比期初数减少 50.28%,其主要原
    因是本期期末采用票据结算方式减少所致。
    (12)预收账款 2010 年 12 月 31 日期末数为 62,044,193.48 元,比期初数增加 33.07%,其主要原
    因是本期预收卡纸销售货款增加所致。
    10
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    (13)应付职工薪酬 2010 年 12 月 31 日期末数为 24,268,850.12 元,比期初数增加 65.52%,其主
    要原因是本期生产规模扩大导致所需员工增加后,期末应付职工工资增加所致。
    (14)应交税费 2010 年 12 月 31 日期末数为-18,690,971.86 元,比期初数增加 84.82%,其主要原
    因是公司 35 万吨高档包装纸板项目设备主要在上期购买,本期增值税留抵减少所致。
    (15)应付利息 2010 年 12 月 31 日期末数为 8,025,223.94 元,比期初数增加 36.63%,其主要原因
    是预提银行借款利息增加所致。
    (16)一年内到期的非流动负债 2010 年 12 月 31 日期末数为 120,000,000.00 元,比期初数增加
    140.00%,其主要原因是一年内到期的长期借款增加所致。
    (17)递延所得税负债 2010 年 12 月 31 日期末数为 45,981,909.37 元,比期初数增加 45,981,909.37
    元,其主要原因是可转换公司债负债与权益进行分拆后,负债账面余额与主管税务机关确定的计税
    基础差异从而导致的递延所得税负债增加所致。
    (18)营业收入 2010 年度发生数为 4,605,857,523.04 元,比上期数增加 47.51%,其主要原因是 35
    万吨高档包装纸板在本年度投产,产能增加所致。
    (19)营业成本 2010 年度发生数为 3,855,315,874.03 元,比上期数增加 49.64%,其主要原因是 35
    万吨高档包装纸板在本年度投产,产能增加所致。
    (20)销售费用 2010 年度发生数为 199,068,160.77 元,比上期数增加 98.57%,其主要原因是本期
    产品销量增加相应运输费增加所致。
    (21)管理费用 2010 年度发生数为 136,266,446.52 元,比上期数增加 47.40%,其主要原因是本期
    污水治理费及人员工资增加所致。
    (22)财务费用 2010 年度发生数为 176,007,121.58 元,比上期数增加 164.07%,其主要原因是本
    期 35 万吨卡纸投产后项目借款利息费用化及可转债利息摊销增加所致。
    (23)资产减值损失 2010 年度发生数为 6,055,087.57 元,比上期数增加 897.20%,其主要原因是
    本期应收账款增加,按账龄组合计提的资产减值损失增加。
    (24)营业外收入 2010 年度发生数为 12,425,484.86 元,比上期数增加 68971.19%,其主要原因是
    本期收到 2009 年度进口产品贴息所致。
    (25)营业外支出 2010 年度发生数为 8,548,618.17 元,比上期数增加 211.16%,其主要原因是本
    期处置固定资产损失增加所致。
    4、报告期内公司现金流量构成情况
    单位:人民币元
    项目                              2010 年           2009 年             增减比例(%)
    经营活动产生的现金流量净额        -275,709,093.51   541,936,280.39      -150.87
    投资活动产生的现金流量净额        -148,006,818.26   -1,662,707,588.15   -91.10
    筹资活动产生的现金流量净额        233,693,600.77    1,155,515,443.38    -79.78
    现金及现金等价物净增加额          -190,022,311.00   34,744,135.62       -646.92
    (1)经营活动产生的现金流量净额低于上年同期 150.87%,主要是销售商品收到的银行承兑汇票未
    及时贴现所致。
    (2)投资活动产生的现金流量净额比上年同期减少 91.10%,主要是由于本期购建固定资产、无形
    资产和其他长期资产支付的现金同比减少 1,511,300,769.89 元所致。
    (3)筹资活动产生的现金流量净额比上年同期减少 79.78%,主要是去年同期公司发行债券收到的现
    金增加所致。
    (4)现金及现金等价物净增加额比上年同期减少 646.92%,主要是经营活动产生的现金流量净额同
    比大幅减少所致。
    5、报告期内对公司设备利用情况、订单的获取情况、产品销售或积压情况、主要技术人员变动情况
    11
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    等与公司经营相关的重要信息的讨论与分析
    (1)报告期内,公司生产设备运转良好,主要产品白卡纸、文化纸、箱板纸、石膏护面纸项目设备
    运转正常。报告期内公司年产 35 万吨高档包装纸板项目顺利投产,现运行良好。
    (2)报告期内,公司生产机制纸,产销率达到 95.55%,主要产品库存合理,销售市场和地区分布
    没有发生重大不利变化。
    (3)报告期内公司主要生产技术及技术人员没有发生重大变化。
    6、公司主要控股公司的经营情况及业绩分析
    单位:万元 币种:人民币
    公司         业务                                注册         持股
    主营业务                                    总资产      净利润
    名称         性质                                资本         比例
    开发、生产、销售板纸
    淄博大华                 及纸制品,并从事上述
    中外合资
    纸业有限                 产品的进出口业务(不    9,000.00     60%    23,094.58   653.36
    经营企业
    公司                     含分销业务、许可证产
    品凭许可证生产经营
    山东博汇                 生产、销售造纸纸浆;
    中外合资
    浆业有限                 并从事非公司自产机 52,770.00         75%    86,475.03   10,154.29
    经营企业
    公司                     制纸的批发
    北京金达
    有限责任
    尔纸业有                 经销纸制品              600.00       100%   855.59      3.16
    公司
    限公司
    江苏博汇                 纸张销售;自营和代理
    有限责任
    纸业有限                 各类商品及技术的进      20,000.00   100%   20,162.12   -44.55
    公司
    公司                     出口业务
    7、报告期内,公司技术创新、节能减排及自主创新情况
    报告期内,公司废水深度处理资源化回用工程顺利实施,其生态净化系统将杏花河河道改造成氧化
    塘和人工湿地,对公司排水进行深度净化处理,优化了公司的水循环系统,降低了公司的废水排放
    指标。通过对制浆和造纸的工艺、设备进行的技术改造和技术创新,有效的降低了水、电、汽等能
    耗的耗用,杜绝跑、冒、滴、漏等现象。
    二、对公司未来发展的展望
    1、分析公司所处行业的发展趋势及公司面临的市场竞争格局等相关变化趋势以及对公司可能的影响
    程度
    公司所属造纸行业。我国造纸工业发展与国民经济及社会发展密切相关,经济的发展将为我国造纸
    工业发展提供强有力的支撑。由于造纸工业属资金、技术密集型行业,产品升级换代和技术改造将
    需资金和技术支持,目前国内部分企业通过引进先进生产设备,扩大规模,成功地进行了产品结构
    升级,产品质量已达到或接近国际水平,提升了产品竞争力,具备了和外国厂商抗衡的能力。
    未来一段时间,造纸行业将进入结构调整、技术产品升级和节能减排淘汰落后产能的关键时期。另
    随着行业部分产品产量和销量的不断增加,环保要求的不断提高,造纸原料可能会持续走高。
    2、未来公司发展机遇和挑战,发展战略以及各项业务的发展规划
    (1)调整、优化产品结构,降低经营风险。
    (2)加快全资子公司年产 75 万吨高档包装纸项目的建设,严格控制项目预算,加快项目建设进度,
    争取早日建成投产。
    (3)积极考察上游资源,在适当的时机积极储备林业资源,加快林浆纸建设,提高公司自制木浆的
    规模,减少对国际商品浆的依赖。
    12
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    (4)2011 年公司生产经营计划
    ①强化各项考核,细化考核方案,做好预算管理、量化管理,降低综合成本。
    ②加快全资子公司江苏博汇纸业年产 75 万吨高档包装纸板工程项目的建设进度,争取尽快建成投
    产。
    ③巩固和加大对销售市场的开发,实现产销平衡;制定合理的营销策略,完善销售体系,加强对公
    司人员的培训,强化市场化管理,通过积极的营销体系,进一步扩大国内外市场份额。
    ④加强技术学习与技术交流,做好技术创新与技术革新,提升企业的技术水平;优化工艺,提高产
    品质量。
    2011 年公司计划生产各类机制纸 100 万吨以上,实现营业收入 52 亿元,营业成本 45 亿元。
    3、公司未来发展战略所需的资金需求及使用计划,以及资金来源情况
    造纸业作为资金密集型企业,决定了企业在发展的同时,伴随着对资金的大量需求。基于公司未来
    发展的资金需求,公司将采取:
