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2019年07月20日 星期六

嘉实腾讯自选股大数据策略股票(001637)基金概况

基本信息: 基金概况 | 招募说明 | 基金经理 | 份额变动 | 持有人统计 | 主要持有人

嘉实腾讯自选股大数据策略股票基金概况

基金名称 嘉实腾讯自选股大数据策略股票型证券投资基金 基金类型 契约型开放式
设立日期 2015-12-07 存续期限  
投资风格 成长型 投资类型 股票型
投资目标 本基金以腾讯自选股大数据为基础构建量化投资策略,在严格控制风险的前提下,力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资方向 本基金投资于依法发行上市的股票、债券等金融工具及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。具体包括:股票(包含中小板、创业板及其他依法发行上市的股票),股指期货、权证,债券(国债、金融债、企业(公
投资理念  
投资策略 本基金将腾讯自选股大数据和行为金融模型相结合,构建大数据量化投资策略模型,在此基础上生成基金股票组合,力争获得长期、持续的超额收益。 1、大类资产配置 本基金重点配置股票资产,同时从宏观面、政策面、基本面和资金面等四个纬度进行综合分析,在严格控制投资组合风险的前提下,确定或调整投资组合中股票、债券、货币市场工具和法律法规或中国证监会允许基金投资的其他品种的投资比例。 2、股票投资策略 在具体的选股策略上,本基金以腾讯自选股大数据为基础,结合行为金融模型并通过数量化手段分析互联网用户行为与二级市场股票价格表现之间的关联性,选取对股价波动具有较强解释能力的用户行为指标建立大数据量化投资策略,力争实现稳定超额回报。同时,本基金将根据市场变化趋势,定期或者不定期地对量化策略模型进行复核,并做相应调整,以不断改善模型的适用性。 本基金的选股流程具体包括: (1)运用大数据量化投资策略从腾讯自选股用户行为数据中挖掘未来大概率具有超额收益的个股。 (2)结合价值、成长、流动性等指标,剔除基本面和流动性较差的股票。 (3)按照本基金的投资决策程序,审慎精选,权衡风险收益特征后,构建基金股票组合。 (4)定期根据大数据量化投资策略的运行结果,制定持仓调整计划,并交易执行。 如果腾讯公司变更或者停止提供腾讯自选股大数据,或者上述大数据由其他大数据代替,或因客观因素重大变更导致上述大数据不宜继续作为数据源,本基金管理人可以依据维护基金份额持有人合法权益的原则,通过适当的程序变更本基金的数据源,并同时更换本基金的基金名称与业绩比较基准。若数据源变更对基金投资无实质性影响(包括但不限于数据源提供机构变更、数据源更名等),无需召开基金份额持有人大会。基金管理人应在取得基金托管人同意后,报中国证监会备案并及时指定的信息披露媒体上刊登公告。 3、债券投资策略 本基金在债券投资方面,通过深入分析宏观经济数据、货币政策和利率变化趋势以及不同类属的收益率水平、流动性和信用风险等因素,以久期控制和结构分布策略为主,以收益率曲线策略、利差策略等为辅,构造能够提供稳定收益的债券和货币市场工具组合。 4、中小企业私募债券投资策略 本基金将通过对中小企业私募债券进行信用评级控制,通过对投资单只中小企业私募债券的比例限制,严格控制风险,对投资单只中小企业私募债券而引起组合整体的利率风险敞口和信用风险敞口变化进行风险评估,并充分考虑单只中小企业私募债券对基金资产流动性造成的影响,通过信用研究和流动性管理后,决定投资品种。 基金投资中小企业私募债券,基金管理人将根据审慎原则,制定严格的投资决策流程、风险控制制度和信用风险、流动性风险处置预案,以防范信用风险、流动性风险等各种风险。 5、衍生品投资策略 本基金的衍生品投资将严格遵守证监会及相关法律法规的约束,合理利用股指期货、权证等衍生工具,利用数量方法发掘可能的套利机会。投资原则为有利于基金资产增值,控制下跌风险,实现保值和锁定收益。 