    (1)加大主营业务的发展,拓宽销售渠道,加大货款的回款力度和产品的销售,减少存货周转周期,
    促进资金良性循环。
    (2)积极与金融机构保持良好的信誉关系,巩固、拓宽融资渠道,通过银行信贷、增加银行授信额
    度等措施筹措银行贷款,确保资金链安全循环。
    (3)通过资本市场再融资和银团贷款来保证建设项目资金。
    4、对公司未来发展战略和经营目标的实现产生不利影响的所有风险因素及已或拟采取的对策和措施
    公司生产所用原料为商品木浆、进口废纸等。该等原材料价格变动将直接影响本公司的主营业务成
    本,进而影响公司的毛利率水平
    措施:积极调整原料结构,控制好大宗原料的采购;商品木浆、进口废纸受国际浆价、废纸价格影
    响波动幅度比较大,因此与多家纸浆经销商建立长期稳定的战略合作关系,降低纸浆的采购成本。
    目前已建成投产的化机浆、化学浆项目能为公司提供优质的造纸原料,不仅降低了生产成本,而且
    降低了原材料对市场的依赖度。
    6.2 主营业务分行业、产品情况表
    请见前述 6.1
    6.3 主营业务分地区情况表
    请见前述 6.1
    6.4 募集资金使用情况
    √适用 □不适用
    单位:万元 币种:人民币
    本年度已使用募集资金总
    0
    募集资金总额                    95,364.40               额
    已累计使用募集资金总额                 95,364.40
    是否变                     实际投入金   是否符合计               产生收益情
    承诺项目                    拟投入金额                                预计收益
    更项目                         额         划进度                     况
    年产 35 万吨高档
    否           95,364.40      95,364.40   是           27,878.20   29054.57
    包装纸板项目
    合计                /       95,364.40      95,364.40        /       27,878.20       /
    13
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    变更项目情况
    □适用 √不适用
    6.5 非募集资金项目情况
    √适用 □不适用
    单位:万元 币种:人民币
    项目名称                  项目金额               项目进度        项目收益情况
    年产 75 万吨高档包装纸板项目         308,600.00        处于设计阶段
    合计                   308,600.00                 /                /
    6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
    □适用 √不适用
    6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案
    经中瑞岳华会计师事务所有限公司审计,公司(母公司)2010 年度实现净利润 82,239,932.28 元,
    提取 10%的法定盈余公积金 8,223,993.23 元,提取 5%任意盈余公积金 4,111,996.61 元,加上年初
    未分配利润 741,562,214.05 元,可供分配的利润为 811,466,156.49 元。
    拟以公司 2010 年末总股本 504,577,642 股为基数,向全体股东按每 10 股派发现金 0.50 元(含税),
    拟分配现金股利共计 25,228,882.10 元。剩余未分配利润 786,237,274.39 元转入下一年度。
    公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案
    □适用 √不适用
    §7 重要事项
    7.1 收购资产
    □适用   √不适用
    7.2 出售资产
    □适用   √不适用
    7.3 重大担保
    √适用   □不适用
    单位:万元 币种:人民币
    公司对外担保情况(不包括对控股子公司的担保)
    报告期内担保发生额合计                                                                         0
    报告期末担保余额合计                                                                           0
    公司对控股子公司的担保情况
    报告期内对子公司担保发生额合计                                                          4,380
    报告期末对子公司担保余额合计                                                                   0
    公司担保总额情况(包括对控股子公司的担保)
    担保总额                                                                                       0
    担保总额占公司净资产的比例(%)                                                                  0
    14
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    7.4 重大关联交易
    7.4.1 与日常经营相关的关联交易
    √适用   □不适用
    单位:元 币种:人民币
    向关联方销售产品和提供劳务                 向关联方采购产品和接受劳务
    关联方                               占同类交易金额的                        占同类交易金额的
    交易金额                                   交易金额
    比例(%)                                 比例(%)
    山东天源热电
    491,372,754.29               97.21
    有限公司
    山东天源热电
    190,772,920.31              100.00
    有限公司
    安徽时代物资
    38,857,302.89                      0.85
    股份有限公司
    其中:报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额 0 元。
    7.4.2 关联债权债务往来
    □适用   √不适用
    7.4.3 报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
    □适用   √不适用
    截止报告期末,上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的,董事会提出的责任追究方案
    □适用 √不适用
    7.5 委托理财
    □适用   √不适用
    7.6 承诺事项履行情况
    7.6.1 公司或持股 5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
    √适用   □不适用
    承诺                                                                                         履行
    承诺内容
    事项                                                                                         情况
    山东博汇集团有限公司承诺:
    1、自获得上市流通权之日起,在 36 个月内不上市交易或转让,在该项承诺期满后,
    通过上海证券交易所挂牌交易出售股票,出售数量占本公司股份总数的比例在 12
    个月内不超过总股本的 5%,在 24 个月内不超过总股本的 10%。                 未 违
    股 改
    2、根据 2005 年、2006 年经审计的年度财务报告,如果本公司 2005 年、2006 年扣 背 承
    承诺
    除非经常性损益后净利润分别低于 12000 万元、14500 万元。或 2005 年、2006 年 诺。
    度财务报告被出具非标准审计报告,博汇集团承诺:一次性追加支付对价的股份总
    数 420 万股。
    3、自获得上市流通权之日起 36 个月不上市交易或转让,期满后,二级市场出售价
    15
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    格不低于 8.0 元/股(发生利润分配、资本公积金转增、增发新股、配股或可转债
    时,价格作相应调整)
    4、本公司股权分置改革方案获得相关股东会议批准实施后 2 个月内,如本公司股
    票价格连续 2 个交易日收盘价低于 5.40 元/股,则自次一交易日起,博汇集团将通
    过交易所集中竞价的方式增持本公司股份,直至增持数量达到 500 万股,或本公司
    股票收盘价不低于 5.40 元/股,并承诺在增持股份计划完成后 6 个月内不出售所增
    持股份。
    7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测,且报告期仍处在盈利预测期间,公司就资产或项目是否达到
    原盈利预测及其原因作出说明
    □适用   √不适用
    7.7 重大诉讼仲裁事项
    □适用   √不适用
    7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明
    7.8.1 证券投资情况
    □适用   √不适用
    7.8.2 持有其他上市公司股权情况
    □适用   √不适用
    7.8.3 持有非上市金融企业股权情况
    □适用   √不适用
    7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况
    □适用   √不适用
    7.9 公司披露了内部控制的自我评价报告或履行社会责任报告,详见年报全文。
    §8 监事会报告
    8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见
    报告期内,公司监事会对董事会成员和高级管理人员履行职责情况进行监督,认为公司决策程序合
    法,建立了完善的内部控制制度,公司董事、高级管理人员执行公司职务时无违反法律、法规、公
    司章程或损害公司利益的行为。
    8.2 监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见
    报告期内公司承诺投入募投项目 35 万吨高档包装纸板项目的金额为 95,364.40 万元,实际投入项目
    与承诺投入项目一致。
    8.3 监事会对公司收购、出售资产情况的独立意见
    16
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    2010 年度公司无重大债务重组事项,无重大非货币性交易事项,无重大资产置换、转让及出售事项,
    无其它对投资者决策有影响的重要事项,至今未发现内幕交易,也未发现损害公司及股东权益或造
    成公司资产流失的情况。
    8.4 监事会对公司关联交易情况的独立意见
    2010 年度公司关联交易价格公允,至今未发现损害公司及股东利益的行为。
    §9 财务会计报告
    9.1 审计意见
    财务报告                       □未经审计                        √审计
    审计意见                       √标准无保留意见                  □非标意见
    9.2 财务报表
    合并资产负债表
    2010 年 12 月 31 日
    编制单位:山东博汇纸业股份有限公司
    单位:元 币种:人民币
    项目                  附注                 期末余额                   年初余额
    流动资产:
    货币资金                (七)、1                 338,540,159.75                455,952,985.80
    结算备付金
    拆出资金
    交易性金融资产
    应收票据                (七)、2                 696,351,897.54                208,037,394.99
    应收账款                (七)、3                 478,537,441.63                287,907,054.76
    预付款项                (七)、5                 140,784,303.83                136,049,425.35
    应收保费
    应收分保账款
    应收分保合同准备金
    应收利息
    应收股利
    其他应收款              (七)、4                   9,127,384.19                  4,058,061.85
    买入返售金融资产
    存货                    (七)、6                 779,828,226.86                514,627,570.39
    一年内到期的非流动资产
    其他流动资产
    流动资产合计                                  2,443,169,413.80             1,606,632,493.14
    17
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    非流动资产:
    发放委托贷款及垫款
    可供出售金融资产
    持有至到期投资
    长期应收款
    长期股权投资            (七)、8                 1,000,000.00
    投资性房地产
    固定资产                (七)、9              4,011,934,633.62   2,241,339,166.60
    在建工程                (七)、10                 6,726,600.08   1,807,978,746.82
    工程物资                (七)、11                                   12,333,399.74
    固定资产清理
    生产性生物资产
    油气资产
    无形资产                (七)、12               170,390,349.07     175,381,444.25
    开发支出
    商誉
    长期待摊费用
    递延所得税资产          (七)、13               14,479,401.61       10,017,954.86
    其他非流动资产
    非流动资产合计                              4,204,530,984.38   4,247,050,712.27
    资产总计                                  6,647,700,398.18   5,853,683,205.41
    流动负债:
    短期借款                (七)、15             1,437,247,379.98    881,396,235.12
    向中央银行借款
    吸收存款及同业存放
    拆入资金
    交易性金融负债
    应付票据                (七)、16               50,219,900.00      101,000,000.00
    应付账款                (七)、17               351,485,066.69     316,875,069.71
    预收款项                (七)、18               62,044,193.48       46,626,305.41
    卖出回购金融资产款
    应付手续费及佣金
    应付职工薪酬            (七)、19               24,268,850.12       14,662,161.94
    应交税费                (七)、20               -18,690,971.86   -123,106,605.71
    应付利息                (七)、21                 8,025,223.94       5,873,590.36
    应付股利
    18
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    其他应付款              (七)、22                 2,748,051.98       3,378,525.98
    应付分保账款
    保险合同准备金
    代理买卖证券款
    代理承销证券款
    一年内到期的非流动负债      (七)、23               120,000,000.00     50,000,000.00
    其他流动负债
    流动负债合计                                2,037,347,694.33   1,296,705,282.81
    非流动负债:
    长期借款                (七)、24               551,227,000.00     725,000,000.00
    应付债券                (七)、25               791,059,592.33     744,835,650.07
    长期应付款
    专项应付款
    预计负债
    递延所得税负债                                   45,981,909.37
    其他非流动负债
    非流动负债合计                              1,388,268,501.70   1,469,835,650.07
    负债合计                                  3,425,616,196.03   2,766,540,932.88
    所有者权益(或股东权
    益):
    实收资本(或股本)      (七)、26               504,577,642.00     504,576,000.00
    资本公积                (七)、27             1,204,223,261.95   1,260,309,521.44
    减:库存股
    专项储备
    盈余公积                (七)、28               192,564,721.57     180,228,731.73
    一般风险准备
    未分配利润              (七)、29             1,068,232,886.56     917,541,482.30
    外币报表折算差额
    归属于母公司所有者
    2,969,598,512.08   2,862,655,735.47
    权益合计