6、资产支持证券投资策略 本基金将通过宏观经济、提前偿还率、资产池结构及资产池资产所在行业景气变化等因素的研究,预测资产池未来现金流变化;研究标的证券发行条款,预测提前偿还率变化对标的证券的久期与收益率的影响,同时密切关注流动性对标的证券收益率的影响。综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择和把握市场交易机会等积极策略,在严格控制风险的情况下,通过信用研究和流动性管理,选择风险调整后的收益高的品种进行投资,以期获得长期稳定收益。 7、风险管理策略 本基金将借鉴国外风险管理的成功经验如 Barra 多因子模型、风险预算模型等,并结合公司现有的风险管理流程,在各个投资环节中来识别、度量和控制投资风险,并通过调整投资组合的风险结构,来优化基金的风险收益匹配。 8. 投资决策依据和决策程序 (1)投资决策依据 法律法规和基金合同。本基金的投资将严格遵守国家有关法律、法规和基金的有关规定。 腾讯提供的互联网大数据。 宏观经济和上市公司的基本面数据。 投资对象的预期收益和预期风险的匹配关系。本基金将在承受适度风险的范围内,选择预期收益大于预期风险的品种进行投资。 (2)投资决策程序 公司研究部通过内部独立研究,并借鉴其他研究机构的研究成果,形成宏观、政策、投资策略、行业和上市公司等分析报告,为投资决策委员会和基金经理提供决策依据。 投资决策委员会定期和不定期召开会议,根据本基金投资目标和对市场的判断决定本计划的总体投资策略,审核并批准基金经理提出的资产配置方案或重大投资决定。 在既定的投资目标与原则下,由基金经理制定投资计划,根据大数据选股模型构建投资组合。 独立的交易执行:本基金管理人通过严格的交易制度和实时的一线监控功能,保证基金经理的投资指令在合法、合规的前提下得到高效地执行。 动态的组合管理:基金经理将跟踪证券市场和上市公司的发展变化,结合本基金的现金流量情况,以及组合风险和流动性的评估结果,对投资组合进行动态的调整,使之不断得到优化。 风险管理部根据市场变化对本基金投资组合进行风险评估与监控,并授权风险控制小组进行日常跟踪,出具风险分析报告。监察稽核部对本基金投资过程进行日常监督。
投资基准 基金的投资组合比例为:股票资产占基金资产的比例为 80%-95%;在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,基金保留的现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%;股指期货、权证及其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。
选股基准 在具体的选股策略上,本基金以腾讯自选股大数据为基础,结合行为金融模型并通过数量化手段分析互联网用户行为与二级市场股票价格表现之间的关联性,选取对股价波动具有较强解释能力的用户行为指标建立大数据量化投资策略,力争实现稳定超额回报。同时,本基金将根据市场变化趋势,定期或者不定期地对量化策略模型进行复核,并做相应调整,以不断改善模型的适用性。 本基金的选股流程具体包括: (1)运用大数据量化投资策略从腾讯自选股用户行为数据中挖掘未来大概率具有超额收益的个股。 (2)结合价值、成长、流动性等指标,剔除基本面和流动性较差的股票。 (3)按照本基金的投资决策程序,审慎精选,权衡风险收益特征后,构建基金股票组合。 (4)定期根据大数据量化投资策略的运行结果,制定持仓调整计划,并交易执行。 如果腾讯公司变更或者停止提供腾讯自选股大数据,或者上述大数据由其他大数据代替,或因客观因素重大变更导致上述大数据不宜继续作为数据源,本基金管理人可以依据维护基金份额持有人合法权益的原则,通过适当的程序变更本基金的数据源,并同时更换本基金的基金名称与业绩比较基准。若数据源变更对基金投资无实质性影响(包括但不限于数据源提供机构变
业绩比较基准 中证800指数收益率*90%+中证综合债券指数收益率*10%
风险收益特征 本基金为股票型证券投资基金,属于较高预期风险和预期收益的证券投资基金品种,其预期风险和预期收益高于混合型基金、债券型基金和货币市场基金。