    少数股东权益                                     252,485,690.07     224,486,537.06
    所有者权益合计                            3,222,084,202.15   3,087,142,272.53
    负债和所有者权益总计                               6,647,700,398.18   5,853,683,205.41
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    19
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    母公司资产负债表
    2010 年 12 月 31 日
    编制单位:山东博汇纸业股份有限公司
    单位:元 币种:人民币
    项目                       附注            期末余额               年初余额
    流动资产:
    货币资金                                             143,031,985.27           445,496,328.96
    交易性金融资产
    应收票据                                             696,351,897.54           171,364,233.29
    应收账款                          (十三)、1        439,682,360.76           245,542,978.71
    预付款项                                              86,619,626.09           127,770,828.68
    应收利息
    应收股利
    其他应收款                        (十三)、2             7,868,920.70          3,797,024.83
    存货                                                 631,543,904.93           406,251,902.10
    一年内到期的非流动资产
    其他流动资产
    流动资产合计                                    2,005,098,695.29         1,400,223,296.57
    非流动资产:
    可供出售金融资产
    持有至到期投资
    长期应收款
    长期股权投资                      (十三)、3        655,730,426.13           454,730,426.13
    投资性房地产
    固定资产                                           3,646,060,705.70         1,840,107,051.55
    在建工程                                                    853,500.00      1,807,978,746.82
    工程物资                                                                       12,333,399.74
    固定资产清理
    生产性生物资产
    油气资产
    无形资产                                             158,076,709.90           162,670,994.86
    开发支出
    商誉
    长期待摊费用
    递延所得税资产                                            8,117,528.48          3,633,602.60
    其他非流动资产
    非流动资产合计                                  4,468,838,870.21         4,281,454,221.70
    20
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    资产总计                                  6,473,937,565.50   5,681,677,518.27
    流动负债:
    短期借款                                       1,368,947,379.98     787,183,000.00
    交易性金融负债
    应付票据                                          49,000,000.00     101,000,000.00
    应付账款                                         767,459,507.03     651,968,775.28
    预收款项                                          65,144,535.42     43,900,562.28
    应付职工薪酬                                      21,379,298.64     12,658,791.50
    应交税费                                         -28,591,209.15   -130,332,352.11
    应付利息                                           7,903,388.11       5,688,098.05
    应付股利
    其他应付款                                         1,594,381.76       3,098,525.98
    一年内到期的非流动负债                           120,000,000.00     50,000,000.00
    其他流动负债
    流动负债合计                                2,372,837,281.79   1,525,165,400.98
    非流动负债:
    长期借款                                         551,227,000.00     725,000,000.00
    应付债券                                         791,059,592.33     744,835,650.07
    长期应付款
    专项应付款
    预计负债
    递延所得税负债                                    45,981,909.37
    其他非流动负债
    非流动负债合计                              1,388,268,501.70   1,469,835,650.07
    负债合计                                  3,761,105,783.49   2,995,001,051.05
    所有者权益(或股东权益):
    实收资本(或股本)                               504,577,642.00     504,576,000.00
    资本公积                                       1,204,223,261.95   1,260,309,521.44
    减:库存股
    专项储备
    盈余公积                                         192,564,721.57     180,228,731.73
    一般风险准备
    未分配利润                                       811,466,156.49     741,562,214.05
    所有者权益(或股东权益)合计                       2,712,831,782.01   2,686,676,467.22
    负债和所有者权益(或股东权益)
    6,473,937,565.50   5,681,677,518.27
    总计
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    21
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    合并利润表
    2010 年 1—12 月
    单位:元 币种:人民币
    项目                           附注          本期金额           上期金额
    一、营业总收入                                (七)、30    4,605,857,523.04   3,122,463,247.23
    其中:营业收入                                          4,605,857,523.04   3,122,463,247.23
    利息收入
    已赚保费
    手续费及佣金收入
    二、营业总成本                                              4,373,095,722.87   2,836,867,127.63
    其中:营业成本                                          3,855,315,874.03   2,576,415,143.48
    利息支出
    手续费及佣金支出
    退保金
    赔付支出净额
    提取保险合同准备金净额
    保单红利支出
    分保费用
    营业税金及附加                     (七)、31          383,032.40         495,667.20
    销售费用                           (七)、32      199,068,160.77     100,250,598.57
    管理费用                           (七)、33      136,266,446.52      92,448,026.85
    财务费用                           (七)、34      176,007,121.58      66,650,479.71
    资产减值损失                       (七)、35        6,055,087.57         607,211.82
    加:公允价值变动收益(损失以“-”
    号填列)
    投资收益(损失以“-”号填列)
    其中:对联营企业和合营企业的投资收益
    汇兑收益(损失以“-”号填列)
    三、营业利润(亏损以“-”号填列)                           232,761,800.17      285,596,119.60
    加:营业外收入                            (七)、36       12,425,484.86          17,989.39
    减:营业外支出                            (七)、37        8,548,618.17       2,747,352.62
    其中:非流动资产处置损失                                 8,448,860.83          68,205.06
    四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                        236,638,666.86     282,866,756.37
    减:所得税费用                            (七)、38       45,612,119.75      60,389,038.38
    五、净利润(净亏损以“-”号填列)                           191,026,547.11      222,477,717.99
    归属于母公司所有者的净利润                                163,027,394.10     199,390,982.22
    少数股东损益                                               27,999,153.01      23,086,735.77
    22
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    六、每股收益:
    (一)基本每股收益                                      0.3231          0.3952
    (二)稀释每股收益                                      0.3231          0.3759
    七、其他综合收益
    八、综合收益总额                                    191,026,547.11   222,477,717.99
    归属于母公司所有者的综合收益总额                    163,027,394.10   199,390,982.22
    归属于少数股东的综合收益总额                     27,999,153.01   23,086,735.77
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    23
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    母公司利润表
    2010 年 1—12 月
    单位:元 币种:人民币
    项目                             附注       本期金额           上期金额
    一、营业收入                                   (十三)、4   4,394,353,346.19   2,905,963,820.53
    减:营业成本                                             3,805,506,090.49   2,513,365,443.26
    营业税金及附加                                             6,355.42         486,946.50
    销售费用                                              184,626,739.60     81,315,290.29
    管理费用                                              123,750,894.13     85,560,186.04
    财务费用                                              167,107,203.55     52,432,865.97
    资产减值损失                                            6,137,501.66      1,013,165.45
    加:公允价值变动收益(损失以“-”号填
    列)
    投资收益(损失以“-”号填列)                                           54,780,000.00
    其中:对联营企业和合营企业的投资收益
    二、营业利润(亏损以“-”号填列)                            107,218,561.34     226,569,923.02
    加:营业外收入                                             12,425,484.86          17,989.39
    减:营业外支出                                               8,466,926.72      2,581,706.56
    其中:非流动资产处置损失                                8,448,860.83
    三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                        111,177,119.48     224,006,205.85
    减:所得税费用                                             28,937,187.20      45,399,908.14
    四、净利润(净亏损以“-”号填列)                             82,239,932.28     178,606,297.71
    五、每股收益:
    (一)基本每股收益
    (二)稀释每股收益
    六、其他综合收益
    七、综合收益总额                                               82,239,932.28     178,606,297.71
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    24
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    合并现金流量表
    2010 年 1—12 月
    单位:元 币种:人民币
    项目                         附注          本期金额           上期金额
    一、经营活动产生的现金流量:
    销售商品、提供劳务收到的现金                            3,016,747,401.81   2,554,212,048.46
    客户存款和同业存放款项净增加额
    向中央银行借款净增加额
    向其他金融机构拆入资金净增加额
    收到原保险合同保费取得的现金
    收到再保险业务现金净额
    保户储金及投资款净增加额
    处置交易性金融资产净增加额
    收取利息、手续费及佣金的现金
    拆入资金净增加额
    回购业务资金净增加额
    收到的税费返还
    收到其他与经营活动有关的现金                              13,146,623.09        3,030,445.74
    经营活动现金流入小计                                 3,029,894,024.90   2,557,242,494.20
    购买商品、接受劳务支付的现金                            2,816,201,238.79   1,676,592,967.75
    客户贷款及垫款净增加额
    存放中央银行和同业款项净增加额
    支付原保险合同赔付款项的现金
    支付利息、手续费及佣金的现金
    支付保单红利的现金
    支付给职工以及为职工支付的现金                            166,452,951.72    111,158,735.54
    支付的各项税费                                            113,907,843.67    121,933,636.86
    支付其他与经营活动有关的现金                              209,041,084.23    105,620,873.66
    经营活动现金流出小计                                 3,305,603,118.41   2,015,306,213.81
    经营活动产生的现金流量净额                         -275,709,093.51      541,936,280.39
    二、投资活动产生的现金流量:
    收回投资收到的现金
    取得投资收益收到的现金
    处置固定资产、无形资产和其他长期资
    3,400,000.00
    产收回的现金净额
    处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
    25
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    收到其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流入小计                            3,400,000.00
    购建固定资产、无形资产和其他长期资
    150,406,818.26    1,662,707,588.15
    产支付的现金
    投资支付的现金                                     1,000,000.00
    质押贷款净增加额
    取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
    支付其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流出小计                          151,406,818.26    1,662,707,588.15
    投资活动产生的现金流量净额                 -148,006,818.26   -1,662,707,588.15
    三、筹资活动产生的现金流量:
    吸收投资收到的现金
    其中:子公司吸收少数股东投资收到的现金
    取得借款收到的现金                             2,343,311,227.99    2,082,203,000.00
    发行债券收到的现金                                                   957,000,000.00
    收到其他与筹资活动有关的现金                                         17,500,000.00
    筹资活动现金流入小计                        2,343,311,227.99    3,056,703,000.00
    偿还债务支付的现金                             1,931,616,103.63    1,776,737,174.27
    分配股利、利润或偿付利息支付的现金               105,392,038.64      121,544,382.35
    其中:子公司支付给少数股东的股利、利润                                   23,502,253.27
    支付其他与筹资活动有关的现金                      72,609,484.95        2,906,000.00
    筹资活动现金流出小计                        2,109,617,627.22    1,901,187,556.62
    筹资活动产生的现金流量净额                  233,693,600.77    1,155,515,443.38
    四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
    五、现金及现金等价物净增加额                        -190,022,311.00      34,744,135.62
    加:期初现金及现金等价物余额                     455,952,985.80      421,208,850.18
    六、期末现金及现金等价物余额                         265,930,674.80      455,952,985.80
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    26
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    母公司现金流量表
    2010 年 1—12 月
    单位:元 币种:人民币
    项目                       附注          本期金额             上期金额
    一、经营活动产生的现金流量:
    销售商品、提供劳务收到的现金                           2,866,567,805.92    2,049,694,477.23
    收到的税费返还
    收到其他与经营活动有关的现金                             13,045,642.05         2,148,115.28
    经营活动现金流入小计                                2,879,613,447.97    2,051,842,592.51
    购买商品、接受劳务支付的现金                           2,651,917,280.18    1,396,134,009.61
    支付给职工以及为职工支付的现金                           148,197,756.72      96,015,977.80
    支付的各项税费                                           47,711,956.93       77,084,225.75
    支付其他与经营活动有关的现金                             196,054,678.77      87,842,083.97
    经营活动现金流出小计                                3,043,881,672.60    1,657,076,297.13
    经营活动产生的现金流量净额                        -164,268,224.63       394,766,295.38
    二、投资活动产生的现金流量:
    收回投资收到的现金
    取得投资收益收到的现金                                                       54,780,000.00
    处置固定资产、无形资产和其他长期资
    3,400,000.00
    产收回的现金净额
    处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
    收到其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流入小计                                    3,400,000.00      54,780,000.00
    购建固定资产、无形资产和其他长期资
    108,019,694.93    1,660,634,825.86
    产支付的现金
    投资支付的现金                                           201,000,000.00
    取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
    支付其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流出小计                                  309,019,694.93    1,660,634,825.86
    投资活动产生的现金流量净额                        -305,619,694.93    -1,605,854,825.86
    三、筹资活动产生的现金流量:
    吸收投资收到的现金
    取得借款收到的现金                                     2,256,011,227.99    1,880,103,000.00
    发行债券收到的现金                                                           957,000,000.00
    收到其他与筹资活动有关的现金                                                   9,000,000.00
    筹资活动现金流入小计                                2,256,011,227.99    2,846,103,000.00
    偿还债务支付的现金                                     1,818,402,868.51    1,448,537,174.27
    27
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    分配股利、利润或偿付利息支付的现金               100,008,349.93     86,262,284.81
    支付其他与筹资活动有关的现金                     241,566,018.63       2,906,000.00
    筹资活动现金流出小计                        2,159,977,237.07   1,537,705,459.08
    筹资活动产生的现金流量净额                   96,033,990.92   1,308,397,540.92
    四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
    五、现金及现金等价物净增加额                        -373,853,928.64     97,309,010.44
    加:期初现金及现金等价物余额                     445,496,328.96     348,187,318.52
    六、期末现金及现金等价物余额                          71,642,400.32    445,496,328.96
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    28
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    合并所有者权益变动表
    2010 年 1—12 月
    单位:元 币种:人民币
    本期金额
    归属于母公司所有者权益
    项目
    实收资本(或股                      减:库  专项                     一般风                    其   少数股东权益     所有者权益合计
    资本公积                          盈余公积                未分配利润
    本)                          存股    储备                     险准备                    他
    一、上年年末余额        504,576,000.00   1,260,309,521.44                   180,228,731.73            917,541,482.30        224,486,537.06   3,087,142,272.53
    加:会计政策变更
    前期差错更正
    其他
    二、本年年初余额        504,576,000.00   1,260,309,521.44                  180,228,731.73             917,541,482.30        224,486,537.06   3,087,142,272.53
    三、本期增减变动金
    1,642.00     -56,086,259.49                   12,335,989.84             150,691,404.26         27,999,153.01    134,941,929.62
    额
    (一)净利润                                                                                          163,027,394.10         27,999,153.01     191,026,547.11
    (二)其他综合收益
    上述(一)和(二)
    163,027,394.10         27,999,153.01     191,026,547.11
    小计
    (三)所有者投入和
    1,642.00     -56,086,259.49                                                                                     -56,084,617.49
    减少资本
    1.所有者投入资本
    2.股份支付计入所有
    者权益的金额
    3.其他                       1,642.00     -56,086,259.49                                                                                     -56,084,617.49
    (四)利润分配                                                              12,335,989.84             -12,335,989.84
    1.提取盈余公积                                                             12,335,989.84             -12,335,989.84
    2.提取一般风险准备
    3.对所有者(或股东)
    的分配
    4.其他
    (五)所有者权益内
    部结转
    29
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    1.资本公积转增资本
    (或股本)
    2.盈余公积转增资本
    (或股本)
    3.盈余公积弥补亏损
    4.其他
    (六)专项储备
    1.本期提取
    2.本期使用
    (七)其他
    四、本期期末余额      504,577,642.00   1,204,223,261.95                  192,564,721.57             1,068,232,886.56          252,485,690.07    3,222,084,202.15
    单位:元 币种:人民币
    上年同期金额
    归属于母公司所有者权益
    项目                                              减:
    实收资本(或股                                专项                   一般风                             少数股东权益     所有者权益合计
    资本公积        库存                盈余公积               未分配利润        其他
    本)                                    储备                   险准备
    股
    一、上年年末余额   504,576,000.00     1,039,072,314.78                   153,437,787.07            785,307,521.32            224,919,801.29   2,707,313,424.46
    加:会
    计政策变更
    前期差错更正
    其他
    二、本年年初余额   504,576,000.00     1,039,072,314.78                  153,437,787.07             785,307,521.32            224,919,801.29   2,707,313,424.46
    三、本期增减变动
    金额(减少以“-”                      221,237,206.66                   26,790,944.66             132,233,960.98               -433,264.23    379,828,848.07
    号填列)
    (一)净利润                                                                                       199,390,982.22             23,086,735.77    222,477,717.99
    (二)其他综合收
    益
    上述(一)和(二)
    199,390,982.22             23,086,735.77    222,477,717.99
    小计
    30
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    (三)所有者投入
    221,237,206.66                                                           221,237,206.66
    和减少资本
    1.所有者投入资本
    2.股份支付计入所
    有者权益的金额
    3.其他                                221,237,206.66                                                          221,237,206.66
    (四)利润分配                                              26,790,944.66   -67,157,021.24   -23,520,000.00    -63,886,076.58
    1.提取盈余公积                                             26,790,944.66   -26,790,944.66
    2.提取一般风险准
    备
    3.对所有者(或股
    -40,366,076.58   -23,520,000.00    -63,886,076.58
    东)的分配
    4.其他
    (五)所有者权益
    内部结转
    1.资本公积转增资
    本(或股本)
    2.盈余公积转增资
    本(或股本)
    3.盈余公积弥补亏
    损
    4.其他
    (六)专项储备
    1.本期提取
    2.本期使用
    (七)其他
    四、本期期末余额    504,576,000.00   1,260,309,521.44      180,228,731.73   917,541,482.30   224,486,537.06   3,087,142,272.53
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    31
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    母公司所有者权益变动表
    2010 年 1—12 月
    单位:元 币种:人民币
    本期金额
    项目              实收资本(或股                       减:库存    专项                    一般风险
    资本公积                             盈余公积                  未分配利润       所有者权益合计
    本)                             股        储备                      准备
    一、上年年末余额             504,576,000.00    1,260,309,521.44                      180,228,731.73              741,562,214.05   2,686,676,467.22
    加:会计政策变更
    前期差错更正
    其他
    二、本年年初余额              504,576,000.00   1,260,309,521.44                      180,228,731.73              741,562,214.05   2,686,676,467.22
    三、本期增减变动金额(减少
    1,642.00     -56,086,259.49                      12,335,989.84                69,903,942.44      26,155,314.79
    以“-”号填列)
    (一)净利润                                                                                                      82,239,932.28      82,239,932.28
    (二)其他综合收益
    上述(一)和(二)小计                                                                                            82,239,932.28      82,239,932.28
    (三)所有者投入和减少资本          1,642.00     -56,086,259.49                                                                     -56,084,617.49
    1.所有者投入资本
    2.股份支付计入所有者权益
    的金额
    3.其他                             1,642.00     -56,086,259.49                                                                     -56,084,617.49
    (四)利润分配                                                                       12,335,989.84               -12,335,989.84
    1.提取盈余公积                                                                      12,335,989.84               -12,335,989.84
    2.提取一般风险准备
    3.对所有者(或股东)的分
    配
    4.其他
    (五)所有者权益内部结转
    1.资本公积转增资本(或股
    本)
    32
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    2.盈余公积转增资本(或股
    本)
    3.盈余公积弥补亏损
    4.其他
    (六)专项储备
    1.本期提取
    2.本期使用
    (七)其他
    四、本期期末余额              504,577,642.00     1,204,223,261.95                          192,564,721.57                 811,466,156.49    2,712,831,782.01
    单位:元 币种:人民币
    上年同期金额
    项目                   实收资本(或股                      减:库存   专项                       一般风险
    资本公积                                盈余公积                  未分配利润       所有者权益合计
    本)                            股       储备                         准备
    一、上年年末余额                     504,576,000.00   1,039,072,314.78                        153,437,787.07              630,112,937.58     2,327,199,039.43
    加:会计政策变更
    前期差错更正
    其他
    二、本年年初余额                     504,576,000.00   1,039,072,314.78                        153,437,787.07              630,112,937.58     2,327,199,039.43
    三、本期增减变动金额(减少以“-”
    221,237,206.66                          26,790,944.66              111,449,276.47      359,477,427.79
    号填列)
    (一)净利润                                                                                                              178,606,297.71      178,606,297.71
    (二)其他综合收益
    上述(一)和(二)小计                                                                                                    178,606,297.71      178,606,297.71
    (三)所有者投入和减少资本                             221,237,206.66                                                                         221,237,206.66
    1.所有者投入资本
    2.股份支付计入所有者权益的金额
    3.其他                                                221,237,206.66                                                                         221,237,206.66
    (四)利润分配                                                                                 26,790,944.66              -67,157,021.24      -40,366,076.58
    1.提取盈余公积                                                                                26,790,944.66              -26,790,944.66
    2.提取一般风险准备
    33
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    3.对所有者(或股东)的分配                                                                  -40,366,076.58    -40,366,076.58
    4.其他
    (五)所有者权益内部结转
    1.资本公积转增资本(或股本)
    2.盈余公积转增资本(或股本)
    3.盈余公积弥补亏损
    4.其他
    (六)专项储备
    1.本期提取
    2.本期使用
    (七)其他
    四、本期期末余额                   504,576,000.00   1,260,309,521.44        180,228,731.73   741,562,214.05   2,686,676,467.22
    法定代表人:杨振兴 主管会计工作负责人:史霄 会计机构负责人:岳晗
    34
    山东博汇纸业股份有限公司 2010 年年度报告摘要
    9.3 本报告期无会计政策、会计估计的变更。
    9.4 本报告期无前期会计差错更正。
    9.5 企业合并及合并财务报表
    9.5.1 合并范围发生变更的说明
    根据 2010 年 10 月 7 日第六届董事会第八次会议决议,公司于 2010 年 10 月 11 日投资
    20,000.00 万元设立全资子公司江苏博汇纸业有限公司(以下简称"江苏博汇")。
    9.5.2 本期新纳入合并范围的主体和本期不再纳入合并范围的主体
    9.5.2.1 本期新纳入合并范围的子公司、特殊目的主体、通过受托经营或承租等方式形成控
    制权的经营实体
    单位:元 币种:人民币
    名称                           期末净资产               本期净利润
    江苏博汇纸业有限公司                           199,554,538.73                -445,461.27
    董事长:杨振兴
    山东博汇纸业股份有限公司
    2011 年 4 月 18 日
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